职业技能三科+理财师总复习

基础会计

1.关于会计主体和法律主体的区别，描述正确的是( )A 只要是一个法律主体，无论其规模多大，也无论其采取什么样的企业组织形式，它都必须要有自己的会计工作，进而成为一个独立的会计主体

2. 业务收支以外币为主的企业，其记账本位币应为( )。C两种方式均可

3. 关于真实性原则的含义，下列不正确的是( )。D在必要的情况下，真实性原则并非不可违背

4. 会计核算所要反映和提供的会计信息必须有助于会计信息使用者正确地做出经济决策，即会计信息必须满足宏观经济管理的需要，满足各有关方面了解企业财务状况和经营成果的需要，满足加强内部经营管理的需要，这是( )的要求。(单选题) C]相关性原则

5. 在会计核算中，一个会计期间内的各项收入与其相关联的成本费用应当在同一会计期间内进行确认、计量，是( )的要求。[D]配比性原则

6按照历史成本原则，企业对资产、负债等项目的计量应当基于经济业务的( )。a]实际交易价格

7. 谨慎性原则要求( )。d谨慎性原则意味着企业可以设置秘密准备

8. 关于重要性原则，理解正确的是( D]根据重要性原则，企业会计核算可以不用全面反映，充分披露重要的事项即可

9.下列哪个不属于会计要素( )。B成本

10.下列对于收入的描述错误的是( )。d营业外收入不包括在收入要素中

11. 企业在一定会计期间发生的所有费用可以分为( )d制造成本和期间费用

12. （）属于会计六要素之一，却不属于个人理财会计五要素之一.C利润

13. 会计等式的基本平衡式是( )a资产=负债+所有者权益

14. 关于记账方向的描述正确的是( )。a资产成本与费用的增加列在借方

15. 财务管理的目标是( )。 a股东利润最大化

16. 通常用( )表示货币的时间价值。 D(a.b均可)

17. 张某2006年1月1日到银行存了500元钱，单利计息，2009年1月1日的终值为( )。（如无说明，年利率均为10%。）b 650元

18. 张某从2006年起连续三年每年年末到银行存1000元，单利计息，那么在2006年1月1日，三年存款的现值之和为( )。（如无说明，年利率均为10%。2511

19. 张某2006年1月1日到银行存了500元钱，复利计息，2009年1月1日的终值为( )。（如无说明，年利率均为10%。）c.665 5

20. 张某从2008年年末到银行存了3000元，复利计息，那么在2006年1月1日的现值为( )。（如无说明，年利率均为10%。）c.2

21. 按8%的复利计息，张某若想在第五年取得10000元，则现在要存入( )。（如无说明，年利率均为10%。）6810

22. 张某从2006年起连续十年每年年末到银行存1000元，按6%复利计息，那么在2006年1月1日，十年存款的现值之和为( )。（如无说明，年利率均为10%。）7360

23. 张某欠朋友一笔借款，五年后到期，数额为10000元，为此设立了偿债基金（为了在约定的未来某一时点清偿某笔债务或积聚一定数额资金而必须分次等额提取的存款准备金），年利率为10%，到期一次还清借款，则每年年末应存人的金额为( )。（如无说明，年利率均为10%。）1638

24. 张某开了公司之后，准备存入银行一笔基金，预期以后无限期地于每年年末取出利息5000元支付公司的水电费，按10%的复利计息，张某应该在年初一次性存入款项( )元。（如无说明，年利率均为10%。）50000

25.影响经营风险的因素不包括( )。筹建决策

26. 下列图形描述的是( )与风险程度的关系。风险报酬率

27. 资本成本的计算公式为( )。每年的用资费用／（筹资数额一筹资费用）

28. 投资者对投资企业进行财务分析，下列正确的是( )。只关心公司的当前状况

29. 财务分析的比较分析法中，表示百分比差异，借以了解被评价指标的变动程度的比较形式为(相对数比较

30. 计算不同时期会计报表项目的变动百分比，是以某一固定时期会计报表（一般为最初时期的会计报表）项目数额作为比较的基础进行计算的百分比分析法是( )。]定比分析法

31. 可以从较长的时期观察企业财务指标的变化和发展趋势，便于会计报表使用者预测未来的经营前景的是( )。A]变动百分比法

32. 将某一综合经济指标分解为若干具有内在联系的因素并计算每一因素对综合经济指标变动影响程度的分析方法( )。A]因素分析法

33. 通货膨胀时持有( )较有利。实物资产

34. 现金流量表按( )填制。B]收付实现制

35. 某公司资产1000万，其中流动资产200万，负债500万，其中流动负债200万，则该公司流动比率为(1)

36. 接上题，流动资产200万中存货为40万，则该公司速动比例为( )。08

37. 接上题，流动资产200万中，存货为40万，现金20万，短期证券30万，应收账款净额50万，其他60万，则该公司超速动比率为( )。05

38. 最能直接反映企业的短期偿债能力的是( )。]现金余额／流动负债

39. 经营活动的净现金流量／流动负债反映企业的( )。D]获利能力对短期债务偿付的保证程度

40反映企业资产对债权人权益保护程度的是( )。(]负债总额／资产总额

41. 息税前利润／利息支出，这一公式可以反映( )。(]获利能力对债务偿付的保证程度

42. 应收账款周转次数的表达式为( )。(A]应收账款周转次数=年赊销收入净额／应收账款平均余额

43.某企业年销货成本100万，年储存货为100万，年末存货60万，则存货周转率为( )。1.25

44.接上题，该企业年初资产5000万，年末资产5200万，年销售收入为10200万，则总资产周转率为( )。2

45. 下列哪个指标不能反映企业的盈利能力( )。已获利息倍数

46. 某企业年销售收入为1000万，成本为700万，所得税率为40%，则该企业销售净利率为( )。18%

47如果该企业的资产周转率为2，则该企业资产收益率为( )。18%

48如果该企业资产负债率为60%，则该企业股东权益收益率为( ).90%

49. 下列关于市盈率的描述错误的是( ) ]市盈率越高越好

50. 杜邦财务分析体系的核心是( )。A]权益资本收益率

51. 权益资本收益率的大小取决于( )。]总资产净利率

52. 要提高总资产净利率，可以( )。提高营业收入净利率

53. 若流动比率大于1，则下列结论成立的是( )。营运资金大于0

54. 在杜邦分析中，假设其他情况相同，下列说法中错误的是( )。)权益乘数大则资产净利率大

55. 如果企业速动比率很小，则下列结论成立的是( )。企业短期偿债风险很大

56. 某企业年末会计报表上部分数据如下：流动负债60万元，流动比率为2，速动比率为1.2，销售成本为100万元，年初存货52万元，则本年度存货周转次数为( )。2次

57. 提高权益报酬率的途径不包括( )。]加强负债管理，降低负债比率

58. 下列权益乘数的表述不正确的是( )。权益乘数=权益／资产

59.一块土地现在以100万的价格转手他人，如果自己经营的话用作建筑用地价值80万元，用作球场价值60万元，用作广场55万元，则该土地的机会成本为( )万元。80

60. 一台机床原价2000元，折旧500元，大修理费用为600元，后因过时被淘汰，报废价值为0，则沉没成本为( )元.2100元

61. 从总体上看，企业所有的成本都是( )。可控成本

62. 关于可避免成本，推断正确的是( )。(]可避免成本常常是与决策相关的成本

63. 下列项目中，能同时引起资产和负债减少的是( )。]用银行存款还债

64. 下列哪个科目属于资产( )。(]应收账款

65. 企业用现金购买了一部分存货，则流动比率( )。不变

66. 企业用固定资产作价偿还了一部分流动负债，则流动比率( )。变大

67. 个人及家庭的财务报表对于计提减值准备的要求，( )只有宏观经济十分萧条时，才需根据房产（包括自用住宅和商用投资住宅）可能贬值的情况，对这些项目计提减值准备

68. 个人或家庭的财务信息( )。]个人及家庭的个人财务规划师或理财师为了帮助个人及家庭进行个人财务分析，需要用到这些资料和数据，此时可以公

69. 本一量一利分析是企业经营管理中用于预测目标利润，确定目标成本，规划生产经营的一种现代技术方法，其中本量利三者指( )。]成本数量利润

70. 本量利分析的意义在于( )。]有助于发现和确定企业为增加利润的潜在能力

71.销售量、成本与利润的关系是( )。]利润=单价乘以销售量一固定成本总额一变动成本总额

72. 在本量利分析中，r为利润；p为单价；x为销量；A为固定成本总额；B为单位变动成本，则保本销售量为( )。C] x=A/(p-B)

73. 关于财务会计的目标，描述正确的是( )。1.为投资者债权人等企业外部有关方面了解企业财务状况和经营成果提供会计信息2. 为国家宏观经济调控和管理提供会计信息3. 为企业加强内部经营管理提供会计信息

74. 会计核算的基本前提是( )。1.会计主体2. 持续经营3. 会计分期4. 货币计量

75. 企业会计核算要遵守的基本原则可以划分为几大类，分别是( )。1. 总体性要求2. 会计信息质量要求3. 会计要素确认计量的要求4. 会计修订性惯例的要求

76. 关于权责发生制原则，下列正确的是( )。1]权责发生制原则是指凡是当期已经实现的收入和已经发生或应当负担的费用，不论款项是否收付都应作为当期的收入和费用处理

3. 权责发生制原则的核心是根据权责关系的实际发生和影响期间来确认企业的收支和损益

77关于负债理解正确的是( )。1.负债是过去或目前的会计事项所构成的现时义务2. 负债是企业未来经济利益的牺牲 3. 负债必须能以货币计量，是可以确定或估计的 4. 负债都有确切的受款人和偿付日期，或者受款人和偿付日期能够合理地估计确定

78. 所有者权益和负债的区别在于( )。1.除非企业发生减资或者清算，否则企业就不需要像偿还负债那样去偿还所有者权益 2. 所有者不能随意抽走其在企业的投资 3. 当企业清算时，只有在清偿所有的负债以后，所有者权益才得以返还给所有者4. 负债需要定期偿还，但所有者的投资则不能随便抽走

79. 财务会计报告包括( )。1会计报表2. 会计报表附注3. 财务情况说明书

80. 企业主要的会计报表包括( )。1.资产负债表2. 损益表3. 固定资产登记表

81. 要想做到收支平衡，( )。1开源节流，增收节支.2. 在发达的金融市场条件下，还应当通过短期筹资和投资来调剂资金的余缺3. 量人为出，根据现有的财力来安排各项开支

82. 关于风险和收益关系的描述，正确的是( )。1.低风险只能获得低收益3. 高风险往往可能得到高收益

83. 下列风险的分类正确的是( )。1. 风险从个别理财主体的角度来看，可以分为市场风险和企业特别风险两类 2. 风险从个别理财主体的角度来看，可以分为系统风险和非系统风险两类 3. 风险从个别理财主体的角度来看，可以分为可分散风险和不可分散风险两类 4. 企业特别风险按形成的原因可分为经营风险和财务风险两大类

84. 投资者进行风险投资所要求或期望的投资报酬率是( ) 2. 无风险报酬率+风险报酬率 3. 最低社会平均报酬率+风险报酬率

85. 站在债权人的立场上，财务分析的目的在于( )。1. 贷款的安全性 3. 只有与贷款安全性有关时，才关心企业是否盈利

86. 财务分析主要包括( )。1. 偿债能力评价2. 营运能力评价3. 盈利能力评价4财务状况综合评价

87财务分析的基本方法主要有( )1.. 因素分析法2. 趋势分析法3. 比率分析法4. 百分比分析法

88. 财务分析的比较分析法往往采取不同的比较对象进行比较分析，主要有( )。1. 本期实际与上期（或历史水平）实际比较2. 本期实际与本期计划（或目标）比较3. 本期实际与国内外同行业先进企业水平比较

89. 利润表的内部项目包括( )。1. 主营业务收入2. 主营业务成本3. 投资收益

90. 关于已获利息保障倍数，理解正确的是( )。1. 该指标中的息税前利润是指未扣除利息和所得税前的正常业务经营利润，不包括非正常项目 2. 该指标不仅反映了企业获利能力的大小，而且反映了获利能力对偿还到期债务的保证程度 3. 它既是企业举债经营的前提依据，也是衡量企业长期偿债能力大小的重要标志 4. 究竟企业已获利息倍数应是利息的多少倍，才算偿付能力强，这要根据往年经验结合行业特点来判断

91. 能够反映企业偿债能力的指标( )。1. 资产负债率2. 已获利息倍数3. 流动比率4. 经营净现金比率

92. 能够反映企业营运能力的指标( )。1. 应收账款周转率2. 存货周转率3总资产周转率4.. 存货周转天数

93. 关于主营业务增长率，描述正确的是( )。1. 如果主营业务收入增长率超过10%，说明公司产品处于成长期2. 如果主营业务收入增长率在5%～10%之间，说明公司产品已进入稳定期3. 如果该比率低于5%，说明公

司产品已进入衰退期

94. 下列对于反映投资收益的指标，描述正确的是( )。1. ]股东权益收益率普通股每股净收益指标值越高，每一股份可得的利润越多 2. 市盈率反映投资者对每元利润所愿支付的价格 3. 投资收益率反映公司利用资金进行长短期投资的获利能力4股利支付率反映股东从每股的全部盈余中分到手的部分有多少

95. 关于权益净利率的描述正确的是( )。1. 权益报酬率正是反映了股东投入资金的获利能力2权益报酬率反映了企业筹资投资和生产运营等各方面经营活动的效率3.. 权益报酬率取决于企业资产净利率和权益乘数4. 权益报酬率是综合性最强的一个指标

96. 从杜邦分析法中可以看出，提高权益报酬率的途径有( )。2. 加强成本管理，降低成本费用 3. 加强销售管理，提高销售利润率4. 加强资产管理，提高资产周转率

97. 现金流量分析包括( )。1]现金流量的结构分析2.盈利质量分析4. 筹资与支付能力分析

98. 下列各项中与权益报酬率同方向变动的是( )。1. 资产净利率2权益乘数4. 总资产周转率

99. 提高营业收入净利率的途径有( ) 1. 增加产品产量，提高产品质量，扩大产品品种，开辟销售市场2. 加强成本控制，不断降低成本，节约各种费用

100. 现金流量分析中的盈利质量分析，主要分析以下( )指标。1盈利现金比率3. 再投资比率

101. 下列关于成本的分类正确的是( )。1. 企业成本费用按其经济用途分类可分为生产成本和期间费用2. 按成本习性可将企业的全部成本分为变动成本和固定成本两类3. 差量成本与边际成本4. 机会成本与沉没成本102. 关于固定成本和变动成本，下列结论正确的是( )。1变动成本是指成本总额与业务量的总数成正比例关系增减变动的成本2. 固定成本是指在相关范围内（一定业务量范围内），成本总额不受业务量的总数增减变动影响的成本3. 就单位产品中的变动成本而言，则是不变的4. 就单位产品中的固定成本而言，则是可变的

103关于可控成本和不可控成本，下列结论正确的是( )。1. 可控成本与不可控成本是按费用的发生能否为考核对象（即责任中心）所控制来划分的成本2. 不可控成本是指考核对象对成本的发生不能予以控制的成本3. 可控成本是指考核对象对成本的发生能予以控制的成本

104对于不可递延成本，下列结论正确的是( )。1.. 不可递延成本是指已选定的某一方案，即使在企业财力负担有限的情况下也不能推迟执行，否则就会影响企业的大局2国家勒令某企业更换一个不污染环境的锅炉，尽管企业资金紧张但必须执行，这属于不可递延成本.3. 公司准备盖一套职工公寓，但因资金未到位而推迟，这不属于不可递延成本 4. 对于任何已选定的方案，在企业财力有限的情况下，必须区分轻重缓急，依次排队，量力而行

105. 从企业的角度看，成本的作用包括( )。1. 成本是补偿耗费的尺度2. 成本是制定产品价格的依据3. 成本是衡量企业管理水平的重要标准4. 成本是企业经营决策的重要内容

106. 相关成本指与制定决策相关的成本，也就是进行决策时必须认真加以考虑的未来成本，下列各项中不属于相关成本的是( )。1. 不可递延成本2. 不可避免成本3. 历史成本

107. 会计期间的划分和确定产生了本期和非本期的区分，进而产生了权责发生制和收付实现制这两种会计记账的基础。对

108. 为了保证会计的客观性，会计的计量单位永远采用名义货币，即不考虑货币购买力的变动（通货膨胀的影响）。不对

109. 负债是指过去的交易、事项形成的现时义务，所以或有负债不应该确认为负债。不对

110. 在财务分析方法中，比率分析法是最简便但揭示能力最强的评价方法。对

111.个人资产比负债的比例越高，资产结构就越合理。不对

112. 企业对资产负债表中的资产都拥有所有权。不对

113. -般来说，经营现金净流量为正，投资活动现金净流量为负，筹资活动现金净流量为正。不对

114. 理财规划师可以根据客户的资产状况，收入状况和消费状况，按照会计的基本方法，为客户建立资产负债表和现金流量表，并以这些报表为基础进行分析和判断。对

中级财会一

1、企业期末存货计价如果过高，可能会引起（[C]当期利润增加）

2、某企业2008年12月30日购入一台不需安装的设备，并已交付使用。设备原价80000元，预计使用5年，

预计净残值2000元，若按年数总和法计提折旧，则第3年的折旧额为（[B]156000）

3、下列各项中，不属于会计政策的是（[D]固定资产折旧年限估计为5年）

4、企业为减少注册资本回购本公司股份，按实际支付的金额，应借记的账户是[D]库存股

5、2008年初A公司购入B公司10%的股票准备长期持有，2008年度B公司实现净利润500万元，宣告分派

现金股利200万元，不考虑其他因素的影响，2008年度A公司对该项股权投资应确认的投资收益[D]20万元

6、企业年末预收账款所属明细账户有借方余额3000元，贷方余额10000元，则年末资产负债表中预收账款项

目的年末余额应为（[C]10000元）

7、企业将盈余公积转增资本时，转增后留存的盈余公积的数额不得不得少于注册资本的[B]25%

8、下列各项，( )不属于收入范畴[C]企业处理固定资产的净收益

9、下列项目中,使负债增加的是([A]发行公司债券

10、下列项目中，不属于流动资产的有( ) [A]预收账款

11、下列项目中，不属于流动负债的有( ) [C]应付债券

12、下列属于资金周转和循环过程的交易或事项是() [C]制造企业支付采购材料的运输费

13、下列各项中，属于反映企业财务状况的会计要素是[C]所有者权益

14、会计账簿按( )分类，分为序时账、分类账、备查账[A]用途

15、从账簿用途来看，“固定资产卡片”属于( [D]分类账簿

16、下列会计凭证属于累计凭证的是([C]限额领料单

17、对于将现金送存银行的业务，会计人员应编制的记账凭证是([A]现金付款凭证

18、下列内容中，不属于记账凭证的审核内容的是([A]凭证是否符合有关的计划和预算

19、下列凭证中，不能用来登记总分类账的是([A]原始凭证

20、借记“银行存款”，贷记“应收账款”应编制的记账凭证是([A]收款凭证

21、发出材料汇总表是一种([B]汇总凭证

22、会计凭证按照( )不同，可以分为原始凭证和记账凭证[C]编制程序和用途

23、下列原始凭证中，属于外来原始凭证的是(C]购买货物取得的增值税专用发票

24、某企业月末编制的试算平衡表中，全部账户的本月借方发生额合计为900000元，除“预收账款”外

其他账户的本月贷方发生额合计为895000元，则预收账款账户([B]本月贷方发生额为5000元

25、根据借贷记账法的账户结构，在账户借方登记的时([A]费用的增加

26、下列不属于事业单位会计要素的是([D]利润

27、会计科目与账户的本质区别是([D]会计账户有结构，而会计科目没有结构

28、一般情况下，不需根据记账凭证登记的账簿是([C]备查账

29、登账后发现，会计人员在分配工资费用时，将车间管理人员的工资计入了“管理费用”科目，此时采

用的更正方法是([B]红字更正法

30、会计人员记账时，在根据记账凭证登记入账时，误将98写成89，则会计人员在查找该项错账时，应

采用的方法是([B]除9法

31、某会计人员记账时，将应计入“应收账款”科目借方的4500元误计入贷方，会计人员在查找该项错

账时，在下列方法中，应采用的方法是([A]除2法

32、用转账支票归还欠A公司货款50000元，会计人员编制的记账凭证为：借记应收账款50000元，贷记

银行存款50000元，审核并已登记入账，该记账凭证([C]有错误，使用红字更正法更正

33、下列不属于账账核对的内容的是([D]会计账簿记录与原始凭证核对

34、横线登记式明细账，不适用于登记([D]管理费用

35、按外型特征分类，固定资产明细账应采用([B]卡片账簿

36、在结账前发现账簿记录有文字或数字错误，而记账凭证没有错误，应采用的更正方法是([A]划线更正

法

37、汇总记账凭证账务处理程序适用于( )的企业。[A]规模较大经济业务较多

38、( )的主要特点是直接根据记账凭证逐笔登记总分类账[A]记账凭证账务处理程序

39、企业采购原材料时开具银行承兑汇票发生的手续费应计入（）。[C]财务费用

40、企业支付的银行承兑汇票手续费应入（）[B]财务费用

41、下列结算方式中，既适用于同城又适用于异地的是（）[B]委托收款

42、企业对现金清查过程中发一的多余现金，未经批准处理之前，应借记“现金”账户，贷记（）账户。

[D]其他应付款

43、短期股票投资与长期股票投资在会计上的共同之处主要是（[A]购入股票时按投资成本入帐

44、甲企业以一辆运输汽车与乙公司的一批原材料相交换，汽车的原价为70000元，已提折旧24000元，

原材料的计税价格为50000元，增值税率为17%。针对该笔交易甲企业向乙公司支付补价22000元，此次交易中甲企业所换入的原材料的入账价值为（）元[B]59500

45、企业购买其他企业发行的可转换债券，性质上属于（[A]混合投资

46、企业销售不动产应交的营业税，应借记的科目是[B]固定资产清理

47、无形资产摊销时，应将其摊销价值计入（）账户[C]管理费用

48、对于分期付息债券，应付利息的核算账户是（）[A]应付利息

49、下列不属于会计差错的项目是（）[D]会计估计赖以进行的基础发生变化，导致原估计需要修订

50、企业筹建期间发生的下列费用中，不应作为开办费核算的是[D]在建工程的借款利息

51、商业汇票的付款期限最长不能超过[C]6个月

52、按照现金管理制度的有关规定，下列支出不应使用现金支付的是[B]支付商品价款5000元

53、在存货价格持续上涨的情况下，使期末存货账面价值最大的存货计价方法是[A]先进先出法

54、企业购入股票时，如果支付的价款中含有已宣告发放但尚未领取的现金股利，应将这部分股利记入的

账户是[D]应收股利

55、接受投资者缴付的出资额超过注册资本的差额，会计上应计入([B]资本公积

56、企业发生的下列支出中，按规定可用现金支付的有（）[A]支付职工王静差旅费3000元[B]支付银行

承兑汇票手续费200元[C]支付李明报销医药费1500元

57、下列各项中，应记入“坏账准备”账户贷方的有[C]按规定提取的坏账准备[E]收回过去确认并转销

的坏账

58、低值易耗品的摊销方法有（[A]一次摊销法[ B]分期摊销法[ C]五五摊销法

59、下列情况下，长期股权投资应采用权益法核算的是[A]持股比例75% [B]持股比例40%，并能任免

被投资方董事会的多数成员[C]持股比例并向被投资方派出管理人员[E]投资合约规定投资各方共同控制被投资方

60、固定资产的核算账户有（）[C]累计折旧D]固定资产清理E]固定资产原值

61、下列项目属于财务费用开支的有）[A]利息支出[B]汇兑净损失[D]利息收入[E]金融机构手续费

62、属于期间费用的内容有（）([B]管理费用[C]财务费用[D]营业费用

63、法定及任意盈余公积的用途包括（）[A]转增资本[B]弥补亏损[ C]分配股利

64、对于资产负债表日后的“非调整事项”，应在会计报表附注中披露（）(A]非调整事项的内容[B]非调

整事项可能对财务状况的影响[C]非调整事项可能对经营成果的影响[D]非调整事项无法估计上述影响的原因

65、本期发生的下列各项费用和损失，影响企业当期净利润的有([A]计提的坏账准备[B]固定资产盘亏

[C]交纳的所得税[D]出借包装物的摊销价值

66、下列银行转账结算方式中，属于同城结算的有( [A]银行本票[C]支票[ D]委托银行收款

67、采用“成本与可变现净值孰低法”，当可变现净值低于成本，确认存货跌价损失时，涉及科目有[C]管

理费用[D]存货跌价准备

68、按我国会计准则规定，购买长期债券的相关费用可以计入( )科目[C]投资收益[D]长期股权投资

69、不会引起所有者权益总额发生变动的是([A]提取盈余公积[C]用资本公积转增资本[D]用盈余公

积弥补亏损

70、下列属于会计确认的一般原则有([B]权责发生制[D]配比原则[E]划分资本性支出与收益性支出

71、资产负债表中“应收账款”项目的期末数包括([A]“应收账款”科目所属相关明细科目的期末借方余

额[B]“预收账款”科目所属相关明细科目的期末借方余额

72、下列业务中，能引起企业利润增加的有( [A]收回已确认的坏账[C]计提长期债券投资的利息D]收

到供应单位违反合同的违约金

73、企业发行面值10万元、5年期，年利率lo％，每半年支付一次利息的债券一批，实际发行价格92620

元。如果采用直线法摊销，则每半年应计人“财务费用”账户的金额包括([C]利息费用5000元D]折价摊销738元

74、企业对期末估计的资产减值损失，会计处理可能包括([C]增加管理费用[D]增加营业外支出E]减少

投资收益

75、企业确认（金融）资产减值损失时，可能贷记的账户包括（[A]资本公积——其他资本公积B]坏账

准备[C]可供出售金融资产（公允价值变动）D]资产减值损失E]持有至到期投资减值准备

76、下列各项中，不影响企业现金流量总额变动的项目有（[B]用银行存款偿付应付账款[C]用现款购买

普通股票计划长期持有D]发行债券收到现金

77、下列各项业务应交的税金中，通过营业税金及附加账户核算的有（[A]汽车制造厂销售汽车时交纳的消

费税B]酒店根据营业额交纳的营业税C]商业企业进口护肤品按规定缴纳的消费税E]根据经营业务本期实际缴纳增值税计算缴纳的城市维护建设税

78、下列各项费用应作为营业费用列支的有（[B]广告费C]产品展览费

79、下列各项中，可用于企业亏损弥补的一般途径是（[B]盈余公积C]税前利润D]税后利润

80、下列各项中，应计入财务费用的包括（A]汇兑损失B]利息支出D]购货单位享受的现金折扣

81、下列各项中属于会计核算方法的有（A]复式记帐[B]填制和审核会计凭证[D]设置会计科目和帐户

82、下列会计等式正确的有（[A]资产=权益B]资产=负债+所有者权益+净收益C]资产=负债+所有者

权益E]资产=负债+所有者权益+（收入—费用

83、按照帐户的经济内容分类，下列帐户中属于资产类帐户的有（[C]应收帐款[D]待摊费用

84、银行存款余额调节表可以作为调整银行存款账面余额的原始凭证。(B]不对

85、商业承兑汇票是一种商业信用，贴现后如果承兑人到期不能偿付，贴现企业没有责任向银行兑付。[B]

不对

86、不管是用直线法摊销，还是用实际利率法摊销，应付债券各期的实际利息费用均等于：每期应付利息

-当期溢价摊销额或：每期应付利息+当期折价摊销额。(对

87、采用委托银行收款结算方式销售产品的情况下，应以收到货款时作为销售实现[B]不对

88、企业的税后利润应先向投资者进行分配，然后再提取法定盈余公积和公益金。[B]不对

89、企业为获得固定资产的支出属于收益性支出[B]不对

90、在会计实务中不带息应付票据是按未来偿付金额入账的。(对

91、采用双倍余额递减法计提折f日，在折旧期限内是逐期递减的B]不对

92、一个企业可以在多家银行开立基本存款账户B]不对

93、只有外购的商誉才能作为无形资产入账对

94、商业折扣是债权人为鼓励债务人在规定期限内付款而向其提供的债务扣除[B]不对

95、小规模纳税企业只有具有增值税专用发票，才能将支付的进项税额抵扣销项税B]不对

96、一贯性原则要求同一。会计主体在不同时期尽可能采用相同的会计和会计处理方式，便于不同会计期

间会计信息的纵向比较对

97、财务会计只向企业外部的信息使用者提供会计信息。管理会计才向企业内部的信息使用者提供会计信

息B]不对

98、会计确认、计量要求的原则：客观性、相关性、可比性、一贯性、及时性、明晰性B]不对

99、体现修订性惯例要求的原则：谨慎性、重要性和实质重于形式对

100、超支”，就是企业从本单位的现金收入中直接支付现金支出[B]不对

101、出纳人员不需要定期轮换[B]不对

102、为了打发讨债人员，公司不得于也可以少量签发空头支票B]不对

103、分期付款，产品的所有权已经转移B]不对

104、企业出纳收的现金根本不用存入银行，放在保险柜也可以B]不对

105、企业可以在同一家银行的几个分支机构开立一般存款账户[B]不对

106、不同的行业提取的坏账的比例一样B]不对

107、企业会计不可以直接将存货盘盈、盘亏作为损益处理对

108、企业发生的所有借款利息都应作为财务费用处理（）。B]不对

经济数学

1、若函数f(x),g(x)分别是R上的奇函数，偶函数，且满足f(x)-g(x)=ex,则有([D]g(0)小于f(2)小于f(3)

2、函数的弹性是函数对自变量的（[C]相对变化率

3、下列论断正确的是（A] 可导极值点必为驻点

4、设A为4×5矩阵，则齐次线性方程组AX=0（[D]有无穷多组解

5、函数在x＝0处连续，则k＝([C]1

6、函数f(x)=在点x＝1处的切线方程是[A]2y一x＝1

7、下列函数在区间(-∞，+∞)上单调减少的是[D]3-x

8、设矩阵Am×n，Bs×m，Cn×p，则下列运算可以进行的是([A]BA

9、设线性方程组AX＝b的增广矩阵通过初等行变换化为，则此线性方程组解的情况是[A]有唯一解(

10、下列结论正确的是（[B]数量矩阵是对称矩阵

11、在使用IRR时，应遵循的准则是([A]接受IRR大于公司要求的回报率的项目，拒绝IRR小于公司要求的回

报率的项目

12、一个可能的收益率值所占的概率越大，那么([B]它对收益期望的影响越大

13、持有期收益率(HolDing PerioD Return,HPR)是衡量持有某一投资工具一段时间所带来的总收益，它不包括(D]

预期成本

14、具有( )的变量之间才能进行线性回归[C]一定线性趋势

15、线性回归得出的估计方程为y=38+2x，此时若已知未来x的值是30，那么我们可以预测y的估计值为([B]98

16、下列关系是确定关系的是([D]正方形的边长和面积

17、样本方差与随机变量数字特征中的方差的定义不同在于([B]是由各观测值到均值距离的平方和除以样本量

减1，而不是直接除以样本量

18、主要用于样本含量n≤30以下、未经分组资料平均数的计算的是([D]直接法

19、( )在投资实践中被演变成著名的K线图[C]盒形图

20、设事件A与B同时发生时，事件C必发生，则正确的结论是([B]-1

21、理财规划师为客户制定投资组合的目的就是要实现客户的投资目标。客户投资目标的期限，收益水平直接

影响资产配置方案。以下关于投资目标的期限，理财师的建议正确的有：([A]对于短期投资目标，理财规划师一般建议采用现金投资

22、期货交易中，交易者应当根据合约市值的5%～15%缴纳保证金。在我国，期货交易的保证金分为( )和交易

保证金[B]结算准备金

23、( )不能视为现金等价物[C]一幅名画

24、( )不是财政政策工具[A]公开市场工具

25、王先生先付年金煤气付款额1000元，连续20年，年收益率5%，期末余额为( )元[A]34

26、在个人／家庭资产负债表中，不能使净资产增加的是：([B]偿付债务

27、某证券承诺一年后支付100元，在2年后支付200元，3年时支付300元。如果投资者期望的年复利回报

率为14%，那么证券现在的价格接近于(B]444

28、通常认为，通货膨胀是理财大敌，但并不尽然。通货膨胀对( )是较为有利的[D]投资防守型股票

29、王先生今年35岁，以5万元为初始投资，希望在55岁退休时能累积80万元的退休金，则每年还须投资约

( )万元于年收益率8%的投资组合上。([B]1 24

30、等额本金还款法与等额本息还款法相比，下列说法错误的是([B]后者利息支出总额较小

31、小王采用固定投资比例策略，设定股票与定期存款各占50%，若股价上升后，股票市值为40万，定期存款

36万，则下列操作合乎既定策略的是([D]卖出股票2万元

32、每一位投资者根据自己的无差异曲线与有效边界相切之切点确定其([D]最优资产组合

33、在计算时间加权收益率时，如果投资期间超过一年，必须计算该期间收益的([B]几何平均数

34、K线图上表现出来的十字线，表示([D]股价震荡，收盘与开盘等价

35、统计学以( )为理论基础，根据试验或者观察得到的数据来研究随机现象，对研究对象的客观规律性作出种

种合理的估计和判断。[C]概率论

36、已知甲任意一次射击中靶的概率为0,5，甲连续射击3次，中靶两次的概率为([A]0 375

37、下面哪一个可以用泊松分布来衡量([B]一段道路上碰到坑的次数

38、推断性统计学常用的方法是[D]回归分析模型

39、收集1000位客户的省份、年龄、月收入和学历信息。省份分为河北、陕西、山西、山东等15个省；年龄

按10年为一段从20岁开始分出四段直到60岁；收入分为1000元以下、1000～20 00元、2000～5000元、5000 N10000元和10000元以上；学历分为博士、硕士、本科和其他四个层次。如果用全部信息绘制统计表，表的维数是([C]四维

40、下列哪个是在描述散点图的功能([B]经常用来描述时间序列的数据，可以从中看出各个时期数据的波动情

况

41、收盘价低于开盘价时，二者之间的长方柱用黑色或实心绘出，这时下影线的最低点为([D]最低价

42、第一食品连续四天的收盘价分别为：5.00元，5.20元，5.10元，5.30元。那么该股票这四天的平均值为([C]5

15

43、收盘价高于开盘价时，二者之间的长方柱用红色或空心绘出，这时其上影线的最高点是([B]最高价

44、如果说均值对应平均收益，那么方差则代表了([B]风险

45、当进行两个或多个资料变异程度的比较时，如果单位和（或）平均数不同时，需采用( )来比较[D]变异系数

46、已知在A股市场股票甲2005年平均价格为100元，标准差为10，在B股市场股票乙的平均价格为200元，

标准差为20，试问股票甲和乙哪一个在2005年股票价格变异程度大([C] 一样大

47、线性回归方法是做出这样一条直线，使得它与坐标系中具有一定线性关系的各点的( )为最小[C]垂直距离的

平方和

48、当两变量的相关系数接近相关系数的最小取值-1时，表示这两个随机变量之间([B]近乎完全负相关

49、使某一投资的期望现金流人现值等于该投资的现金流出现值的收益率叫做([D]内部收益率

50、面值为￥200000的国债市场价格为￥195000，距离到期日还有180天，计算银行贴现率为([A]5%

51、对于股票投资，方差（或标准差）通常对股票价格或收益率进行计算，由于股票投资的几乎所有风险都会

反映到价格之中，因此，可以用方差度量的是单只股票或者股票组合的([B]总体风险水平

52、评价投资方案时，如果两个不同投资方案的期望值相同，则标准差大者([A]投资风险大

53、如果两个不同投资方案的期望值不同，则标准变异率小者([B]投资风险小

54、如果两个不同投资方案的期望值不同，则标准变异率小者，方差为([B]0 62%

55、如果两个不同投资方案的期望值不同，则标准变异率小者，标准差约为([C]8%

56、市场投资组合的β系数等于([C]1

57、通过投资组合的方式会将证券投资的风险([B]分散

58、关于概率，下列说法正确的是([A]是度量某一事件发生的可能性的方法[B]概率分布是不确定事件发生的可

能性的一种数学模型[C]值介于0和1之间

59、下列哪些方面需要用到概率知识分析其不确定性( ) [A]外汇走势[B]不良贷款率预测[C]证券走势

60、什么样的情况下，可以应用古典概率或先验概率方法( )。[B]不确定结果的范围是已知的[D]不确定结果具

有等可能性

61、下列关于主观概率的说法正确的有( )。[B]可以认为主观概率是某人对某事件发生或者对某断言真实性的自

信程度[C]根据常识经验和其他相关因素来判断，理财规划师都可能说出一个概率，这可称之为主观概率

62、关于协方差，下列说法正确的有( )。[A]协方差体现的是两个随机变量随机变动时的相关程度[B]如果p=1，

则ζ和η有完全的正线性相关关系[D]Cov(X,η)=E(X-EX)(η-Eη)

63、下列分布是离散分布的有( )。[A]泊松分布[D]二项分布

64、对于统计学的认识，正确的有( )。[A]统计学依据不同的标准一般分为描述统计学和推断统计学[C]统计

学是一门收集显示分析和提供数据信息的艺术和科学[D]统计学以概率论为理论基础，根据试验或者观察得到的数据来研究随机现象，对研究对象的客观规律性作出种种合理的估计和判断

65、如果日K线是一条长阳线，那么最高点代表的是( )。[B]收盘价[C]最高价

66、关于中位数，下列理解错误的有( )。[B]当观测值个数n为奇数时，n/2和(n/2+1)位置的两个观测值之和的

1/2为中位数[C]当观测值个数为偶数时，(n+1)／2位置的观测值，即X(n+1)／2为中位数

67、有关IRR的说法，正确的有( )。[A]也可被定义为使该投资的净现值为零的折现率[B]任何一个小于IRR的

折现率会使NPV为正，比IRR大的折现率会使NPV为负[C]接受IRR大于公司要求的回报率的项目，拒绝IRR小于公司要求的回报率的项目[D] IRR的计算只要求识别与该投资机会相关的现金流，不涉及任何外部收益率（如市场利率）

68、贴现率的特点有( )。[A]银行贴现率使用贴现值作为面值，而不是购买价格的一部分[B]按照银行惯例，计

算时采用360天作为一年的总天数而不是365天[C]在银行贴现率的计算中，暗含的假设是采用单利形式而不是复利

69、理财规划师需要注意的风险有( )。[A]财务风险[B]汇率风险[C]人身风险[D]通货膨胀风险

70、方差越大，说明( )。[B]数据的波动也就越大[C]如果是预期收益率的方差越大预期收益率的分布也就越大

[D]不确定性及风险也越大

71、下列关于β系数的说法，正确的有( )。[A]β系数是一种用来测定一种股票的收益受整个股票市场（市场投

资组合）收益变化影响程度的指标[B]它可以衡量出个别股票的市场风险（或称系统风险）[D]对于证券投资市场而言，可以通过计算β系数来估测投资风险

72、根据β的含义，如果某种股票的系数等于1，那么( )。[A]其风险与整个股票市场的平均风险相同[B]市场

收益率不变，该股票的收益率也不变[C]市场收益率上涨1%，该股票的收益率也上升1% [D]市场收益率下降1%，该股票的收益率也下降1%

73、如果某种股票的β系数等于2，那么( )。[A]其风险大于整个市场的平均风险[B]该股票的风险程度是整个

市场平均风险的2倍

74、I RR有两种特别的形式，分别( )。[C]按货币加权的收益率[D]按时间加权的收益率

75、线性回归时，在各点的坐标为已知的前提下，要获得回归直线的方程就是要确定该直线的( )。[B]斜率[D]

截距

76、在自然界和人类社会中普遍存在变量之间的关系，变量之间的关系可以分为( )。[A]确定关系[B]不确定关

系

77、下列对众数说法正确的有( )。[A]在连续变量的情况，很有可能没有众数[B]众数反映的信息不多又不一定

唯一[C]用的不如平均值和中位数普遍[D]是样本中出现最多的变量值

78、( )是用各种图表的形式简单、直观、概括的描述统计数据的相互关系和特征。[A]统计表[D]统计图

79、下列属于资产定价理论的有( )。[A]资本资产定价模型(CAPM) [B]因素模型(FM) [C]套利定价理论( APT) [D]

布莱克斯克尔斯模型(B-S)

80、列关于正态分布和正态分布估计的说法哪些是正确的( )。[A]正态分布是一个族分布[B]各个正态分布根

据他们的均值和标准差不同而不同[C]N（υ，σ2）中均值和方差都是总体的均值和方差，而不是样本的均值和方差[D]总体的参数在实际问题中是不知道的，但是可以用样本的均值和样本的标准差来估计总体的均值和总体的标准差

81、在理财规划的收入一支出表中，属于支出的有( )。[A]汽油及维护费用[B]租金或贷款支付[D]电话通讯

82、属于个人负债的有( )。[A]消费贷款[B]住房贷款[C]车辆贷款[D]教育贷款

83、理财中，哪些属于或有负债( )。[A]期货[B]期权[C]担保

84、下列说法正确的是( )。[A]边际成本是追加投资时所使用的加权平均成本[C]企业无法以一个固定的资金成

本来筹措资金[D]一般来说，股票的资金成本要比债券的资金成本小

85、一个直径4cm的圆，它的面积和周长相等。[B]不对

86、3时15分，时针与分针成直角[B]不对

87、表面积相等的两个正方体，它们的体积也一定相等对

88、两个素数的和一定是素数。([B]不对

89、任何自然数都有两个不同的因数([B]不对

90、所有的素数都是奇数([B]不对

91、21除以3=7，所以21是倍数，7是因数。([B]不对

92、任意两个数的最小公倍数一定大于这两个数中的任何一个数([B]不对

93、8立方米和8升一样大。([B]不对

94、一台电冰箱的容量是238毫升([B]不对

95、2010年的暑假从7月5日起至8月31日止，共有56天([B]不对

96、一年中有4个大月，7个小月。([B]不对

97、面积单位比长度单位大([B]不对

98、应用逻辑判断来确定每种可能的概率的方法适用于古典概率或先验概率。( 对

99、互补事件可以运用概率的加法和概率的乘法([B]不对

100、泊松分布中事件出现数目的均值λ是决定泊松分布的唯一的参数对

101、企业财务报表和个人财务报表都要求严格按照固定的格式，以便于审计和更好地给信息需要者提供信息。( ([B]不对

102、风险是指不确定性所引起的，由于对未来结果予以期望所带来的无法实现该结果的可能性对

103、一支股票的β系数越大，它所需要的风险溢价补偿就越小([B]不对

104、一组数据各个偏差的平方和的大小，与数据本身有关，但与数据的容量无关([B]不对

105、衡量投资风险的大小时计算和评价程序是先看标准变异率再看期望值([B]不对

106、如果一支证券的价格波动较大，该支股票风险较大，同时可以得知是整个证券市场的波动引起该股票价格的波动。(([B]不对

107、纯贴现工具（例如，国库券、商业票据和银行承兑票据）在市场上都用购买价格而不是收益率进行报价([B]不对

理财规划师计算总复习

基础知识第二章会计与财务基础1—9 题,如无说明,年利率均为10%. —如无说明, %. 1.张某2006 年1 月1 日到银行存了500 元钱,单利计息,2009 年1 月1 日的终值为( ). (A)600 (B)650 (C)665.5 (D)500 2.张某从2006 年起连续三年每年年末到银行存1000 元,单利计息,那么在2006 年1 月1 日,三年存款的现值之和为( ). (A)2511 (B)2674 (C),2407.3 (D)3000 3.张某2006 年1 月1 日到银行存了500 元钱,复利计息,2009 年1 月 1 日的终值为( ). (A)600 (B)650 (C)665.5 (D)500 4.张某从2008 年年末到银行存了3000 元,复利计息,那么在2006 年 1 月1 日的现值为( ). (A)2511 (B)2674 (C)2253.9 (D)3000 5.按8%的复利计息,张某若想在第五年取得10000 元,则现在要存入( ). (A)7143 (B)7000 (C)9259 (D)6806 6.张某从2006 年起连续十年每年年末到银行存1000 元,按6%复利计息,那么在2006 年 1 月1 日, 十年存款的现值之和为( ). (A)7511 (B)8674 (C)7360 (D)10000 7.张某欠朋友一笔借款,五年后到期,数额为10000 元,为此设立了偿债基金(为了在约定的未来某一时点清偿某笔债务或积聚一定数额资金而必须分次等额提取的存款准备金),年利率为10%,到期一次还清借款,则每年年末应存入的金额为( ). (A)1423 (B)1638 (C)2208 (D)2000 8.张某想开公司,向银行借款200 万元,约定在 5 年内按年利率10%均匀偿还,则每年应还本付息的金额为( )万元. (A)44.1 (B)46.7 (C)52.8 (D)40 9.张某开了公司之后,准备存银入行一笔基金,预期以后无限期地于每年年末取出利息5000 元支付公司的水电费,按10%的复利计息,张某应该在年初一次性存入款项( )元. (A)100000 (B)25000 (C)5000 (D)50000 10—15 题根据以下材料作答—题根据以下材料作答: 光明公司总资本为500 万元,其中长期借款100 万元,年息10 万元,手续费忽略不计;企业发行总面额为100 万元的 3 年期债券,票面利率为12%,由于票面利率高于市场利率,故该批债券溢价10%出售,发行费率为5%;此外公司发行普通股200 万元,预计第 1 年的股利率为15%,以后每年增长1%,

筹资费率为2%;发行优先股50 万元,股利率固定为20%,筹资费率是1%;公司未分配利润总额为50 万元,该公司所得税率为40%. 10.长期借款成本为( ). (A)10% (B)6% (C)5% (D)8% 11.长期债券成本为( ). (A)10% (B)5% (C)6.89% (D)12% 12.普通股成本为( ). (A)15% (B)16% (C)16.31% (D)17.24% 13.优先股成本为( ). (A)20% (B)21% (C)18.4% (D)20.2% 14.留存收益成本为( ). (A)16% (B)15% (C)14.5% (D)11.2% 15.加权平均资金成本为( ).(A)13.82% (B)12.63% (C)14.11% (D)11.49% 16.现金流量表按( )填制. (A)权责发生制(B)收付实现制(C)两者均可(D)和资产负债表的填制方法一致17. 某公司资产1000 万,其中流动资产200 万,负债500 万,其中流动负债200 万,则该公司流动比率为( ). (A)0.2 (B)0.4 (C) 1 (D)0.5 18.接上题,流动资产200 万中存货为40 万,则该公司速动比例为( ). 1 (A)0.2 (B)0.8 (C) 1 (D)0.32 19.接上题,流动资产200 万中,存货为40 万,现金20 万,短期证券30 万,应收账款净额50 万,其他60 万,则该公司超速动比率为( ). (A)0.2 (B)0.5 (C) 1 (D)0.15 20.最能直接反映企业的短期偿债能力的是( ). (A)现金余额/流动负债(B)(现金+短期证券十应收账款净额)/流动负债(C)(流动资产-存货)/流动负债(D)流动资产/流动负债21.经营活动的净现金流量/流动负债反映企业的( ). (A)短期偿债能力(B)全部负债的能力(C)获利能力对债务偿付的保证程度(D)获利能力对短期债务偿付的保证程度22.反映企业资产对债权人权益保护程度的是( ). (A)负债总额/资产总额(B)资产总额/负债总额(C)流动资产总额/流动负债总额(D)流动负债总额/流动资产总额23.息税前利润/利息支出,这一公式可以反映( ). (A)企业的长期偿债能力(B)企业的短期偿债能力(C)在忽略所得税后,反映获利能力对债务偿付的保证程度(D)获利能力对债务偿付的保证程度24.应收账款周转次数的表达式为( ). (A)应收账款周转次数=年赊销收入净额/应收账款平均余额(B)应收账款周转次数=年赊销收入余额/应收账款平均余额(C)应收账款周转次数=年赊销收入净额/应收账款净额(D)应收账款周转次数=年赊销收入净额/应收账款总额25.某企业年销货成本100 万,年初存货为100 万,年末存货60 万,则存货周转率为( ) . (A)1(B)0.67(C)1.25(D)1.6 26. 接上题,该企业年初资产5000 万,年末资产5200 万,年销售收入为10200 万,则总资产周转率为( ) . (A)2.04(B)0.5(C)0.5l(D)2 27.下列哪个指标不能反映企业的盈利能力() . A)销售净利率B)主营业务利润率C)已获利息倍数D)成本费用率28.某企业年销售收入为1000 万,成本为700 万,所得税率为40%,则该企业销售净利率为( ) . (A)30%()18%(C)12%(D)70% 29.该企业成本费用率为() . (A 18%()70%(C)30%(D)42.86% 30.如果该企业的资产周转率为2,则该企业资产收益率为() .

(A 60%①)40%(C)36%(D)17% 31.如果该企业资产负债率为60%,则该企业股东权益收益率为() .

(A)90%(B)42%(C)18%(D)64% 32.下列关于市盈率的描述错误的是() . A) 市盈率越高,意味着公司未来成长的潜力越大B)市盈率越高越好C)市盈率=每股市价/每股收益D)市盈率是衡量股份制企业盈利能力的重要指标33.杜邦财务分析体系的核心是( ) . A)权益资本收益率(B)总资产净利率C)权益乘数D)营业收入净利率34.权益资本收益率的大小取决于() . (A)总资产净利率B)权益乘数(C)AB 两者共同作用D)权益自身35.要提高总资产净利率,可以( ) . A)降低营业收入净利率B)减低资产周转率C)提高营业收入净利率D)提高权益资本报酬率36.若流动比率大于1,则下列结论成立的是( ) . 2 A)速动比率大于 1 B)营运资金大于0 C)资产负债率大于 1 D)短期偿债能力绝对有保障37.在杜邦分析中,假设其他情况相同,下列说法中错误的是( ) . A)权益乘数大则财务风险大B)权益乘数大则权益报酬率大C)权益乘数等于资产权益率的倒数D)权益乘数大则资产净利率大38.如果企业速动比率很小,则下列结论成立的是( ) . A)企业流动资产占用过多B)企业短期偿债能力很强C)企业短期偿债风险很大D)企业资产流动性很强39.某企业年末会计报表上部分数据如下:流动负债60 万元,流动比率为2,速动比率为 1.2,销售成本为100 万元,年初存货52 万元,则本年度存货周转次数为( ) . (A)1.65 次(B)2 次(C)2.3 次D)1.45 次40.提高权益报酬率的途径不包括( ) . A)加强销售管理,提高销售利润率B)加强成本管理,降低成本费用C)加强负债管理,降低负债比率D)加强资产管理,提高资产周转率41.下列权益乘数的表述不正确的是( ) . A)权益乘数=权益/资产B)权益乘数=1/(1 一资产负债率) C)权益乘数=资产/权益D)权益乘数=1 十负债/权益42.下列哪个指标与权益报酬率成反方向变动( ) . A)权益乘数B)销售净利率(C)总资产D)总资产周转率43.如果再投资比率小于1,说明企业资本性支出所需的现金来源于( ) . A)经营活动提供B)外部筹措的现金C)借款得来D)除经营活动提供外,还包括外部筹措的现金的. 44.直接标价法下一国货币和美元的比价是1:8,则间接标价法下的比价应为( ). (A)1:8 (B)8:1 (C) 1:0.125 (D)0.125:1 45.直接标价法下,人民币和美元比价为1:8, 日元和美元的比价是1:120,则人民币和日元的比价是( ). (A) 15:1 (B)1:0.125 (C)8:1 (D)120:1 参考答案: 参考答案1--9 : BACCD,CBCD, 36—43:BDCBC,ACDCA 10--15:BCCDAB, 16--25:BCBBA,DADAC, 26—35:DCBDC,ABAAC, 基础知识第七章理财计算基础 1.某人买了两种不相互影响的彩票,假定第一种彩票中奖的概率为0.01,第二种彩票中奖的概率是0.02,那么两张彩票同时中奖的概率就是( ). (A)0.0002 (B)0.0003

(C)0.0001 (D)0.5 2.假如尤文图斯夺得意甲冠军的概率是0.6,AC 米兰夺得意甲冠军的概率是0.2,国际米兰夺得意甲冠军的概率是0.05,那么意甲冠军落入非意甲三强的概率是( ). (A)0.85 (B)0.15 (C)0.06 (D)0.35 3.如果沪深300 指数以0.62 的概率上升,以0.38 的概率下跌;在同一时间间隔内香港恒生指数能以0.65 的概率上升,以

0.35 的概率下跌;再假定两个指数同时上升的概率为0.4.问沪深300 指数或香港恒生指数上升的概率是( ).

(A)0,15 (B) 1.27 (C)0.13 (D)0.87 4.假如沪深300 指数下降的同时香港恒生指数下降的概率是0.2.我们知道香港恒生指数下降的概率是0.4.那么在给定香港恒生指数已经下降的条件下,沪深300 指数下降的概率是( ). 3 (A)0.3 (B)0.5 (C)0.2 (D)0.4 5.第一食品连续四天的收盘价分别为:5.00 元,5.20 元,5.10 元,5.30 元.那么该股票这四天的平均值为( ). (A)5.10 (B)5.20 (C)5.15 (D)5.00 6.甲地区债券市场有融资债券2500 种,其平均价格为100 元,乙地区有2200 种,平均价格为150 元,丙地区有1000 种,平均价格为180 元,如果将这三个地区的债券混合在一起,其混合后平均价格为( ). (A)133.3 (B)215 (C)150 (D)180 7.某股票三年来的增长率分别为:32%,2%,1%,试求其年平均增长率( ). (A)11.67% (B)4% (C)2% (D)无法计算8.国旗班14 人的身高从低到高分别为182,185,185,185,185,185,186,187,187,187,187, 188,188,190 厘米,求其中位数( ). (A)185.5 (B)187 (C)186 (D)186.5 经济状况经济运行良好,无通胀经济衰退,高通胀正常运行概率收益率0.50 -0.40 0.20 0.10 0.10 0.80 9.根据以上数据即可算出该投资的下年的预期收益率为( ). (A)0.20 (B)0.33 (C)0.10 (D)0.17 10.在年初投资1000 元的有息10 年期国债,持有期间所得利息为50 元,到年底以1200 元卖出,则回报率是( ). (A)25% (B)5% (C)20% (D)15% 11. 项项目A 项目B 目投资收益率15% 14% 所占比重25% 75% 上述两个资产构成的投资组合中,投资组合收益率为:( ). (A) 14 (B) 14.75 (C) 14.25 (D) 14.5 12.某投资项目在不同的宏观金融环境下有不同的投资收益率,如下表: 不同结果的收益率投资收益率发生的概率很差0.00 0.05 较差0.1 0.15 中等0.2 0.5 较好0.3 0.15 很好0.4 0.15 那么预期投资收益率为( ). (A)13% (B)20% (C)15% (D)22% 13.同上题,方差为( ).

(A)0.61% (B)0.62% (C)0.63% (D)0.64% 14.同上题,标准差约为( ). (A)6% (B)7% (C)8% (D)9% 15.市场投资组合的β系数等于( ). (A)0 (B) —1 (C)1 (D) —1 到1 之间的随机值资料:股票A 与股票B 在三种状态下的收益率如下: 状态繁荣正常概率1/3 1/3 股票 A 收益率12% 7% 股票 B 收益率15% 5% 4 萧条1/3 -5% -7% 请根据资料回答82~85 题16,股票 A 的预期收益率是( (A)4.67% (B)5.12% (C)5.18%(D)6.12% 17,股票 B 的方差是( ) . ) . (A)0.0081 (B)0.0089 (C)0.0076 (D)0.0093 18,股票 A 与股票 B 的协方差是( (A)0.004 (B)0.005 (C)0.006 (D)0.007 19,股票 A 与股票 B 的相关系数是( (A)0.74 (C)0.90 (B)0.87 (D)0.94 参考答案:1-5:ABDBC,6-10:ABDDA,11-15:CDBCC,16-19:AACD 参考答案, : ) . ) . 专业能力第二章专业能力第二章投资规划真题回顾 1.(2006.5)高先生每个月末节省出500 元人民币.参加一个固定收益计划,该计划期限10 年,固定收益率6%,当该计划结束时,高先生的账户余额为( ). (A)78880 元(B)81940 元(C)86680 元(D)79085 元 2.(2006.5)面值为1000 元的债券以950 元的价格发行,票面利率10%.每半年付息—次,到期期限 3 年.该债券的到期收益率最接近( ). (A)11.08% (B)12.03% (C)6.04% (D)6.01% 3.(2006.5)某投资者以每份920 元认购了面值1000 元,票面利率6%,每年付息的 5 年期债券,一年后,到期收益率变为7%,则该投资者的持有期收益率为( ). (A)7% (B)11.54% (C)8% (D)10.26% 1,答案:B PMT=-500,N=10×12=120,I%=6%,则FV=81939.67 元2,答案:B FV=1000,PMT=100/2=50,N=6,PV=-950,则I%=12.03% 3,答案:B 首先,求出一年后债券现值FV=1000,I%=7%,PMT=60,N=4,则PV=-966.13 持有期收益率=[60+966.13-920]/920=106.13/920=11.54% 测试题一,单项选择题 1.客户计划在不久的将来装修房屋,对于现金具有较大的需求,这就需要以更大比例投资于流动性高的资产,那么理财师不应推荐( )资产. (A)现金(B)银行支票存款(C)债券(D)艺术品根据下面某客户的个人资产负债表, 根据下面某客户的个人资产负债表,完成2～5 题～ 5 客户:王先生资产金融资产现金及现金等价物现金活期存款货币市场基金日期:2007 年12 月31 日金额(元) 负债与净资产负债信用卡透支5000 10000 15000 30000 净资产740000 150000 10000 900000 900000 600000 1500000 2430000 负债与净资产总计2430000 2355000 住房贷款负债总计金额(元) 20000 5000 50000 75000 现金及现金等价物小计其他金融资产股票其他基金投资保险理财产品其他金融资产小计实物资产自住房投资的房地产机动车实物资产小计资产总计理财规划师在为客户制订投资规划的时候,主要应对以下几个指标进行分析: 2.从王先生的个人资产负债表中,可以得出他的投资----净资产比率是:( ). (A)63.5% (B)64.3% (C)55.5% (D)58.6% 3.从王先生的个人资产负债表中,可以得出他的负债比率是:( ). (A)3.09% (B)0.823% (C)2.06% (D)1.02% 4.从王先生的个人资产负债表中,可以得出他的清偿比率是:( ). (A)97.94% (B)99.18% (C)96.91% (D)98.98% 5.(免做)从王先生的个人资产负债表中,可以得出他的流动比率是:( ). (A) 12% (B) 12.4% (C)0.4% (D)0.5% 6.通常将本金安全的,具有高度

流动性的资产称为无风险资产.下列不能完全视为无风险资产的是( ). (A)短期回购(B)央行票据(C)货币市场基金(D)现金7.对于无风险资产而言,其风险系数β值应当是( ). (A)1 (B)0 (C) —1 (D)不确定). 8.资本资产定价模型(CAPM)得到的定价公式E(r)=rf 十β[E(rm)—rf]中[E(rm)—rf]表示的是( (A)市场风险(B)资产风险(C)风险溢价(D)风险补偿9.假定基金在未来 5 年内将取得平均每年10%的收益率,无风险收益率保持3%不变.那么,为了取得8%的平均收益率,投资于基金的比例y 为:( ). (A)31.55% (B)28.57% (C) 71.43% (D)68.45% 10.接上题,如果σp=15%,计算整个资产组合的方差是:( ). (A)0% (B)28.57% (C) 10.71% (D) 15% 11.马柯维茨在提供证券组合选择方法时,首先通过假设来简化和明确风险一收益目标.属于马柯维茨假设是:( ). (A)投资者对证券的收益和风险及证券间的关联性具有完全相同的预期(B)投资者都依据组合的期望收益率和方差选择证券组合(C)投资者在决策中只关心投资的期望收益率和方差(D)所有资产都可以在市场上买卖当引入无风险资产时,资产组合的可行域和有效边界见下图, 当引入无风险资产时,资产组合的可行域和有效边界见下图,同时完成12—14 题— 6 12.当引入无风险资产时,投资者的最优风险资产组合为( ). (A)位于 f 与M 之间的所有组合(B)f 点(C)位于 f 的右下延长线上的组合13.图中能表明投资者通过贷出无风险资产,购买风险组合M 的是:( ). (A)位于 f 与M 之间的组合(B)位于fM 的右上延长线上的组合(C)位于 f 的右下延长线上的组合(D)位于fM 连线上的所有组合14.表明借入无风险资产,将获得的资金和原有资金同时投资于风险组合M 上的是: ( (A)位于 f 与M 之间的组合(B)位于fM 的右上延长线上的组合(C)位于fM 的右下延长线上的组合(D)位于fM 连线上的所有组合E(r) M (D)M 点). f σ15.资本市场线(CML)表明了有效组合的期望收益率和( )之间的一种简单的线性关系. (A)市场风险(B)组合方差(C)标准差(D)资产风险16.由于资本市场线通过无风险资产[点(0,rf)]及市场组合M[点(σM,E(rM)],于是资本市场线的方程可以表示为: E(rp) =rf+[E(rM) 一rf]σp/σM =rf+β[E(rM) 一rf] 下列说法正确的是:( ). (A)E(rM)表示资产组合M 的期望收益率(B) σp 表示有效组合P 的方差(C)β表示风险溢价(D) σp 表示有效组合P 的标准差17.接上题,方程中[E(rM) 一rf]/σM 通常称为风险溢价,这部分溢价是对( )的补偿. (A)非系统风险(B)系统风险(C)资产特有风险(D)基本风险18.如果资产组合的系数为

1.5,市场组合的期望收益率为12%,无风险收益率为 4 %,则该资产组合的期望收益率为:( ). (A)10% (B)12%

(C)16% (D)18% 19.市场组合的期望收益率为12%,无风险收益率为4%,则该资产组合的期望收益率为20%,资产组合的风险系数为:( ). (A)1 (B) 1.5 (C)2 (D)2.5 20.如果资产组合的系数为 1.5,市场组合的期望收益率为12%,资产组合的期望收益率为15%,则无风险收益率为:( ). (A)2% (B)4% (C)6% (D)8% 21.某股票β值为 1.5,无风险收益率为6%,市场收益率为14%,如果该股票的期望收益率为20%, 那么该股票价格( ). (A)αi 为2% (B)高估2% (C) αi 为-2% (D)公平价格22.接上题,如果该股票的期望收益率为18%,则下列说法正确的是:( ). (A)股票价格被高估(B) αi 大于0 (C) αi 小于0 (D)股票价格为公平价格23. 在资产定价理论中, 如果市场未达到均衡状态的话, 投资者就会大量利用这种机会, 占领市场份额, 这是( )的观点. (A)均衡价格理论(B)套利定价理论(C)资产资本定价模型(D)股票价格为公平价格24. 在证券投资组合理论的各种模型中, 反映证券组合期望收益水平和一个或多个风险因素之间均衡关系的模型是( ). 7 (A)资产资本定价模型(B)套利定价理论(C)多因素模型(D)特征线形模型25.分析师预计某上市公司一年以后支付现金股利 2 元,并将保持4%的增长速度,投资者对该股票要求的收益率为12%,那么按照股利稳定增长模型,股票当前的价格应为: ( ). (A) 16.67 (B)20 (C)25 (D)27.5 26.接上题,若该股票现在的价格为20 元,在相同条件下,二年后股票的价格应为: ( ). (A)16.67 (B)20 (C)25 (D)27 27.接上题,公司新投资的股本回报率(ROE)为20%,如果留存比例为40%,则增长率g 等于8%,公司股票的市盈率:( ). (A) 10 (B) 12 (C)15 (D)25 28.刘女士持有的一股票,2 年后开始分红,那时每年红利为每股0.5 元,红利支付率为50%,股权收益率(ROE)为20%,预期收益率为15%,目前股票价格最接近于(A)6.25 (B)7.56 (C)8.99 (D) 10.35 29.债券价格的利率敏感性一般用久期来衡量.下列关于久期,说法正确的是: ( ). (A)零息债券的久期等于它的持有时间(B)当息票利率降低时,债券的久期将变长,利率敏感性将增加(C)当息票利率提高时,债券的久期将变长,利率敏感性将增加(D)假设其他因素不变,当债券的到期收益率较低时,债券的久期和利率敏感性也较低30. 关于主要债券收益: 利息收入, 利息的再投资收入和资本利得收益三者关系, 说法正确的是: ( ).

(A)利率上升时,利息的再投资收益会增加(B)利率上升时,也会有资本利得(C)利率风险和再投资风险是同向变化的(D)利率下降时,就会有资本利得损失31. 传统的基金业绩评价方法(20 世纪60 年代以前)同现代的基金业绩评价方法比较, 忽略的因素是( ). (A)基金的单位净值(B)净资产的绝对收益率(C)风险因素(D)基金的累计价值32.张太太于2003 年购进1000 份基金份额,2004 年末单位基金净值(NA V)净资产为 1.2300,到2006 年末NA V 达到 1. 7998, 期间二次分红分别为0. 和0. 该基金在两年间的绝对收益率为: 12 08, ( ). (A)46.3%

(B)62.6% (C)16.26% (D)11.11% 33.夏普(Sharpe)指数是现代基金业绩评价的重要方法.夏普(Sharpe)指数评价基金业绩的基准是( ). (A)基金前期业绩(B)市场平均业绩(C)证券市场线(SML) (D)资本市场线(CML) 34.詹森(Jensen)指数是通过比较考察期基金收益率与预期收益率之差来评价基金,即基金的实际收益超过它所承受风险对应的预期收益的部分.这里的预期收益率是由( )得出的. (A)资本资产定价(CAPM) (B)证券市场线(SML) (C)套利定价模型(APT) (D)资本市场线(CML) 35. 对基金投资过程的评价以对基金经理能力的评价为核心, 以判断其是否有能力产生超额收益或者出现较为严重的投资失误的是:( ). (A)股票选择能力(B)基金交易特征(C)市场时机选择能力(D)资产配置能力36.接上题,用以判断资产配置,行业配置和证券选择等对基金业绩的贡献程度的是: ( ).

(A)股票选择能力(B)基金交易特征(C)市场时机选择能力(D)基金投资业绩归属37.接上题,用以判断基金的投资偏好及操作风格的是:( ). (A)股票选择能力(B)基金投资风格(C)市场时机选择能力(D)基金投资业绩归属38.期货就是标准化合约,是一种统一的,远期的"货物"合同.期货合约中唯一变化的是( ). (A)商品品种(B)交货时间(C)商品数量(D)交易价格39.按照交易标的期货可以划分为实物期货和金融期货,以下属于金融期货的是: ( ).

(A)农产品期货(B)有色金属期货(C)能源期货(D)国债期货40.交易所根据市场风险情况,持仓情况,合约到期情况调整保证金比例.目前国内交易所的保证金水平为( ). (A)1% (B)3% (C)5% (D)6% 41.每日价格最大波动限制,即期货合约在一个交易口中交易的价格不得高于或者低于规定的涨跌幅. 我国目前各期货品种的涨(跌)停板限额为( ). 8 (A) 1% (B)3% (C)5% (D) 10% 42.我国期货交易所实行大户报告制度.大户定义是投机头寸达到持仓限量( )以上,一旦达到大户标准,则需报告资金情况和头寸情况. (A)70% (B)75% (C)80% (D)85% 43.假设固定金额为100 元,某投资者在2000 点卖出一个单位上证指数,在1600 点平仓,而交易保证金为10%,则该投资者的收益率为( ). (A)50% (B)100% (C)150% (D)200% 44.期权(Option),也称选择权,是指在某一限定时间内按某一指定的价格买进或卖出某一特定商品或合约的权利.与期货不同的是( ). (A)期权的卖方只有权利而没有义务(B)期权的买方只有权利而没有义务(C)期权的买卖双方都有义务(D)期权的买卖双方都有权利45.对基金经理市场时机选择能力可以用模型来进行检验,下面的模型方程属于:( ) Rp-rf=a 十b(RM-rf)+c (RM-rf)D+ep (A)L-M 模型(B)T-M 模型(C)H-M 模型(D)C—L 模型46.接上题,方程中 D 是一个虚拟变量.当RM>rf 时,D=1,否则D=0.当D 在统计上显著( )时, 表明基金存在时机选择能力. (A)大于1 (B)小于1 (C)大于0 (D)小于0 47.基金经理的市场时机选择能力会导致基金组合的绩效和市场组合之间存在( ). (A)线性关系(B)非线性关系(C)不确定关系(D)反向变动关系48.理财师在分析客户的投资与净资产比率时,针对不同客户,投资与净资产比率合理程度也会不同. 就年轻客户而言, 其投资规模受制于自身较低的投资能力, 因此其投资与净资产的比率也相对较低, 一般在( )左右就属于正常. (A)0.2 (B)0.3 (C)0.4 (D)0.5 49.在个人资产负债表的各个财务指标中,通过比较同清偿比率之间是互补关系的是( ). (A)即付比率(B)负债比率(C)流动比率(D)负债收入比率50. 即付比率反映了客户利用可以随时变现的资产偿还债务的能力. 理财规划师为客户制订投资规划的时候,可以建议客户这一指标应该控制在( )左右.投资一些长期资产. (A)0.5 (B)0.6 (C)0.7 (D)0.8 51.负债收入比率反映客户一定时期财务状况良好程度.一般认为,( )是负债收入比率的临界点, 过高就容易发生财务危机. (A)0.3 (B)0.4 (C)0.5 (D)0.6 52. 资产的流动性是指资产在保持价值不受损失的前提下变现的能力. 理财规划师应该建议此类客户保持较高的资产流动性比率.根据经验一般应该保持在( )左右(A) 1 (B)2 (C)3 (D)4 53.张先生 2 年前以每股15 元的价格买入1000 份股票,2 年期间,分红两次,分别是0.3,0.2 元, 当前张先生以每股18 元的价格卖出,则持股收益率( ). (A) 16.67% (B)20.3% (C)23.3% (D)26.67% 54.理财规划师在对某公司进行分析时,测算出该公司的风险系数为1.5,无风险收益率为6%,风险溢价为10%,则测算该公司的股价期望收益率为( ). (A)8% (B) 10% (C)15% (D)21% 55.王先生于2005 年 1 月 1 日购买了期限10 年的债券,如果某债券当前价格为104 元,面值100 元, 票面利率为8%,则当期收益率为( ). (A)6% (B)6.75% (C)7.69% (D)8.35% 56.接上题,该债券的到期收益率为:( ). (A)6.5%

(B)6.87% (C)7.5% (D)8% 57.接上题,购买时的市场利率为7%,那么10 年期的债券价格应该为:( ). (A)97 (B)100

(C)105 (D)107 9 58. 张先生于2005 年1 月1 日购买了期限5 年面值为100 元的一次性还本付息债券, 票面利率为8%, 必要收益率6%,则该债券的价格为( ). (A)100 (B)105.75 (C)109.75 (D)122.35 59.张先生于2005 年 1 月 1 日购买了期限 5 年面值为100 元的付息债券,票面利率为8%,每半年付息一次,必要收益率6%,则该债券的价格为( ). (A)98.75 (B)100 (C)105.53 (D)108.53 60.张先生于2005 年1 月1 日购买了期限 5 年面值为100 元的付息债券,票面利率为8%,每半年付息一次,该债券的发行价格95,则必要收益率为( ). (A)9.27% (B)8% (C)7.25% (D)4.64% 61.张先生于2005 年1 月1 日购买了期限5 年面值为100 元的付息债券,票面利率为8%,每半年付息一次,该债券的发行价格105,则必要收益率为( ). (A)3.4% (B)6.8% (C)7.5% (D)8% 62.某期

限 5 年面值为100 元的一次性还本付息债券于2003 年 1 月 1 日发行,票面利率为8%,而李先生在2006 年 1 月 1 日将该债券卖出,此时的必要收益率6%,则该债券买入的价格为( ). (A)100 (B)101.65 (C)103.81

(D)105.75 63.某公司于2006 年1 月1 日平价发行期限为10 年,面值100 元的债券,票面利率为10%,每年

12 月31 日付息一次,到期还本.该公司债券的到期收益率( ). (A)8% (B)10% (C)12% (D)13% 64.刘先生于3 月5 日开仓卖出棉花期货合约50 手,成交价格为340 元/吨,当日结算价格为350 元/吨,按3%的保证金比例,则刘先生当日应缴保证金( ). (A)500 (B)510 (C)525 (D)550 65.接上题,3 月 6 日,棉花合约成交价格为330 元/吨,则刘先生的收益率为( ). (A)100% (B)150% (C)190% (D)210% 66.假设刘先生没有购买期货合约,而是进行现货交易,则计算上题中,当 3 月 6 日棉花合约成交价格降为330 元/吨,则刘先生的收益率为( ). (A)5.89% (B)5.71% (C)6.06% (D)6.61% 67.金融期货是以金融资产作为标的物的期货合约,下列属于金融期货的是:( ). (A)外汇期权(B)股指期权(C)远期利率协议(D)股指期货68. 欧式期权和美式期权是期权的二种主要形式, 关于欧式期权和美式期权的比较, 说法错误的是: ). ( (A)美式期权是指期权合约的买方,可以在期权合约的有效期内的任何一个交易日行权(B)美式期权的期权费相对较高(C)欧式期权是指期权合约买方在合约到期日才能决定其是否执行权利(D)欧式期权比美式期权更灵活,赋予买方更多的选择69.王先生于同一时间购买甲,乙,丙三支不同期限的债券各10 万元,其久期分别为9.0,10.4, 11.1,若三个月后市场利率下跌10 个基点,则王先生购买的债券中,哪一个获利最大(或亏损最小)( ). (A)甲券(B)乙券(C)丙券(D)一样大70.( )图型能反映外汇看涨期权买方的收益状况. 10 A B C D 71.接上题,( )图型能反映外汇看涨期权卖方的收益状况. 72.参照右图,以下关于图形描述错误的是:( ). R (A)反映看涨期权买方的收益状况75 (B)当标的资产价格涨为75 时,买方可以选择行权,也可以不选择行权-5 80 P - (C)当标的资产价格涨为75 时,买方的损益平衡(D)当标的资产价格涨为80 时,买方的损益平衡73.权益型REITs 主要是直接投资于房地产,并且投资标的物的所有权属于整个信托基金.其中,权益型REITs 资产组合中房地产实质资产投资应超过( ). (A)70% (B)75% (C)80% (D)85% 74.抵押权型REITs 是间接参与房地产的经营,而非直接投资房地产,其主要收入来源为( ). (A)资本利得(B)贷款利息(C)出租房地产获得的租金(D)证券收益75.REITs 具有其他投资产品所不具有的独特优势,REITs 的投资优势不包括: ( ). (A)资产流动性,变现性不高(B)与股票或债券的相关系数较低,分散投资组合风险(C)与其他金融资产的相关度较低,有相对较低的波动性(D)REITs 具有抵抗通货膨胀的能力76.理财规划师为客户制定投资组合的目的就是要实现客户的投资目标.客户投资目标的期限,收益水平直接影响资产配置方案.以下关于投资目标的期限,理财师的建议正确的有: ( ).

(A)对于短期投资目标,理财规划师一般建议采用现金投资(B)对于长期投资目标,理财规划师可以建议采用固定利息投资(C)对于中期投资目标,理财规划师可以建议采用固定利息投资(D)对于中期投资目标,理财规划师只考虑成长性投资策略77.期货交易中,交易者应当根据合约市值的5%～15%缴纳保证金.在我国,期货交易的保证金分为( )和交易保证金. (A)交易准备金(B)结算准备金(C)交割准备金(D)交割保证金78.王太太于2000 年以95 的价格购入面值100,票面利率8%,期限为 5 年的债券,每年支付一次,3 年后以98 卖出,则王太太的投资收益率为( ) (A)25.26% (B)27.75% (C)28.42% (D)29.76% 79.( )不能视为现金等价物. (A)3 年期定期存款(B)货币市场基金(C)一幅名画(D)活期存款80.( )不是财政政策工具. (A)公开市场工具(B)转移支付(C)税收(D)财政补贴81.王先生先付年金煤气付款额1000 元,连续20 年,年收益率5%,期末余额为( )元. (A)34719.25 (B)33065.95 (C)31491.38 (D)36455.21 82.在个人/家庭资产负债表中,不能使净资产增加的是:( ). (A)所持股票增值(B)偿付债务(C)接收捐款(D)家庭现居住的住宅估值上升83.某证券承诺一年后支付100 元,在 2 年后支付200 元,3 年时支付300 元.如果投资者期望的年复利回报率为14%,那么证券现在的价格接近于( )元. (A)404 (B)444 (C)462 (D)516 11 84.通常认为,通货膨胀是理财大敌,但并不尽然.通货膨胀对( )是较为有利的. (A)定息债券投资(B)固定利率的债务(C)持有现金(D)投资防守型股票85.王先生今年35 岁,以 5 万元为初始投资,希望在55 岁退休时能累积80 万元的退休金,则每年还须投资约( )万元于年收益率8%的投资组合上. (A)0.8 (B)1.24 (C)1.8 (D)2.26 86.等额本金还款法与等额本息还款法相比,下列说法错误的是( ). (A)前者利息支出总额较小(B)后者利息支出总额较小(C)前者后期还款压力较小(D)前者前期还款压力较大87.小王采用固定投资比例策略,设定股票与定期存款各占50%,若股价上升后,股票市值为40 万, 定期存款36 万,则下列操作合乎既定策略的是( ). (A)买入股票 4 万元(B)卖出股票 4 万元(C)买入股票 2 万元(D)卖出股票 2 万元88.杨先生贷款8 万元购置一辆新车,贷款利率 5.5%,3 年还清,等额本息方式还款,则月供( )元. (A)2216 (B)2416 (C)3109 (D)3209 89.(2006.5)某投资者以50 元/股购买一只股票,两年后以65 元/股卖出,期间无分红.则投资者的平均年复利收益率为( ). (A)14.02% (B)30% (C)15% (D)14.5% 90.(2006.5)面值为1000 元的债券以950 元的价格发行,

票面利率10%.每半年付息一次,到期期限 3 年.该债券的到期收益率最接近( ). (A)11.08% (B)12.03% (C)6.04% (D)6.01% 91.(2006.5)某投资者以每份920 元认购了面值1000 元,票面利率6%,每年付息的5 年期债券,一年后,到期收益率变为7%,则该投资者的持有期收益率为( ). (A)7% (B)11.54% (C)8% (D)10.26% 92.某投资者认购5 年的贴现发行的债券,贴现率为7%,票面利率8%,一年后到期收益率调整为6%, 那么该投资者的持有期收益率( ). (A)9.89% (B)10.4% (C)11.5% (D)11.9% 根据案例(二, 根据案例二),完成93～97 题～ B 公司在2003 年 4 月 1 日发行 5 年期的债券,面值100 元,票面利率10%,每年的 3 月31 日付息,市场利率为9%,到期一次还本. 93.如果投资者准备购买该债券,则理财师小孙提供投资规划时,建议合理的发行价格应为( )元.

(A)103.89 (B)106.42 (C)108.43 (D)110.67 94.如果投资者一年后以105 元的价格卖出该债券,则持有期的收益率为( ). (A)9.98% (B)10.54% (C)10.69% (D)11.23% 95.如果持有该债券一年后,市场利率下降到8%,此时的债券价格为( )元. (A)103.89 (B)106.62 (C)108.43 (D)110.67 96.如果该债券在持有第二年开始实行半年付息一次,市场利率不变,仍为9%,此时的债券价格为( )元. (A)100 (B)101.76 (C~102.45 (D)103.3 97.债券的利率风险会( ). (A)会随着久期的延长而上升(B)会随着到期期限的缩短而上升(C)会随着价格的上升而上升(D)以上说法均不对根据案例(三, 根据案例三),完成98～103 题～王某以55 元的价格买入股票A, 此时的无风险收益率为5%, 市场资产组合的期望收益率为15%, 股票的β系数为 1.5,红利分配率为50%,最近一次的收益为每股 5 元,预计 A 公司所有再投资的股权收益率为30%. 98.投资者对 A 公司的预期收益率为( ). (A)12% (B)13.5% (C)15.5% (D)20% 99.预计股利增长率为( ). 12 (A)10% (B)15% (C)20% (D)25% 100.下一期的股利支付为( )元.

(A)1.785 (B)2.225 (C)2.875 (D)3.225 101.当前股票的内在价值为( )元. (A)54.3 (B)55.5 (C)57.5 (D)59.5 102.预计一年后股票的价值和价格相等,则股价应为( )元. (A)62.275 (B)63.125 (C)64.125 (D)66.125 103.接上题,王某对该股的一年持有收益率为( ). (A)22.68% (B)25.46% (C)27.75% (D)28.35% 104.某股票的ROE 为18%,每股期望收益 4 元,分红 2 元.市场的平均回报率为15%.则该股票的价格为( )元.(假设公司的增长符合固定股利增长模型要求) (A)23.33 (B)25 (C)33.33 (D)36 105.接上题,该只股票的市盈率为( ). (A)6.5 (B)8.33 (C)9.33 (D)10.35 根据以下案例, 根据以下案例,完成106～111 题～AB 公司在1992 年 1 月 1 日平价发行新债券,每张面值100 元,票面利率10%,十年到期,每年12 月31 日付息(计算结果取整数). 106.通常情况下,当市场利率下降时,短期固定利率债券价格的上升幅度( )长期债券价格的上升幅度. (A)大于(B)小于(C)等于(D)不确定107.通常情况下,由市场利率下降导致的债券价格上升的幅度( )同等幅度的市场利率上升导致的债券价格下降的幅度. (A)大于(B)小于

(C)等于(D)不确定108. 投资者杨先生持有AB 公司1992 年 1 月 1 日发行的债券,该债券1992 年 1 月

18 的到期收益率是( ) (A)9% (B)7% (C)12% (D)10% 109.假定1998 年1 月1 日的市场利率是11%,债券的合理市价是( ) (A)94 (B)97 (C)100 (D)103 110. 假定杨先生持有该债券至2000 年 1 月 1 日,此时的市价是110 元,此时购买该债券的到期收益率是( ). (A)8% (B)10% (C)5% (D)12% 111.假定杨先生持有该债券至2000 年 1 月 1 日,此时的市场利率下降到9%,那么该债券的价格是( )元. (A)102 (B)107 (C)98 (D)92 根据以下案例完成112～116 题～投资者袁小姐持有X 公司股票500 股,预期该公司未来三年股利为零增长,每期股利为15 元.预计从第四年开始转为正常增长,增长率为3%.目前无风险收益率为4%,市场平均股票要求收益率为12%, 公司股票的标准差为 2. X 6531, 市场组合的标准差为 2. 2562, 两者的相关系数为0. 8828. 112. 根据以上的数据,作为理财规划师的你想要为袁小姐做出理财规划建议.首先,X 公司股票的β值为( ). (A)1.348 (B)1.0122

(C)1.0381 (D)1.2116 113.袁小姐对该公司股票所要求的必要报酬率为( ). (A)12.31% (B)10.22% (C)15.22%

(D)12.91% 114.对于袁小姐所持有的X 公司股票,该股票前 3 年的股利现值之和为( )元. (A)32.89 (B)35.84 (C)36.43 (D)37.56 115.袁小姐所持有的X 公司股票至第4 年,则该股票价值的现值为( )元. (A)117.14 (B)118.03 (C)165.95 (D)177.78 116.袁小姐所持有的X 公司股票市值为( )元. (A)72490 (B)73490 (C)74490 (D)76490 117.(2005 年9 月)某商业银行公布的欧元兑人民币的外汇牌价为EURl=CNYl0.1075/35,美元兑人民币的外汇牌价为USDl=CNY8.1070/25.一名客户当日到银行网点将手中的 1 万欧元兑换成人民币存入,下午又将人民币兑换成美元取出.那么该客户拿到的美元数额是( )美元.(不考13 虑手续费) (A)12466.56 (B)12475.02 (C)12467.62 (D)12459.17 118.(2005 年9 月)某公务员计划5 年后贷款购房,其现有资金8 万,且每年能储蓄2 万.若投资回报率为6%, 贷款总额可占到房价总额的80%, 则单纯从首付能力考虑, 年后可购房总价约为( 5 ). (A)130 万元(B)110 万元(C)73 万元(D)126 万元119.(2005 年9 月)效力最强的货币政策工具是( ). (A)公开市场操作(B)优惠利率(C)存款准备金率(D)贴现率根据案例,完成120～123 题根据案例, ～(2006 年 5 月)罗先生夫妇于2004 年12 月31 日购买了—套总价75 万的住房, 贷款总额为50 万元, 贷款利率 5.5%,15 年还清.

120.罗先生采用等额本金还款方式,则2005 年 1 月的还款支出应为( ). (A)4085.42 元(B)5069.44 元(C)6658.64 元(D)6058.64 元121.2005 年12 月的利息支出应为( ). (A)2085.42 元(B)2292.35 元(C)2151.62 元(D)2458.64 元122.2005 年12 月的还款支出应为( ). (A)4085.42 元(B)4929.40 元(C)4916.67 元(D)5458.64 元123.如果采取等额本息还款方式,则罗先生每月的还款支出为( ). (A)2777.78 元(B)4085.42 元(C)4219.28 元(D)4929.40 元124.贷款期满后,等额本金还款方式与等额本息还款方式支出的总利息差额为( ).

(A)27979.28 元(B)39460.53 元(C)20979.28 元(D)29460.53 元125.某开放式基金的管理费为 1.0%,中购费

1.2%,托管费0.2%.投资者赵先生以10000 元现金申购该基金,如果当日基金单位净值为1.190 元,那么赵先生得到的基金份额是( ).(保留两位小数) (A)8403.36 份(B)8303.72 份(C)822

2.47 份(D)8206.41 份二,多项选择题 1.理财规划师在协助客户制定投资规划目标的时候,要遵循一些常见的原则.不同的客户处于不同年龄阶段,客户目标也不尽相同.对于20 多岁单身客户而言,他们的长期理财目标是:( ). (A)教育投资(B)进行投资组合(C)购买汽车(D)建立退休基金(E)购买房屋 2.在制订投资目标之前,理财规划师要明确客户存在的投资约束条件,这样为客户制订的投资规划便更具有可行性.这些约束条件包括( ). (A)流动性要求(B)投资期限(C)弹性需求(D)税收状况(E)特殊需求

3. 客户整体理财目标的实现要通过具体的规划来实现. 理财目标需要各个规划相互配合才有可能实现. 理财师为某客户规划购房目标时,可能需要涉及到( ). (A)消费支出规划(B)投资规划(C)不动产规划(D)贷款规划(E)税收规划

4. 一对年轻夫妇张某和李某打算在2007 年在北京北五环附近购买面积为100 平米左右的二室一厅, 理财规划师为张某和李某制订具体的购房投资规划时,需要了解的信息有( ). (A)预计购房距今年数(B)子女的教育费用(C)预计购房地点(D)住房公积金水平(E)预计房价水平

5.接上题,该夫妇有一个刚满上学年龄的女儿,那么理财规划师在为其子女教育进行投资规划的时候, 需要掌握的信息有:( ). (A)该夫妇的退休年限(B)女儿的年龄和教育费用需求距今年数(C)当前在校生活费水平(D)女儿的健康水平(E)女儿的教育培训费用

6.接上题,该夫妇有一即将从政府机关退休的父亲,那么理财规划师在为其父亲进行退休养老规划的时候,需要掌握的信息有:( ). (A)子女的收入水平(B)父亲的养老金收入(C)父亲的退休年限(D)父亲的健康状况(E)父亲目前的消费水平,收入支出结构

7.理财规划师在为客户制订投资规划的时候,通常可以利用客户资产负债表和现金流量表中的相关数14 据计算得到以下几个指标,进行分析:( ). (A)投资回报率(B)清偿比率(C)负债比率(D)流动比率(E)每股收益率

8. 只有明确了客户的风险偏好才有可能制定出与客户偏好一致,能够为客户接受的投资规划.掌握客户的风险偏好是为客户量身定做投资规划方案的基础.一般来说,客户的风险偏好可以分为五种类型:( ). (A)保守型(B)轻度保守型(C)中立型(D)轻度进取型(E)进取型

9.在进行资产配置之前需要先分清资产类别,理解各大类资产的主要特征.大部分有形资产和金融资产可以归类为三大类:( ). (A)风险资产(B)资本资产(C)耗用和可交易资产(D)预防性资产(E)保值资产10.接上题,下列资产属于资本资产的有( ). (A)能源,资源产品(B)货币(C)房地产(D)固定收益证券(E)贵金属11.接上题,下列资产属于耗用或可交易资产的有( ). (A)能源,资源产品(B)谷物与软商品(C)艺术品和古董(D)固定收益证券(E)贵金属12.接上题,下列资产属于保值资产的有( ). (A)货币(B)谷物与软商品(C)艺术品和古董(D)固定收益证券(E)贵金属13.通常将本金安全的,具有高度流动性的资产称为无风险资产.无风险资产主要包括( ). (A)封闭式基金(B)短期回购(C)股票(D)货币市场基金(E)央行票据14. 马柯维茨在提供证券组合选择方法时,首先通过假设来简化和明确风险一收益目标. 这些假设是: ). ( (A)投资者对证券的收益和风险及证券间的关联性具有完全相同的预期(B)投资者都依据组合的期望收益率和方差选择证券组合(C)投资者在决策中只关心投资的期望收益率和方差(D)投资者是不知足的和厌恶风险的(E)所有资产都可以在市场上买卖15.资本资产定价模型(CAPM)建立在一系列假设条件之上.这些假设可概括为: ( ). (A)投资者都依据组合的期望收益率和方差选择证券组合(B)投资者对证券的收益和风险及证券间的关联性具有完全E(r) 相同的预期(C)资本市场没有摩擦(D)所有资产都可以在市场上买卖M (E)存在无风险利率, 所有投资者都可按无风险利率无限制的借贷16.当引入无风险资产时,资产组合的可行域和有效边界如右图,下 f 列说法正确的是:( ). (A)投资者的最优资产组合为fM 连线上的所有组合(B)位于 f 与M 之间,表明他借入无风险资产并购买风险组合M (C)位于 f 与M 之间,表明他贷出无风险资产并购买风险组合M σ(D)位于fM 的右上延长线上, 则表明他将借人无风险资产并投资于风险组合M 上(E)位于fM 的右上延长线上,则表明他将贷出无风险资产并投资于风险组合M 上17.下列风险可以通过风险组合的方式消除的是:( ). (A)系统风险(B)市场风险(C)非系统风险(D)个别风险(E)利率风险18.某股票β值为2,无风险收益率为4%,市场收益率为12%,如果该股票的期望收益率为18%,那么该股票价格( ). (B)高估2% (C) αi 为一2% (D)公平价格(E)低估2% (A) αi 为2% 19.股票价格由其内在价值决定,并且受到供求关系的影

响.估计股票内在价值的常用方法是:( ). (A)股利贴现法(B)净现金值法(C)相对估价法(D)市盈率方法(E)市净率方法20.在资本资产定价模型的一系列假设中,投资者对证券的( )具有相同的预期. (A)证券的收益(B)流动性(C)力差(D)协方差(E)组合比例21.资本市场线(CML)以预期收益和标准差为坐标轴的图面上,表示风险资产的最优组合与一种无风险资产再组合的组合线.资本市场线方程中包括的参数有:( ). (A)市场组合的期望收益率(B)无风险利率(C)市场组合的标准差15 (D) β系数(E)风险资产之间的协方差22.CAPM 定价理论的一系列假设中,关于"资本市场没有摩擦"的含义,说法正确的是:( ). (A)资产都是无限可分的(B)借入和卖空数量没有限制(C)资产的价格由市场决定(D)没有交易成本和税收(E)所有投资者掌握同样的信息23.债券价格的利率敏感性一般用久期来衡量.久期表示债券或债券组合的平均还款期限,主要受三个主要因素的影响:( ). (A)到期时间(B)息票利率(C)票面金额(D)到期收益率(E)贴现利率24.接上题,下列关于久期,说法正确的是:( ). (A)零息债券的久期等于它的持有时间(B)当息票利率降低时,债券的久期将变长,利率敏感性将增加(C)当息票利率提高时,债券的久期将变长,利率敏感性将增加(D)当息票利率不变时,债券的久期和利率敏感性通常随到期时间的增加而增加(E)假设其他因素不变,当债券的到期收益率较低时,债券的久期和利率敏感性较高25.理财师为客户建议购买债券,必须清楚债券的收益率来自于( ). (A)资本利得收益(B)利息收入(C)系统性收益(D)利息的再投资收入(E)风险收益26. 关于主要债券收益: 利息收入, 利息的再投资收入和资本利得收益三者关系, 说法错误的是: ( ). (A)利率上升时,利息的再投资收益会增加(B)利率上升时,也会有资本利得(C)利率风险和再投资风险是同向变化的(D)利率下降时,利息的再投资收益会减少(E)利率下降时,就会有资本利得损失27.20 世纪60 年代以前,基金业绩评价主要采取传统的方法( ). (A)基金单位净值(B)绝对收益率(C)特雷纳(Treynor)指数(D)夏普(Sharpe)指数(E)詹森(Jensen)指数28.20 世纪60 年代以前,对投资基金的绩效评价主要是依据基金的单位净值和净资产的绝对收益率, 并未将风险因素纳入到基金的业绩评价中.以下基金业绩评价纳入风险因素的有( ).

(A)基金单位净值(B)绝对收益率(C)特雷纳(Treynor)指数(D)夏普(Sharpe)指数(E)詹森(Jensen)指数29. 股利稳定增长的股利贴现模型在股票定价中被广泛地使用. 与固定成长的股票内在价值呈反方向变化的因素有:( ).

(A)股利支付(B)预期收益率(C)股利增长率(D)无风险收益率(E) β系数30.债券的到期收益率代表债券的内在价值,下列因素变动会直接影响债券到期收益率的有:( ). (A)债券面值(B)票面利率(C)市场利率(D)购买价格(E)再投资收益率31.对基金投资过程的评价以对基金经理能力的评价为核心,用以判断基金对于经济周期,利率变化, 产业政策等宏观变量的判断和反应能力的有:( ). (A)股票选择能力(B)基金交易特征(C)市场时机选择能力(D)资产配置能力(E)基金投资风格32.在基金交易中,通常通过以下哪些指标来判断基金的交易特征:( ).

(A)行业配置(B)换手率(C)资产配置(D)折价率(E)证券选择33. 基金业绩的归属分析属于一种动态的基金评价方法, 将基金的总业绩分配到基金投资操作的各个环节中,定量评价基金经理( )能力. (A)资产配置(B)投资收益(C)防范风险(D)行业配置(E)证券选择34. 只有对基金业绩的持续性进行评价, 才能为未来的投资提供有用的信息, "历史是否能预测未来" 即. 业绩持续性评价用到的方法主要有( ). (A)基于基金收益率排序的自回归系数检验(B)基于基金输赢(即是否战胜基准)变化的卡方统计量检验(C)基于基金收益率排序的Spearman 秩相关系数检验(D)基金收益序列的自回归系数检验(E)基金收益序列的卡方统计量检验35.按照交易标的期货可以划分为实物期货和金融期货,以下属于金融期货的是: ( ). 16 (A)股票指数期货(B)有色金属期货(C)能源期货(D)国债期货(E)农产品期货36. 我国的期货市场还出于初步阶段,金融期货产品还未推出. 目前我国已经成立的期货交易所有( ). (A)上海期货交易所(B)中国金融期货交易所(C)大连商品交易所(D)郑州商品交易所(E)深圳商品交易所37.ABC 公司今年股利分红为0.5 元,公司以4%的速度稳定增长.市场短期国债利率为6%,市场相同风险水平下股票必要收益率为10%,β系数为 1.5,则( ). (A)股票预期收益率 1.0% (B)股票预期收益率12% (C)股票预期收益率15% (D)股票价格为6.5 元(E)股票价格为5.6 元38.期货就是标准化合约,是一种统—的,远期的"货物"合同.期货合约中( )是标准化的. (A)商品品种(B)交货时间(C)商品数量(D)交易价格(E)交货地点39.期货就是标准化合约,是一种统一的,远期的"货物"合同.期货合约的标准通常由期货交易所设计,经国家监管机构审批上市.下列关于期货合同,说法正确的是:( ). (A)期货合约的商品数量,质量,交货时间,交易价格等条款都是既定的,是标准化的. (B)期货合约的履行由交易所担保,不允许私下交易(C)期货合约必须通过交收现货来履行或解除合约义务(D)期货合约可通过交收现货或进行对冲交易来履行或解除合约义务(E)期货合约中的唯一变量是交易价格40. 为了控制期货交易的特殊风险,交易所实行强行平仓制度. 当会员或投资者出现下列情况( )时, 需要进行强行平仓. (A)对冲交易(B)资金不足(C)持仓超限(D)违规处罚(E)紧急状态41.股指期货交易的实质是将对股票市场价格指数的预期风险转移到期货市场的过程,其主要功能是( ). (A)价格发现(B)资金

融通(C)套期保值(D)规避风险(E)投机42.最优投资组合需要达到的两个目标,即收益最大化和风险最小化.那么,证券投资的预期收益率与风险之间的关系,说法正确的是:( ). (A)二者是正向变动关系(B)二者是反向变动关系(C)预期收益率越高,需要承担的风险越高(D)预期收益率越低,需要承担的风险越高(E)预期收益率与风险的关系随着不同因素的变化而变化43. 与期货一样,期权通常也是一种标准化的合约.目前在我国在股权分置改革中推出的金融衍生品种有: (A)股指期货(B)国债期货(C)认购权证(D)认沽权证(E)股指期权44.市场时机(MarkctTiming)所解决的核心问题是何时在股票和安全资产之间转移资金(即动态资产配置),那么市场选择所期望得到的结果是:( ). (A)当股票市场上涨时,股票资产的比重超过基准,基金收益超过基准收益(B)当股票市场上涨时,股票资产的比重低于基准(C)当股票市场下跌时,股票资产的比重低于基准(D)当股票市场下跌时,股票资产的比重高于基准(E)当股票市场上涨时,基金收益超过基准收益45.按照T—M,H—M,C—L 等模型,可以将基金股票仓位的柱形图与股票指数走势图叠加,观察基金的市场时机选择能力.关于图形描述,正确的说法是:( ). (A)如果基金按固定比例持有市场指数基金和国债,那么资产组合的β值是一定的,其证券特征线(SCL)就应该是一条直线(B)在牛市时增加市场指数基金的仓位,β值就会随之增大,那么原来的直线就会变成凹的(C)在牛市时增加市场指数基金的仓位,β值就会随之增大,那么原来的直线就会变成凸的(D)在熊市时减少市场指数基金的仓位,β值就会随之减少,那么原来的直线就会变成凹的(E)在熊市时减少市场指数基金的仓位,β值就会随之减少,那么原来的直线就会变成凸的46. 期货市场在我国正处于快速发展阶段, 下列哪些期货品种在我国目前期货市场上存在交易的( ). (A)大豆期货(B)铜铝期货(C)国债期货(D)棉花期货(E)股指期货47.下列属于期货合约的组成要素的有:( ). (A)交易品种(B)每日价格最大波动限制(C)最小变动价位(D)交割时间(E)交易价格48.远期合约是双方在将来的一定时间,按照合约规定的价格交割货物,支付款项的合约.同远期合同17 相比,期货合约( ). (A)在交易所交易的标准化合约(B)只能用实物交割来进行清算(C)实行保证金交易,缴纳初始保证金(D)违约风险降低(E)合约缺乏流动性49.期货交易放大了金融资产的杠杆效应,但在套期保值,投机方面都起到重要的作用.下面关于期货双向交易机制,正确的是:( ). (A)如果市场看涨,可以先买进再卖出(B)如果市场看涨,可以先卖出再买入(C)如果市场看跌,可以先买进再卖出(D)如果市场看涨,同时买进,卖出(E)如果市场看跌,可以先卖出再买入50.金融期货是以金融资产作为标的物的期货合约,下列属于金融期货的是:( ). (A)外汇期货(B)股指期权(C)远期利率协议(D)股指期货(E)利率期货51.利率期货种类繁多,按照合约标的的期限,可分为短期利率期货和长期利率期货两大类.下列属于短期利率期货的是( ). (A)商业票据期货(B)国债期货(C)欧洲美元定期存款期货(D)资本市场利率期货(E)中长期国债期货52.期权(Option),也称选择权,是指某一标的物的买权或者卖权,具有在某一限定时间内按某一指定的价格买进或卖出某一特定商品或合约的权利.根据买方的权利性质,期权可分为( ). (A)看涨期权(Call) (B)看跌期权(Put) (C)欧式期权(D)美式期权(E)平价期权53.接上题,按执行时间划分,期权可以分为( ). (A)看涨期权(Call) (B)看跌期权(Put) (C)欧式期权(D)美式期权(E)平价期权54. 欧式期权和美式期权是期权的两种主要形式,关于欧式期权和美式期权的比较,说法错误的是: ( ). (A)美式期权是指期权合约的买方,可以在期权合约的有效期内的任何一个交易日行权(B)欧式期权是指期权合约的买方,可以在期权合约的有效期内的任何一个交易日行权(C)欧式期权是指期权合约买方在合约到期日才能决定其是否执行权利(D)欧式期权比美式期权更灵活,赋予买方更多的选择(E)美式期权的期权费相对较高55.期权按照标的物不同,可以分为金融期权与商品期权,下列属于金融期权的是:( ). (A)利率期货(B)股票指数期权(C)外汇期权(D)能源期权(E)农产品期权56.期权依照执行价格,期权的状态可分为( ). (A)价内期权(in—the—money) (B)价外期权(out—of—the—money) (C)平价期权(at—the—money) (D)看涨期权(Call) (E)看跌期权(Put) 57.下列关于看涨期权买卖双方的说法,正确的是:( ). (A)看涨期权的买方收益是无限的(B)看涨期权的买方损失是无限的(C)看涨期权的卖方收益是无限的(D)看涨期权的卖方损失是无限的(E)看涨期权的买方收益就是卖方的损失58. 不动产(房地产)一向是一种重要的投资品种,它与( )并称为全球三大投资品, 是适合长期投资的工具. (A)珠宝(B)股票(C)艺术品,收藏品(D)贵金属(E)货币59. 不动产投资作为一种重要的投资品种,与其他的金融产品投资不同,以下属于不动产投资特点的是( ). (A)不动产投资收益稳定,保值性能好(B)流动性较高(C)长期收益较高(D)短期收益较高(E)资金量相对较大60.不动产投资虽然收益稳定,保值性能好,但任何投资都有一定的风险,以下属于不动产投资风险的有( ) (A)社会风险(B)流动性风险(C)政策性风险(D)经济性风险(E)自然风险61.影响不动产价格主要是经济因素,包括经济发展状况,储蓄,消费和投资的水平.那么,除了经济因素以外,不动产价格还受哪些因素的影响:( ). (A)物理因素(B)环境因素(C)行政和政策因素(D)社会因素(E)心理因素62.房地产投资信托(REITs)是指通过发行信托受益凭证等方式受托投资者的资金,然后进行房地产或者房地产抵押贷款