《金融市场基础知识》考前冲刺试卷(1)

一、选择题(共50题，每小题1分，共50分)以下各选项中。只有一项符合题目要求，不选、错选均不得分。

1[单选题] 长期次级债可按一定比例计入净资本，到期期限在2年以上3年以下的，原则上按（）的比例计入净资本。

A.100%

B.70%

C.60%

D.50%

参考答案：B

参考解析：长期次级债可按一定比例计入净资本，到期期限在3年、2年、1年以上的，原则上分别按100%、70%、50%的比例计入净资本。短期次级债不计入净资本。

2[单选题] 随着证券市场的规范发展和市场监管手段的不断完善，中国证券业协会着力加强行业自律、行业服务和行业基础建设，履行（）三大职能，调动和聚集全行业的力量。

A.监管、服务、传导

B.监管、咨询、传导

C.自律、咨询、传导

D.自律、服务、传导

参考答案：D

参考解析：随着证券市场的规范发展和市场监管手段的不断完善，中国证券业协会着力加强行业自律、行业服务和行业基础建设，履行“自律、服务、传导”三大职能，调动和聚集全行业的力量。

3[单选题] 我国债券市场公开报价的交易流程为（）。

A.公开报价→报价交谈→对话报价→确认成交

B.公开报价→对话报价→报价交谈→确认成交

C.公开报价→报价交谈→全价金融→确认成交

D.公开报价→对话报价→全价金融→确认成交

参考答案：B

参考解析：我国债券市场公开报价的交易流程为公开报价→对话报价→报价交谈→确认成交。

4[单选题] （）是一种储蓄债券，可记名，可挂失，不能上市流通。

A.实物债券

B.凭证式债券

C.记账式债券

D.有担保债券

参考答案：B

参考解析：凭证式债券是一种债权人认购债券的收款凭证，而不是债券发行人制定的标准格式债券。凭证式债券是一种储蓄债券，可记名，可挂失，不能上市流通。

5[单选题] 中期借贷便利(MLF)由中国人民银行于（）创设，是我国中央银行提供中期基础货币的货币政策工具，对象为符合宏观审慎管理要求的商业银行、政策性银行，采取质押

方式发放，并需提供国债、央行票据、政策性金融债、高等级信用债等优质债券作为合格质押品。

A.1997年11月

B.2010年10月

C.2012年3月

D.2014年9月

参考答案：D

参考解析：中期借贷便利(MLF)由中国人民银行于2014年9月创设，是我国中央银行提供中期基础货币的货币政策工具，对象为符合宏观审慎管理要求的商业银行、政策性银行，采取质押方式发放，并需提供国债、央行票据、政策性金融债、高等级信用债等优质债券作为合格质押品。

6[单选题] （），我国进一步确立了对银行业、证券业、保险业实行“分业经营、分业管理”的原则。

A.1997年11月

B.2004年10月

C.2006年3月

D.2010年4月

参考答案：A

参考解析：1997年11月，我国进一步确立了对银行业、证券业、保险业实行“分业经营、分业管理”的原则。

7[单选题] 下列选项中，根据运作方式的不同划分的基金是（）。

A.开放式基金

B.契约型基金

C.货币市场基金

D.债券基金

参考答案：A

参考解析：根据运作方式的不同，可以将基金分为封闭式基金和开放式基金。

8[单选题] 我国《公司法》规定，公司不得收购本公司股份，但特殊情况时，即将股份奖励给本公司职工收购的本公司股份，不得超过本公司已发行股份总额的（）。

A.1%

B.2%

C.3%

D.5%

参考答案：D

参考解析：我国《公司法》规定，公司不得收购本公司股份，有下列情形之一的除外：①减少公司注册资本。②与持有本公司股份的其他公司合并。③将股份奖励给本公司职工。④股东因对股东大会做出的公司合并、分立决议持异议，要求公司收购其股份的。公司依照规定收购本公司股份后，属于第①项情形的，应当自收购之日起10日内注销。属于第②项、第④项情形的，应当在6个月内转让或者注销。属于第③项规定收购的本公司股份，不得超过本公司已发行股份总额的5%；用于收购的资金应当从公司的税后利润中支出；所收购的股份应当在1年内转让给职工。

9[单选题] 关于债券的分类，下列说法正确的是（）。

A.按照期限长短划分，债券可以分为实物债券、凭证式债券和记账式债券

B.按照募集方式划分，债券可分为短期、中期和长期债券

C.按照债券形态划分，债券可分为公募债券和私募债券

D.按担保性质划分，债券可以分为有担保债券和无担保债券

参考答案：D

参考解析：A项，按照期限长短划分，债券可分为短期、中期和长期债券；B项，按照募集方式划分，债券可分为公募债券和私募债券；C项，按照债券形态划分，债券可以分为实物债券、凭证式债券和记账式债券；D项，按担保性质划分，债券可以分为有担保债券和无担保债券。

10[单选题] 偏股型基金对股票的配置比例较高，一般为（）。

A.40%～60%

B.20%～40%

C.50%～70%

D.50%～80%

参考答案：C

参考解析：偏股型基金对股票的配置比例较高，一般为50%～70%，债券的配置比例为20%～40%。偏债型基金对债券的配置比例较高，对股票的配置比例相对较低。股债平衡型基金对股票和债券的配置较为均衡。约为40%～60%左右。

11[单选题] 在债券买卖交易中，可以通过点击确认、单向撮合的方式成交的报价方式是（）。

A.公开报价

B.对话报价

C.大额报价

D.双边报价

参考答案：D

参考解析：债券买卖交易中有公开报价、对话报价、双边报价和小额报价四种报价方式，前两者属于询价交易方式的范畴，后两者可通过点击确认、单向撮合的方式成交。

12[单选题] 2012年中国证监会明确指出（）是我国多层次资本市场的重要组成部分，未来该市场将与创业板、中小板、甚至主板对接。

A.场外交易市场

B.全国中小企业股份转让系统

C.区域性股权交易市场

D.私募基金市场

参考答案：C

参考解析：2012年中国证监会明确指出区域性股权交易市场是我国多层次资本市场的重要组成部分，未来区域性股权市场将与创业板、中小板、甚至主板对接。

13[单选题] 关于我国证券市场投资者的机构及演化，下列说法属于内资机构投机时期的特征的是（）。

A.市场投资主体以中小股民为主，其投资理念、投资行为、风险承受能力均与成熟市场的要求相距甚远

B.机构投资者的投资行为缺乏规范，其对市场效率的负面影响开始显现

C.证券公司的狂热投机和非规范运作导致其营运风险不断放大，经营绩效出现了较大幅度的波动

D.资本市场制度安排的缺失与错位、不完善的产权制度以及监管真空的存在不仅导致了资本市场参与主体扭曲行为的产生，而且直接导致了证券公司经营风险的扩大与聚集

参考答案：C

参考解析：在我国证券市场投资者的机构及演化中，第二阶段内资机构投机时期的特征有：①中小投资者的弱势地位在机构投资者实力不断增强和操纵市场行为中日益明显，面I临的风险不断增大；②证券公司的狂热投机和非规范运作导致其营运风险不断放大，经营绩效出现了较大幅度的波动；③新设立的证券投资基金公司由于其恶劣的市场行为和乏善可陈的经营业绩，市场认可度较低；④由于不完善的市场运作规则，导致投资者结构变动的积极影响并未显现出来。

14[单选题] 企业发行企业债券的总面额不得大于该企业的自有资产净值，累计债券余额不超过：业净资产(不包括少数股东权益)的（）。

A.20%

B.40%

C.50%

D.60%

参考答案：B

参考解析：企业发行企业债券的总面额不得大于该企业的自有资产净值，累计债券余额不超过企业净资产(不包括少数股东权益)的40%。

15[单选题] 自（）以来，由于世界有关国家和地区频繁发生金融危机，对正常的经济发展及社会政治稳定等产生了巨大的冲击。

A.19世纪80年代

B.20世纪50年代

C.20世纪80年代

D.20世纪90年代

参考答案：D

参考解析：自20世纪90年代以来，由于世界有关国家和地区频繁发生金融危机，对正常的经济发展及社会政治稳定等产生了巨大的冲击，因此，人们对当今金融市场的发展现状和趋势、国际金融体制和秩序以及传统的金融理论开始进行一系列的反思和新的探索。

16[单选题] 股份有限公司申请股票在上海证券交易所和深圳证券交易所主板市场上市应当符合的条件中，公司在最近（）年无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载。

A.1

B.2

C.3

D.5

参考答案：C

参考解析：股份有限公司申请股票在上海证券交易所和深圳证券交易所主板市场上市应当符

合下列条件：①股票经国务院证券监督管理机构核准已向社会公开发行；②公司股本总额不少于人民币5000万元；③公开发行的股份达公司股份总数的25%以上，公司股本总额超过人民币4亿元的，公开发行股份的比例为10%以上；④公司在最近3年无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载。

17[单选题] （）颁布的《证券投资基金管理暂行办法》是我国首次颁布的规范证券投资基金运作的行政法规，为我国基金业的规范发展奠定了规制基础。

A.2007年4月29日

B.2001年6月12日

C.1997年11月14日

D.1991年7月3日

参考答案：C

参考解析：1997年11月14日颁布的《证券投资基金管理暂行办法》是我国首次颁布的规范证券投资基金运作的行政法规，为我国基金业的规范发展奠定了规制基础。由此，中国基金业的发展进入规范化的试点发展阶段。

18[单选题] 金融债券发行招标前，至少提前（）个工作日向承销人公布招标具体时间、招标方式、招标标的、中标确定方式和应急招投标方案等内容。

A.1

B.2

C.3

D.5

参考答案：C

参考解析：金融债券发行招标前，至少提前3个工作日向承销人公布招标具体时间、招标方式、招标标的、中标确定方式和应急招投标方案等内容。

19[单选题] 国务院办公厅于（）发布《关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作的意见》，明确提出“健全投资者适当性制度”，要求进一步完善投资者适当性规章制度和市场服务规则，严格执行投资者适当性制度并强化监管。

A.2011年12月16日

B.2012年12月1日

C.2013年12月25日

D.2015年9月29 13

参考答案：C

参考解析：国务院办公厅于2013年12月25日发布《关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作的意见》，明确提出“健全投资者适当性制度”，要求进一步完善投资者适当性规章制度和市场服务规则，严格执行投资者适当性制度并强化监管。

20[单选题] 股东大会做出修改公司章程、增加或者减少注册资本的决议，以及公司合并、分立、解散或者变更公司形式的决议，必须获得出席会议的股东所持表决权的（）以上通过。

A.1／2

B.1／3

C.2／3

D.3／4

参考答案：C

参考解析：股东大会做出修改公司章程、增加或者减少注册资本的决议，以及公司合并、分立、解散或者变更公司形式的决议，必须获得出席会议的股东所持表决权的2／3以上通过。

21[单选题] （）是指交易双方在集中的交易场所以公开竞价方式来进行的标准化金融期货合约的交易。

A.金融远期合约

B.金融期货

C.金融期权

D.金融互换

参考答案：B

参考解析：金融期货是指交易双方在集中的交易场所以公开竞价方式来进行的标准化金融期货合约的交易。

22[单选题] 下列选项中，属于按照金融期权基础资产性质的不同进行分类的是（）。

A.看涨期权

B.欧式期权

C.股权类期权

D.修正的美式期权

参考答案：C

参考解析：按照金融期权基础资产性质的不同，金融期权可以分为股权类期权、利率期权、货币期权、金融期货合约期权、互换期权等。

23[单选题] 中小企业私募债是高收益、高风险债券品种，又被称为“垃圾债”，具体是指中小微型企业在中国境内以非公开方式发行和转让，发行利率不超过同期银行贷款基准利率的（）倍期限在1年(含)以上，约定在一定期限还本付息的企业债券。

A.1

B.2

C.3

D.4

参考答案：C

参考解析：中小企业私募债是高收益、高风险债券品种，又被称为“垃圾债”，具体是指中小微型企业在中国境内以非公开方式发行和转让，发行利率不超过同期银行贷款基准利率的3倍，期限在1年(含)以上，约定在一定期限还本付息的企业债券。

24[单选题] 世界上最早出现的股份有限公司是于（）在荷兰成立的东印度公司。

A.1543年

B.1602年

C.1701年

D.1840年

参考答案：B

参考解析：世界上最早出现的股份有限公司是于1602年在荷兰成立的东印度公司。

25[单选题] 在首次公开发行股票的程序中，中国证监会自受理证券发行申请文件之日起（）个月内，依照法定条件和法定程序做出核准、中止审核、终止审核、不予核准的决定。

A.1

B.2

C.3

D.5

参考答案：C

参考解析：在首次公开发行股票的程序中，中国证监会自受理证券发行申请文件之日起3个月内，依照法定条件和法定程序做出核准、中止审核、终止审核、不予核准的决定。

26[单选题] 温和的通货膨胀，指每年物价上升的比例在（）以内。

A.5%

B.10%

C.15%

D.20%

参考答案：B

参考解析：温和的通货膨胀，指每年物价上升的比例在10%以内。

27[单选题] 现代金融体系的基本要素不包括（）。

A.汇率

B.税率

C.利率

D.信用

参考答案：B

参考解析：货币、汇率、信用、利率、金融工具是现代金融运作的基本范畴，也是现代金融体系必不可少的基本要素。

28[单选题] （）是由财政部面向全社会各类投资者、通过无纸化方式发行的、以电子记账方式记录债权并可以上市和流通的债券。

A.建设国债

B.储蓄国债

C.凭证式国债

D.记账式国债

参考答案：D

参考解析：记账式国债又称无纸化国债，它是由财政部面向全社会各类投资者、通过无纸化方式发行的、以电子记账方式记录债权并可以上市和流通的债券。

29[单选题] 1863年（）证券交易所正式成立，证券市场上股票逐渐取代政府债券居于主导的地位。

A.法国

B.荷兰

C.纽约

D.日本

参考答案：C

参考解析：1863年纽约证券交易所正式成立，证券市场上股票逐渐取代政府债券居于主导的地位。

30[单选题] （），《证券法》正式实施，从法律上规定了中国金融业分业经营的模式，加速了证券业同银行业、信托业、保险业的分业经营步伐，由此又诞生了一批由信托重组而成的大型证券公司。

A.1998年

B.1999年

C.2000年

D.2001年

参考答案：B

参考解析：1999年《证券法》正式实施，从法律上规定了中国金融业分业经营的模式，加速了证券业同银行业、信托业、保险业的分业经营步伐，由此又诞生了一批由信托重组而成的大型证券公司。

31[单选题] （），中国人民银行在原华北银行、北海银行、西北农民银行的基础上成立，这标志着新中国金融体系开始建立。

A.2005年4月29日

B.2000年10月30日

C.1953年3月31日

D.1948年12月1日

参考答案：D

参考解析：1948年12月1日，中国人民银行在原华北银行、北海银行、西北农民银行的基础上成立，这标志着新中国金融体系开始建立。

32[单选题] 下列金融衍生工具中，属于从基础工具分类角度划分的是（）。

A.嵌入式衍生工具

B.金融远期合约

C.货币衍生工具

D.交易所交易的衍生工具

参考答案：C

参考解析：金融衍生工具从基础工具分类角度，可以划分为股权类产品的衍生工具、货币衍生工具、利率衍生工具、信用衍生工具以及其他衍生工具。

33[单选题] 我国债券市场各子市场的清算速度不包括（）。

A.T+0

B.T+1

C.T+3

D.T+0，T+1

参考答案：C

参考解析：我国银行间债券市场的清算速度为T+0，T+1；交易所债券市场的清算速度为T+1；银行柜台市场的交易速度为T+0。

34[单选题] 定向发行的债券应当采用记账方式向合格投资者发行，每份面值为__________万元，每一合格投资者认购的债券不得低于面值__________万元。（）

A.1；50

B.50；100

C.100；50

D.1；100

参考答案：B

参考解析：公开发行的债券应当向社会公开发行，每份面值为100元。定向发行的债券应当采用记账方式向合格投资者发行，每份面值为50万元，每一合格投资者认购的债券不得低于面值100万元。

35[单选题] 关于金融市场的影响因素，下列说法错误的是（）。

A.联动关系的存在使得多个金融市场出现风险时，金融风险能够在相关联的金融市场间进行传递

B.当金融市场完全分割时，市场之间缺失互动的媒介，金融风险是不可能在各个金融市场间进行传递的

C.金融风险是由于金融资产价格的波动引起的，金融市场间存在一定的联动关系，金融风险会通过金融市场进行传导

D.信息技术的发展使市场信息能迅速传到世界的每一个角落，通过金融市场上经济变量的改变，金融危机会更加迅速地蔓延

参考答案：A

参考解析：联动关系的存在使得单个金融市场出现风险时，金融风险能够在相关联的金融市场间进行传递。

36[单选题] 中小企业私募债投资者上限为（）人，高于创业板私募债投资者10人的人数上限，更利于中小企业私募债的流通。

A.100

B.150

C.200

D.250

参考答案：C

参考解析：中小企业私募债投资者上限为200人，高于创业板私募债投资者10人的人数上限，更利于中小企业私募债的流通。

37[单选题] 在首次公开发行股票的程序审核过程中，发行人、中介机构报送的发行申请文件及相关法律文书涉嫌虚假记载、误导性陈述或重大遗漏的，移交稽查部门查处，被稽查立案的，暂停受理相关中介机构推荐的发行申请；查证属实的，自确认之日起（）个月内不再受理该发行人的股票发行申请，并依法追究中介机构及相关当事人责任。

A.9

B.12

C.24

D.36

参考答案：D

参考解析：在首次公开发行股票的程序审核过程中，发行人、中介机构报送的发行申请文件及相关法律文书涉嫌虚假记载、误导性陈述或重大遗漏的，移交稽查部门查处，被稽查立案的，暂停受理相关中介机构推荐的发行申请；查证属实的，自确认之日起36个月内不再受理该发行人的股票发行申请，并依法追究中介机构及相关当事人责任。

38[单选题] （）是成交以后经过一段时间再进行实物交割，交割价格为成交时约定的价格，其目的是锁定价格，进而锁定成本和利润，实际上是一种远期交易。

A.期权交易

B.现货交易

C.期货交易

D.转让交易

参考答案：C

参考解析：期货交易是成交以后经过一段时间再进行实物交割，交割价格为成交时约定的价格，其目的是锁定价格，进而锁定成本和利润，实际上是一种远期交易。

39[单选题] 股票发行制度主要有三种，即（）。

A.批复制度、核准制度和注册制度

B.批复制度、达标制度和注册制度

C.审批制度、核准制度和注册制度

D.审批制度、达标制度和注册制度

参考答案：C

参考解析：股票发行制度主要有三种，即审批制度、核准制度和注册制度，每一种发行监管制度都对应一定的市场发展状况。

40[单选题] 根据《首发管理办法》的规定，发行人最近一期期末无形资产(扣除土地使用权、水面养殖权和采矿权等后)占净资产的比例不高于（）。

A.5%

B.10%

C.15%

D.20%

参考答案：D

参考解析：根据《首发管理办法》的规定，发行人应当符合下列条件：最近3个会计年度净利润均为正数且累计超过人民币3000万元，净利润以扣除非经常性损益前后较低者为计算依据；最近3个会计年度经营活动产生的现金流量净额累计超过人民币5000万元；或者最近3个会计年度营业收入累计超过人民币3亿元；发行前股本总额不少于人民币3000万元；最近一期期末无形资产(扣除土地使用权、水面养殖权和采矿权等后)占净资产的比例不高于20%；最近一期期末不存在未弥补亏损。

41[单选题] （）是指承销商以低于发行价的价格把公司发行的股票全部买进，再转卖给投资者。

A.包销

B.代销

C.备用包销

D.备用代销

参考答案：A

参考解析：包销是指承销商以低于发行价的价格把公司发行的股票全部买进，再转卖给投资者。

42[单选题] 合格境外机构投资者的境内股票投资，应当遵守中国证监会规定的持股比例限制和国家其他有关规定，其中所有境外投资者对单个上市公司A股的持股比例总和，不超过该上市公司股份总数的（）。

A.5%

B.10%

C.15%

D.30%

参考答案：D

参考解析：合格境外机构投资者的境内股票投资，应当遵守中国证监会规定的持股比例限制和国家其他有关规定：单个境外投资者通过合格境外机构投资者持有一家上市公司股票的，持股比例不得超过该公司股份总数的10%；所有境外投资者对单个上市公司A股的持股比例总和，不超过该上市公司股份总数的30%。

43[单选题] 在国际成熟的资本市场上，债券融资往往更受企业的青睐，企业的债券融资额通常是股权融资的（）倍。

A.3～10

B.2～15

C.5～10

D.2～30

参考答案：A

参考解析：债券融资和股票融资是企业直接融资的两种方式，在国际成熟的资本市场上，债券融资往往更受企业的青睐，企业的债券融资额通常是股权融资的3～10倍。

44[单选题] 结构化金融衍生品的分类中，属于以保本程度为标准分类的是（）。

A.本金保护类产品

B.收益增强类产品

C.杠杆参与类产品

D.部分保本产品

参考答案：D

参考解析：结构化金融衍生品的分类中，以保本程度为标准划分为：完全保本产品、部分保本产品、无本金保护的产品。

45[单选题] （），中国证监会、中国人民银行、国家外汇管理局联合发布《基金管理公司、证券公司人民币合格境外机构投资者境内证券投资试点办法》，开启了人民币QFII(RQFII)的试点。

A.2011年12月16日

B.2012年12月1日

C.2014年3月13日

D.2015年9月29日

参考答案：A

参考解析：2011年12月16日，中国证监会、中国人民银行、国家外汇管理局联合发布《基金管理公司、证券公司人民币合格境外机构投资者境内证券投资试点办法》，开启了人民币QFII(RQFII)的试点。

46[单选题] 自（）起，我国实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策。

A.2005年4月29日

B.2010年1O月30日

C.2013年1月1日

D.2015年12月1日

参考答案：C

参考解析：自2013年1月1日起，我国实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策。

47[单选题] 狭义的金融市场特指有价证券发行与流通的场所。其中有价证券主要指（）。

A.债券和大额可转让存单

B.债券和股票

C.期货和股票

D.期货和大额可转让存单

参考答案：B

参考解析：狭义的金融市场特指有价证券(主要是债券与股票)发行与流通的场所。

48[单选题] 国际商业银行贷款是指一些大商业银行向外国政府及其所属部门、私营工商企业或银行提供的中长期贷款。这种贷款利率较高，一般在伦敦银行同业拆放利率之上另加一定的附加利率，期限大多为（）年，这种贷款通常不限定用途。

A.2～4

B.3～5

C.3～8

D.5～10

参考答案：B

参考解析：国际商业银行贷款是指一些大商业银行向外国政府及其所属部门、私营工商企业或银行提供的中长期贷款。这种贷款利率较高，一般在伦敦银行同业拆放利率之上另加一定的附加利率，期限大多为3～5年，这种贷款通常不限定用途。国际商业银行贷款的主要方式有独家银行贷款和银团贷款两种。

49[单选题] 目前，我国封闭式基金按照（）的比例计提基金托管费。

A.0．2%

B.0．25%

C.0．3%

D.0．35%

参考答案：B

参考解析：目前，我国封闭式基金按照0．25%的比例计提基金托管费。

50[单选题] 公开募集基金的基金管理人职责终止的，基金份额持有人大会应当在（）个月内选任新基金管理人。

A.3

B.5

C.6

D.12

参考答案：C

参考解析：公开募集基金的基金管理人职责终止的，基金份额持有人大会应当在6个月内选任新基金管理人。

二、组合型选择题(共50题，每小题1分，共50分)以下备选项中，只有一项最符合题目要求，不选、错选均不得分。

51[单选题] 金融期货交易与普通远期交易的区别有（）。

Ⅰ交易场所和交易组织形式不同

Ⅱ交易的监管程度不同

Ⅲ远期交易是标准化交易，金融期货交易的内容可协商确定

Ⅳ保证金制度和每日结算制度导致违约风险不同

A.Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

参考答案：B

参考解析：金融期货交易与普通远期交易的区别有：①交易场所和交易组织形式不同；②交易的监管程度不同；③金融期货交易是标准化交易，远期交易的内容可协商确定；④保证金制度和每日结算制度导致违约风险不同。

52[单选题] 下列情形中，使受托机构职责终止的有（）。

Ⅰ被依法取消受托机构资格

Ⅱ被资产支持证券持有人大会解任

Ⅲ依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产

Ⅳ受托机构辞任

A.Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

参考答案：D

参考解析：有下列情形之一的，受托机构职责终止：①被依法取消受托机构资格；②被资产支持证券持有人大会解任；③依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产；④受托机构辞任；⑤法律、行政法规规定的或信托合同约定的其他情形。

53[单选题] 关于金融市场的功能，下列说法正确的有（）。

Ⅰ资源配置与转化功能Ⅱ价格调控功能

Ⅲ风险分散和规避功能Ⅳ宏观调控传导功能

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

参考答案：C

参考解析：金融市场有以下四个方面的功能：①资源配置与转化功能；②价格发现功能；

③风险分散和规避功能；④宏观调控传导功能。

54[单选题] 下列关于股票发行制度的说法中，正确的有（）。

Ⅰ审批制使得证券市场的供求机制完全是行政化而不是市场化的

Ⅱ审批制的审核方式是实质审查

Ⅲ注册制与核准制的根本区别在于公开发行权利是政府授予还是法律赋予

Ⅳ注册制实行宽进严管，重在事中和事后监管

A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

参考答案：A

参考解析：Ⅱ项，审批制的审核方式是形式及实质的全面审查；核准制的审核方式是实质审查。

55[单选题] 下列影响股票价格变动的因素中，属于行业与部门因素的有（）。

Ⅰ经济周期变动Ⅱ行业分析因素

Ⅲ公司竞争力Ⅳ行业生命周期

A.Ⅰ、Ⅲ

B.Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

参考答案：C

参考解析：影响股票价格变动的基本因素中，行业与部门因素主要有：行业分类、行业分析因素、行业生命周期。

56[单选题] 关于机构投资者在金融市场中的作用，下列说法正确的有（）。

Ⅰ机构投资者有助于改善储蓄转化为投资的机制与效率，促进直接金融市场的发展

Ⅱ机构投资者有助于促进不同金融市场之间的有机结合与协调发展，健全金融市场的运行机制

Ⅲ机构投资者有助于分散金融风险，促进金融体系的稳定运行

Ⅳ机构投资者有助于实现社会经济体系与宏观经济的良性互动发展

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

参考答案：C

参考解析：机构投资者在金融市场中的作用有：①机构投资者有助于改善储蓄转化为投资的机制与效率，促进直接金融市场的发展；②机构投资者有助于促进不同金融市场之间的有机结合与协调发展，健全金融市场的运行机制；③机构投资者有助于分散金融风险，促进金融体系的稳定运行；④机构投资者有助于实现社会保障体系与宏观经济的良性互动发展。

57[单选题] 我国《证券投资基金法》规定，基金托管人由依法设立并取得基金托管资格的商业银行或其他金融机构担任。申请取得基金托管资格，应当具备的条件有（）。

Ⅰ净资产和风险控制指标符合有关规定

Ⅱ设有专门的基金托管部门

Ⅲ取得基金从业资格的专职人员达到法定人数

Ⅳ有安全保管基金财产的条件

A.Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

参考答案：D

参考解析：我国《证券投资基金法》规定，基金托管人由依法设立并取得基金托管资格的商业银行或其他金融机构担任。申请取得基金托管资格，应当具备下列条件：①净资产和风险控制指标符合有关规定；②设有专门的基金托管部门；③取得基金从业资格的专职人员达到法定人数；④有安全保管基金财产的条件；⑤有安全高效的清算、交割系统；⑥有符合要求的营业场所、安全防范设施和与基金托管业务有关的其他设施；⑦有完善的内部稽核监控制度和风险控制制度；⑧法律、行政法规规定的和经国务院批准的国务院证券监督管理机构、国务院银行监督管理机构规定的其他条件。

58[单选题] 金融风险中，从国际因素方面看，宏观经济风险的影响因素的主要决定因素包括（）。

Ⅰ经济素质因素Ⅱ政策因素

Ⅲ对外开放程度Ⅳ管制情况

A.Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅳ

参考答案：A

参考解析：金融风险中，从国际因素方面看，宏观经济风险的影响因素的主要决定因素包括：对外开放程度、管制情况、经济接轨情况、国际经济传递渠道、国际经济体系、国际经济环境、国际经济协调状况、国际政治环境。

59[单选题] 我国地方政府债券的发行模式包括（）。

Ⅰ代发代还Ⅱ自发代还

Ⅲ代发自还Ⅳ自发自还

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

参考答案：C

参考解析：我国地方政府债券的发行模式有：代发代还、自发代还、自发自还。

60[单选题] 资金回收风险的规避方法有（）。

Ⅰ利用“5C”系统对客户进行科学评估，对不同的客户给予不同的信用期间、信用额度和

不同的现金折扣，制定合理的资信等级和信用政策

Ⅱ在现销和赊销之间权衡，当赊销所增加的盈利超过所增加的成本时，才应当实施应收账款赊销

Ⅲ定期编制账龄分析表，确定合理的应收账款比例，对应收账款回收情况进行监督，对坏账损失事先做好准备

Ⅳ针对不同的客户、不同的阶段采取不同的收账政策，既要保证账款的有效收回，又要注意避免伤及客我关系，同时，制定收账政策时要考虑收账费用与坏账损失的大小

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅰ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

参考答案：D

参考解析：资金回收风险主要指应收账款回收风险。应收账款风险规避可以通过以下方法加以规避：①利用“5C”系统对客户进行科学评估，对不同的客户给予不同的信用期间、信用额度和不同的现金折扣，制定合理的资信等级和信用政策；②在现销和赊销之间权衡，当赊销所增加的盈利超过所增加的成本时，才应当实施应收账款赊销；③定期编制账龄分析表，确定合理的应收账款比例，对应收账款回收情况进行监督，对坏账损失事先做好准备；④针对不同的客户、不同的阶段采取不同的收账政策，既要保证账款的有效收回，又要注意避免伤及客我关系，同时，制定收账政策时要考虑收账费用与坏账损失的大小。

61[单选题] 储蓄国债发行可采用的方式有（）。

Ⅰ自销Ⅱ包销

Ⅲ代销Ⅳ公开招标

A.Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ

C.Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

参考答案：A

参考解析：不同类型的国债的发行方式不同，凭证式国债发行完全采用承购包销方式，储蓄国债发行可采用包销或代销方式，记账式国债发行完全采用公开招标方式。

62[单选题] 一般来说，我们通常将中央银行的职能概括为（）。

Ⅰ发行的银行Ⅱ服务的银行

Ⅲ银行的银行Ⅳ政府的银行

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

参考答案：B

参考解析：中央银行作为国家干预经济的重要机构，它的职能是由其性质所决定的。一般来说，我们通常将中央银行的职能概括为“发行的银行”、“银行的银行”和“政府的银行”。

63[单选题] 发行或投资优先股的意义包括（）。

Ⅰ有利于商业银行补充资本金，缓解资本监管要求的压力

Ⅱ有助于加快发展直接融资，拓展企业融资渠道

Ⅲ可以丰富证券品种，促进资本市场稳定发展

Ⅳ为企业兼并重组提供支持，推动行业整合和产业升级

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

参考答案：D

参考解析：发行或投资优先股的意义包括：①有助于加快发展直接融资，拓展企业融资渠道；②有利于商业银行补充资本金，缓解资本监管要求的压力；③能够为投资者提供多元化的投资渠道；④为企业兼并重组提供支持，推动行业整合和产业升级；⑤可以丰富证券品种，促进资本市场稳定发展。

64[单选题] 依据投资理念的不同，可以将基金分为（）。

Ⅰ开放式基金Ⅱ平衡型基金

Ⅲ主动型基金Ⅳ指数型基金

A.Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅲ、Ⅳ

参考答案：D

参考解析：依据投资理念的不同，可以将基金分为主动型基金与被动(指数)型基金。

65[单选题] 关于可交换公司债券与可转换公司债券的不同之处包括（）。

Ⅰ交割方式不同Ⅱ参与主体不同

Ⅲ条款设置不同Ⅳ适用的法规不同

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

参考答案：B

参考解析：可交换公司债券与可转换公司债券的不同之处有：发债主体和偿债主体不同、适用的法规不同、发行目的不同、所换股份的来源不同、股权稀释效应不同、交割方式不同、条款设置不同。

66[单选题] 在通货膨胀高涨时期，投资主体的应对策略是选择适当的金融创新产品，从而增强适应市场的能力，具体来说，可以从（）方面人手。

Ⅰ投资最能涨价的商品，才能最大地分享通货膨胀的收益

Ⅱ在普通的金融工具中，股票投资被认为在适度通货膨胀下，能够规避通货膨胀风险、实现保值增值的最佳投资品种

Ⅲ购买创新的固定收益证券

Ⅳ各经济主体可以进行适当的增加负债，特别是增加低利率、固定利率的负债，享受通货膨胀导致货币贬值所带来的利得

A.Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

参考答案：D

参考解析：在通货膨胀高涨时期，投资主体的应对策略是选择适当的金融创新产品，从而增强适应市场的能力，具体来说，可以从以下方面入手：①投资最能涨价的商品，才能最大地分享通货膨胀的收益；②在普通的金融工具中，股票投资被认为在适度通货膨胀下，能够规避通货膨胀风险、实现保值增值的最佳投资品种；③购买创新的固定收益证券；④各经济主体可以进行适当的增加负债，特别是增加低利率、固定利率的负债(注意不是购买该类债券)，享受通货膨胀导致货币贬值所带来的利得。

67[单选题] 远期交易和期货交易的区别主要表现在（）。

Ⅰ功能作用不同Ⅱ信用风险不同

Ⅲ保证金制度不同Ⅳ交易对象不同

A.Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

参考答案：B

参考解析：远期交易和期货交易的区别主要表现在以下五个方面：①交易对象不同；②功能作用不同；③履约方式不同；④信用风险不同；⑤保证金制度不同。

68[单选题] 影响债券期限的主要因素包括（）。

Ⅰ资金使用方向Ⅱ筹资者的资信

Ⅲ债券的变现能力Ⅳ市场利率变化

A.Ⅰ、Ⅳ

B.Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

参考答案：C

参考解析：影响债券期限的主要因素有：资金使用方向、债券的变现能力、市场利率变化。筹资者的资信属于影响债券利率的因素。

69[单选题] 关于证券市场监管的意义，下列说法正确的有（）。

Ⅰ加强证券市场监管是保障广大投资者合法权益的需要

Ⅱ加强证券市场监管是维护市场良好秩序的需要

Ⅲ加强证券市场监管是发展和完善证券市场体系的需要

Ⅳ准确和有效的信息是证券市场参与者进行发行和交易决策的重要依据

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅲ、Ⅳ

参考答案：C

参考解析：证券市场监管的意义有：①加强证券市场监管是保障广大投资者合法权益的需

要；②加强证券市场监管是维护市场良好秩序的需要；③加强证券市场监管是发展和完善证券市场体系的需要；④准确和全面的信息是证券市场参与者进行发行和交易决策的重要依据。

70[单选题] 关于债券的特征，下列说法正确的有（）。

Ⅰ债券一般都规定有偿还期限，债券发行者在发行债券时都明确规定了债券本金的偿还期和偿还方法，发行人必须按约定条件偿还本金并支付利息

Ⅱ债券的流动性大小包含债券流通的时间和变现的价值

Ⅲ安全性是指由于债券发行时约定了到期偿还本金和利息，债券利率不受银行利率变动的影响，且利息偿还与本金支付有法律保障

Ⅳ收益性是指债券能为投资者带来一定的收入

A.Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

参考答案：B

参考解析：Ⅱ项，流动性是指债券持有人可以根据自身需要及市场状况自由转让债券从而收回本金和实现收益。债券的流动性大小包含债券变现的时间和变现的价值。

71[单选题] 金融危机的种类包括（）。

Ⅰ信用危机Ⅱ货币危机Ⅲ债务危机Ⅳ银行危机

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

参考答案：B

参考解析：金融危机可以分为货币危机，即货币剧烈贬值；债务危机，即企业或国家出现系统性的债务违约；银行危机，即由于挤兑等造成银行的流动性不足，等等。

72[单选题] 回购交易是质押贷款的一种方式，一般分为（）。

Ⅰ国债回购交易Ⅱ债券回购交易

Ⅲ质押式回购Ⅳ证券回购交易

A.Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ

参考答案：B

参考解析：回购交易是质押贷款的一种方式，一般分为国债回购交易、债券回购交易、证券回购交易、质押式回购等。

73[单选题] 信用风险的特点有（）。

Ⅰ传染性Ⅱ客观性Ⅲ周期性Ⅳ全面性

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅲ、Ⅳ

参考答案：C

参考解析：信用风险的特点主要包括：客观性、传染性、可控性和周期性。全面性属于财务风险的特点。

74[单选题] 关于我国债券市场双边报价，下列说法正确的有（）。

Ⅰ进行双边报价的交易成员称为双边报价商，双边报价商有义务在报价范围内与对手方达成交易，并维持市场稳定性

Ⅱ双边报价的报价要素与公开报价要素相同，只是须同时填报做市券种的买人和卖出报价Ⅲ双边报价在买入或卖出报价的券面总额为零时可以对为零一方的报价要素进行修改

Ⅳ双边报价发出后，对未成交部分可予撤销

A.Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅲ、Ⅳ

参考答案：C

参考解析：Ⅰ项，进行双边报价的交易成员称为双边报价商，双边报价商有义务在报价范围内与对手方达成交易，并维持市场流动性。

75[单选题] 证券交易的原则包括（）原则。

Ⅰ公开Ⅱ公正Ⅲ集中竞价交易Ⅳ大宗交易

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

参考答案：A

参考解析：证券交易的原则包括公开原则、公正原则和公平原则。Ⅲ、Ⅳ项是证券交易规则。

76[单选题] 有形市场借助固定的场地、配置的交易设施、专业化的中介服务和所提供的交易信息吸引买卖双方，集中反映金融市场的供求关系，并通过公开的竞价机制形成合理的价格，提高市场的（）。

Ⅰ有效性Ⅱ公开性Ⅲ质量Ⅳ效率

A.Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅱ、Ⅳ

参考答案：D

参考解析：有形市场借助固定的场地、配置的交易设施、专业化的中介服务和所提供的交易信息吸引买卖双方，集中反映金融市场的供求关系，并通过公开的竞价机制形成合理的价格，提高市场的公开性、公平性和效率。

77[单选题] 机构投资者的特点主要有（）。