新三板有哪些优势
新三板有哪些优势
一、新三板上市的作用：
1.资金扶持：根据各区域园区及政府政策不一，企业可享受园区及政府补贴。
2.便利融资：公司挂牌后可实施定向增发股份，提高公司信用等级，帮助企业更快融资。
3.财富增值：企业及股东的股票可以在资本市场中以较高的价格进行流通，实现资产增值。
4.股份转让：股东股份可以合法转让，提高股权流动性。
5.转板上市：转板机制一旦确定，公司可优先享受"绿色通道"。
6.公司发展：有利于完善公司的资本结构，促进公司规范发展。
7.宣传效应：树立公司品牌，提高企业知名度。
二、挂牌新三板相比ipo的优势：
多层次资本市场中的创业板与新三板系统，都是服务于创新性、科技型中小企业。这两个市场的服务对象上虽然有交叉，但也有差异。创业板面向成长后期、接近成熟期的中小企业，新三板针对初创后期、有产品、有一定盈利模式、接近于成长初期的中小企业。其优势在于：
1.门槛更低
以创业板为例，在盈利要求上有两套标准，符合其一即可：(1)最近两年连续盈利，最近两年净利润累计不少于1000万元，且持续增长;(2)最近一年盈利，且净利润不少于500万元，最近一年营业收入不少于5000万元，最近两年营业收入增长率均不低于30%。另要求发行人应当主要经营一种业务。相对主板而言另有两项特殊要求：自主创新能力、成长。
而新三板没有盈利要求，仅要求企业设立满三年，属于经认定的国家股份转让试点园区内的企业，主营业务突出，具有持续经营记录，公司治理结构健全，运作规范，就可以申请在新三板挂牌。门槛低带来的另一个优势就是挂牌成功率更高。
2.申报流程更简单
在主板和创业板ipo，实行的是核准制，即需要券商保荐、3年督导，须经中国证监会核准受行业监管。单就ipo审核阶段来说，就要经历受理材料、分发材料、见面会、问
核、反馈会、落实反馈意见、预先披露、初审会、发审会、落实发审委意见、封卷、会后事项审核、核准发行的一系列复杂流程。
而新三板实行的是备案制，由全国股份转让系统备案，中国证监会出具核准批文即可。从具体操作流程来看，完成股改、选择券商、召开股东会之后先进行项目立项，就可进行尽职调查及材料制作，经券商内核后即可递交监管部门审核备案，确认备案后即可完
3.速度更快
新三板从股改开始，直到完成挂牌，整体时间也才5-7个月。可是ipo的申报，先不算前期的筹备和规范化治理时间，仅从申请上市到被批准，至少要等三个月，而这还是市场运行正常的情况下。要知道，审核需要排队，拿发行批文也得排队，目前在会里候审的企业中，等候时间超过一年的，大有人在。
4.交易方式更灵活
目前，主板和创业板的上市公司采用的是集中交易，价格优先，时间优先，上市企业相对较为被动。而在新三板挂牌交易，可灵活运用协议交易、做市交易、竞价交易等多种方式，企业掌握更多主动权。
5.信披要求更低
主板和创业板对信息披露机制要求非常严格，最基本的要求是披露年报、中报、季报和所有临时报告。新三板公司股份挂牌前，至少应当披露股份报价转让说明书;挂牌后，挂牌公司至少应当披露年度报告、半年度报告和临时报告，减少了季报和临时事项的披露，注重控制信息披露成本对企业的影响。相对而言，上市公司在公众视野中的暴露面更大，企业在信息披露上承担的舆论压力也更大。
文章来源：律伴网https://www.360docs.net/doc/4316221343.html,/
股权投资框架协议(最新)
股权投资框架协议 甲方： 法定代表人： 住所： 乙方： 法定代表人： 住所： 鉴于： 1、甲方系依据中国法律成立的有限责任公司，注册资本为人民币万元， 经营范围为：； 2、乙方系依据中国法律成立的有限责任公司，注册资本为人民币万元， 经营范围为：； 3、乙方拟以［现金或其他］方式投资购买甲方部分股权，同时甲方愿意向乙方 出让部分股份。 4、乙方对甲方的股权投资行为需分为不同的环节，双方具体实施环节之时间与 细节另行确定。 据此，甲乙双方就股权投资相关事宜，经友好协商，本着平等互利、友好合作的意愿达成如下初步意向： 一、交易概述 1.1甲方同意将其%股权转让给乙方，乙方同意受让。 1.2乙方同意以甲方股票市盈率倍受让甲方上述股权，最终转让价款将根 据上述约定之市盈率条件协商确定。转让价款支付方式由双方在正式的交易协议中另行约定。 1.3证券形式：
1.4预计交割日为年月日（以下将实际完成时间简称为“交割 日”） 1.5在完成上述乙方股权投资行为后，甲方同意乙方在甲方之总公司（佛山市 -------有限公司，甲方系其全资控股子公司，以下简称为“总公司”）在全国中小企业股份转让系统（以下简称“新三板”）挂牌后，以股权置换方式进入其总公司，具体方式及细节双方另行约定。 1.6为了实现股权投资的顺利进行与最终完成，双方一致同意依照以下时间表 逐步推进各环节事项。 二、交易安排 2.1尽职调查 在本协议签署后工作日内，乙方有权自行或聘请中介机构对甲方的财务状况、法律事务及业务潜力等事项进行尽职调查。甲方应配合乙方的尽职调查，并提供乙方要求为完成尽职调查所需的资料与文件，但乙方保证对于甲方提供的资料与文件予以保密。 在上述约定期限内，如果需要甲方同时享有对乙方进行尽职调查的权利，乙方同时应履行配合之义务。 2.2交易细节磋商 在本协议签署后，各方应当立即就本协议项下的交易具体细节进行磋商，并争取在排他期（定义见下文）内达成正式的交易协议。交易细节包括但不限于：
股权投资协议书
股权投资协议书 【篇一：私募股权投资协议】 私募股权投资框架协议 本框架协议旨在规定 a 对 b 投资事宜的主要合同条款，仅供谈判之用。本框架协议不构成投资人和公司之间具有法律约束力的协议， 但保密条款 ] 排他性条款和管理费用具有法律约束力。在投资人完成尽职调查并获…… 时间： 本框架协议旨在规定a对b投资事宜的主要合同条款，仅供谈判之用。 本框架协议不构成投资人和公司之间具有法律约束力的协议，但“保 密条款”]“排他性条款”和“管理费用”具有法律约束力。在投资人完成 尽职调查并获得投资委员会批准，并以书面（包括电子邮件）通知 公司后，本协议便对协议各方具有法律约束力。协议告方应尽最大 努力根据本协议的规定达成、签署和报批投资合同。 排他性条款 排他性条款规定目标企业b于投资者a进行交易的一个独家锁定期。在这个期限内，b不能跟其他投资者进行类似的交易谈判。在创业投资业务中，这个锁定期可能只有60天；而在一个并购业务中，锁定 期则可以很长。 保密条款 投资意向书中的保密条款和保密协议规定的是不同的保密内容。该 条款下主要规定，在没有各方一致同意下，任何一方都不应该向任 何人披露框架协议所述的交易内容以及任何当事人的意见。对于那 些其他当事人事先并不掌握，并且不为公众所知的保密信息，各方
都要承诺，仅将这些信息用于交易目的，并且尽力防止这些保密信 息被其他人以不合法的手段获取。各方也要保证，仅向相关的员工 和专业顾问提供保密信息，并在提供保密信息的同时告知他们保密 义务。 先期工作 在这部分内容中，应该记载双方交易的前提。最重要的就是卖出方 是否有权利出卖目标企业的股权。如果有权利，应该说明这种权利 是如何获取的。 时间表 . 在框架协议中，应该规定整个交易的时间表。通常，时间表主要包 括三个主要的阶段。第一个阶段是a向b注入资金的阶段；第二个 阶段是a和b共同合作，推进b价值提升；第三个阶段是在a退出后，a和b也要共同努力建立长期友好的战略合作关系，促进b的 进一步发展。其中第三个阶段的内容主要是为日后进一步合作铺路，比较虚幻。但前两个阶段对于a、b双方很重要。 投资条款 这一类条款主要规定投资总额、价格等内容，通常要包括以下条款。 1、投资金额。 该条款规定投资者投资的总金额，购买股数，以及这部分股份占稀 释后总股数的比例。此外，这一条款中应该指明获得股份的形式。 因为投资者并不一定能够总是以购买普通股的方式注资，投资者可 以选择的工具也可以是优先股、可转债或者仅仅是贷款。即使是普 通股，也可能是有限制条件的普通股，这些情况都应该作出说明。 由于普通股拥有的权利最广泛，所以， 在这接下来的部分中，我们主要以普通股投资为例，来设立这个框 架协议。
新三板股权转让协议范本新整理版
编号：_______________ 本资料为word版本，可以直接编辑和打印，感谢您的下载 新三板股权转让协议范本新整理版 甲方：___________________ 乙方：___________________ 日期：___________________
转让方：（以下简称甲方） 委托代理人： 受让方：（以下简称乙方） 委托代理人： __________________公司（以下简称合营公司），于______年____月_____日成立，由甲方与_____________合资经营，注册资金为_____币_________万元，投资总额_______币_________万元，实际已投资_____币________万元。甲方愿将其占合营公司____%的股权转让给乙方；经公司董事会通过，并征得他方股东的同意，现甲乙双方协商，就转让股权一事，达成协议如下： 一、股权转让的价格、期限及方式 1、甲方占有公司____%的股权，根据原合营公司合同书规定，甲方应投资____币______万元。现甲方将其占公司____%的股权以____币______万元转让给乙方。 2、乙方应于本协议生效之日起____天内按第一条第一款规定的货币和金额以银行转账方式分____次付清给甲方。 二、甲方保证对其拟转让给乙方的股权拥有完全、有效的处分权，保证该股权没有质押，并免遭第三人追索，否则应由甲方承担由此引起的一切经济和法律责任。 三、本协议生效后，乙方按股份比例分享合营公司的利润和分担风险及亏损（含转让前该股份应享有和分担公司的债权债务）。 四、违约责任 如乙方不能按期支付股权价款，每逾期一天，应支付逾期部分总价款千分之______的逾期违约金。如因违约给甲方造成经济损失，违约金不能补偿的部分，还应支付赔偿金。 五、纠纷的解决 凡因履行本协议所发生的争议，甲乙双方应友好协商解决如协商不成：向_______人民法院起诉。
新三板私募投资基金第三方管理人聘请协议模板
XXXX创业投资基金（有限合伙）第三方管理人聘任协议 二〇xx年十二月 协议签订地：xx
XXXX创业投资基金（有限合伙） 第三方管理人聘任协议 聘任方： 签约代表： 被聘任方：xx证券有限公司 无异议第三方： 根据上XXXX投资管理有限责任公司、XX集团有限公司、XX市创业投资引导基金、XX信托有限公司共同签订的《XXXX创业投资基金（有限合伙）合伙协议》，经过全体合伙人的一致确认，XXXX作为XXXX创业投资基金（有限合伙）的普通合伙人，现代表前述合伙企业，聘任xx证券有限公司（下称“xx证券”），作为合伙企业的被聘任方。相关各方经过共同协商，订立聘任协议如下，以资共同遵守： 一、聘任期限 聘任期限为三年，自合伙企业取得营业执照之日起算；聘任期满，经过合伙人会议决议通过，可延长聘任期限。 二、被聘任方工作守则 被聘任方应本着专业、诚信、勤勉尽责、务实、积极的宗旨，向聘任方合伙企业提供优质的第三方管理服务。 三、被聘任方工作内容 （一）被聘任方接受聘任方的聘任，为聘任方合伙企业提供包括但不限于以下管理与服务： 1、负责为合伙企业寻找、推荐投资项目； 2、协助合伙企业提供项目尽职调查服务；
3、协助合伙企业在项目投资的过程中制订交易框架以及工作计划； 4、协助合伙企业沟通项目进程中所涉及到的中介机构； 5、协助合伙企业进行股权投资的投后管理，对合伙企业股权投资的投后管 理提供咨询服务； 6、选择或更换合伙企业的审计机构、评估机构、法律顾问及托管银行等第 三方专业机构； 7、接受普通合伙人的委托,对合伙企业闲置资金进行投资管理; 8、其他经双方协商同意的其他管理咨询； （二）以上管理与服务如果属于《有限合伙协议》约定的需要合伙人会议或投资决策委员会决策的事项，就先取得相应的批准后方可执行。被聘任方应遵守《有限合伙协议》以及合伙企业签署的银行托管协议等相关文件的规定。 （三）被聘任方向合伙企业按年度递交年度工作报告。 四、被聘任方管理费用与支付方式 （一）被聘任方基本管理费用 1、在聘任期限内，被聘任方每年按照各合伙人的总实际出资额的0.2%，向聘任方合伙企业收取基本管理费用； 2、上述费用中，第一期管理费由聘任方在2015年1月31日前向被聘任方支付；此后每一期管理费由聘任方在次年1月31日前向被聘任方支付； （二）咨询费 1、在聘任期限内，由被聘任方向合伙企业推荐目标企业；如合伙企业与目标企业达成投资协议或融资协议，被聘任方按照前述协议的投、融资金额的2％，在前述投资或融资第一笔款项划至目标企业帐户后的七个工作日内，向聘任方合伙企业收取咨询费。 就单个咨询费的具体事宜，聘任方、聘任方执行合伙人和被聘任方可另行签订单项协议，进行详细约定，如果超过以上约定的费用标准，应合伙企业的合伙
新三板股权转让协议新整理版参考文本
新三板股权转让协议新整 理版参考文本 In Order To Protect Their Legitimate Rights And Interests, The Cooperative Parties Reach A Consensus Through Consultation And Sign Into Documents, So As To Solve And Prevent Disputes And Achieve The Effect Of Common Interests 某某管理中心 XX年XX月
新三板股权转让协议新整理版参考文本使用指引：此协议资料应用在协作多方为保障各自的合法权益，经过共同商量最终得出一致意见，特意签订成为文书材料，从而达到解决和预防纠纷实现共同利益的效果，文档经过下载可进行自定义修改，请根据实际需求进行调整与使用。 转让方：（以下简称甲方） 委托代理人： 受让方：（以下简称乙方） 委托代理人： ___________公司（以下简称合营公司），于______年 ____月_____日成立，由甲方与_____________合资经营，注册 资金为_____币_________万元，投资总额_______币_________ 万元，实际已投资_____币________万元。甲方愿将其占合营 公司____%的股权转让给乙方；经公司董事会通过，并征得 他方股东的同意，现甲乙双方协商，就转让股权一事，达 成协议如下： 一、股权转让的价格、期限及方式
1、甲方占有公司____%的股权，根据原合营公司合同书规定，甲方应投资____币______万元。现甲方将其占公司____%的股权以____币______万元转让给乙方。 2、乙方应于本协议生效之日起____天内按第一条第一款规定的货币和金额以银行转账方式分____次付清给甲方。 二、甲方保证对其拟转让给乙方的股权拥有完全、有效的处分权，保证该股权没有质押，并免遭第三人追索，否则应由甲方承担由此引起的一切经济和法律责任。 三、本协议生效后，乙方按股份比例分享合营公司的利润和分担风险及亏损（含转让前该股份应享有和分担公司的债权债务）。 四、违约责任 如乙方不能按期支付股权价款，每逾期一天，应支付逾期部分总价款千分之______的逾期违约金。如因违约给甲方造成经济损失，违约金不能补偿的部分，还应支付赔偿
股权投资合作框架协议样本
股权投资合作框架协议样本 股权投资合作框架协议股权投资合作框架协议本协议由下列双方于月日在签订:甲甲方:营业执照:注册地址:法定代表人:联系方式: 乙乙方:营业执照:注册地址:法定代表人:联系方式:鉴于: 1、甲乙双方均为依据《中华人民共和国公司法》设立并有效存续的公司。 2、甲方为一家在中国境内依法设立并持续经营的的企业，在法律、法规及监管规章批准的范围内从事相关业务，拥有丰富的业内经验和广泛的客户资源，且具有投融资策划、新三板挂牌、上市重组、兼并收购、股权激励等资本运作事项本文档所提供的信息仅供参考之用，不能作为科学依据，请勿模仿。 文档如有不当之处，请联系本人或网站删除。 的需求。 3、乙方是一家专业的金融投资管理公司，依法经营投资管理及投资咨询等业务，乙方已在中国证券投资基金业协会完成私募基金登记备案，备案号为。 双方约定:乙方拟以［转账］方式投资购买甲方部分股权，同时甲方愿意向乙方出让部分股权。 乙方或乙方指定主体作为甲方唯一的财务顾问，负责公司改制、公司新三板挂牌、市值管理以及后续事宜。 甲乙双方约定，双方在资本运作合作过程中，在适当时机，共同发起并购基金。
乙方或甲乙双方作为该并购基金管理人，如因客观条件限制，甲方选择基金管理人须与乙方协商更改基金管理人。 为进一步明确双方在合作各环节的权利和义务，甲乙双方本着自愿、平等和诚实信用的原则，经过友好协商，签订本协议，以兹信守。 第一部分财务顾问合作框架第一条财务顾问服务内容本文档所提供的信息仅供参考之用，不能作为科学依据，请勿模仿。 文档如有不当之处，请联系本人或网站删除。 一、包括但不限于以下内容: 1、甲方聘用乙方作为资本运作事宜的财务顾问。 在法律法规允许的范围内，乙方应当勤勉尽责的为甲方资本运营事宜提供策划、咨询、谈判等相关服务，协助甲方拟定相关的资本运作方案，并就其中出现的问题提供咨询意见、提交相关建议书。 2、合作过程中，甲方挂牌新三板后，由乙方协助甲方进行市值管理、信息披露等相关工作。 3、甲方授权乙方作为财务顾问，帮助甲方寻找并推荐符合条件的目标公司或目标业务。 在具体操作相关项目时，乙方负责为甲方寻找并推荐证券公司、会计师事务所、律师事务所、评估师事务所等对应业务的中介机构，最终由甲方综合评估确定。 同时，乙方作为财务顾问，应协助甲方有效完成对标的公司的尽职调查、并购方案和交易结构设计、交易谈判、融资方案等核心工作，并指导协调中介机构完成相应的证监会报备审批流程。
新三板股权转让协议
转让方：（以下简称甲方） 委托代理人： 受让方：（以下简称乙方） 委托代理人： __________________公司（以下简称合营公司），于______年____月_____日成立，由甲方与_____________合资经营，注册资金为_____币_________万元，投资总额_______币_________万元，实际已投资_____币________万元。甲方愿将其占合营公司____%的股权转让给乙方；经公司董事会通过，并征得他方股东的同意，现甲乙双方协商，就转让股权一事，达成协议如下： 一、股权转让的价格、期限及方式 1、甲方占有公司____%的股权，根据原合营公司合同书规定，甲方应投资____币______万元。现甲方将其占公司____%的股权以____币______万元转让给乙方。 2、乙方应于本协议生效之日起____天内按第一条第一款规定的货币和金额以银行转账方式分____次付清给甲方。 二、甲方保证对其拟转让给乙方的股权拥有完全、有效的处分权，保证该股权没有质押，并免遭第三人追索，否则应由甲方承担由此引起的一切经济和法律责任。 三、本协议生效后，乙方按股份比例分享合营公司的利润和分担风险及亏损（含转让前该股份应享有和分担公司的债权债务）。 四、违约责任 如乙方不能按期支付股权价款，每逾期一天，应支付逾期部分总价款千分之______的逾期违约金。如因违约给甲方造成经济损失，违约金不能补偿的部分，还应支付赔偿金。 五、纠纷的解决 凡因履行本协议所发生的争议，甲乙双方应友好协商解决如协商不成：向_______人民法院起诉。 六、有关费用负担 在转让过程中，发生的与转让有关的费用（如公证、审计、工商变更登记等），由合营公司承担。 七、生效条件 本协议经甲乙双方签订，经报政府主管部门批准后生效，双方应于三十天内到工商行政管理机关办理变更登记手续。 八、本协议签订之前，双方协商的任何内容与本协议有冲突的，以本协议内容为准，本协议未尽事宜，由双方协商解决，双方可另行签订补充协议对本协议进行补充，补充协议与本协议具有同等法律效力。 九、本协议一式____份，甲乙双方各执____份，合营公司留存一份，其余报有关部门。 转让方： 委托代理人： _________年_______月_____日 受让方： 委托代理人： _________年_______月______日
股权投资框架协议范本(最新版)
编号：_____________股权投资框架协议 甲方：________________________________________________ 乙方：___________________________ 签订日期：_______年______月______日
法定代表人： 住所： 乙方： 法定代表人： 住所： 鉴于： 1、甲方系依据中国法律成立的有限责任公司，注册资本为人民币万元，经营范围为：； 2、乙方系依据中国法律成立的有限责任公司，注册资本为人民币万元，经营范围为：； 3、乙方拟以［现金或其他］方式投资购买甲方部分股权，同时甲方愿意向乙方出让部分股份。 4、乙方对甲方的股权投资行为需分为不同的环节，双方具体实施环节之时间与细节另行确定。据此，甲乙双方就股权投资相关事宜，经友好协商，本着平等互利、友好合作的意愿达成如下初步意向： 一、交易概述 1.1甲方同意将其%股权转让给乙方，乙方同意受让。 1.2乙方同意以甲方股票市盈率倍受让甲方上述股权，最终转让价款将根据上述约定之市盈率条件协商确定。转让价款支付方式由双方在正式的交易协议中另行约定。 1.3证券形式： 1.4预计交割日为年月日（以下将实际完成时间简称为“交割日”） 1.5在完成上述乙方股权投资行为后，甲方同意乙方在甲方之总公司（佛山市-------有限公司，甲方系其全资控股子公司，以下简称为“总公司”）在全国中小企业股份转让系统（以下简称“新三板”）挂牌后，以股权置换方式进入其总公司，具体方式及细节双方另行约定。 1.6为了实现股权投资的顺利进行与最终完成，双方一致同意依照以下时间表逐步推进各环节事项。
股权投资合作框架协议(专业样本)
股权投资合作框架协议 甲方： 乙方： 1、甲乙双方均为依据《中华人民共和国公司法》设立并有效存续的公司。 2、甲方为一家在中国境内依法设立并持续经营的企业，在法律、法规及监管规章批准的范围内从事相关业务，拥有丰富的业内经验和广泛的客户资源，且具有投融资策划、新三板挂牌、上市重组、兼并收购、股权激励等资本运作事项的需求。 3、乙方是一家专业的金融投资管理公司，依法经营投资管理及投资咨询等业务，乙方已在中国证券投资基金业协会完成私募基金登记备案，备案号为。 双方约定： 乙方拟以［转账］方式投资购买甲方部分股权，同时甲方愿意向乙方出让部分股权。 乙方或乙方指定主体作为甲方唯一的财务顾问，负责公司改制、公司新三板挂牌、市值管理以及后续事宜。 甲乙双方约定，双方在资本运作合作过程中，在适当时机，共同发
起并购基金。乙方或甲乙双方作为该并购基金管理人，如因客观条件限制，甲方选择基金管理人须与乙方协商更改基金管理人。 为进一步明确双方在合作各环节的权利和义务，甲乙双方本着自愿、平等和诚实信用的原则，经过友好协商，签订本协议，以兹信守。 第一部分财务顾问合作框架 第一条财务顾问服务内容 一、包括但不限于以下内容： 1、甲方聘用乙方作为资本运作事宜的财务顾问。在法律法规允许的范围内，乙方应当勤勉尽责的为甲方资本运营事宜提供策划、咨询、谈判等相关服务，协助甲方拟定相关的资本运作方案，并就其中出现的问题提供咨询意见、提交相关建议书。 2、合作过程中，甲方挂牌新三板后，由乙方协助甲方进行市值管理、信息披露等相关工作。 3、甲方授权乙方作为财务顾问，帮助甲方寻找并推荐符合条件的目标公司或目标业务。在具体操作相关项目时，乙方负责为甲方寻找并推荐证券公司、会计师事务所、律师事务所、评估师事务所等对应业务的中介机构，最终由甲方综合评估确定。同时，乙方作为财务顾问，应协助甲方有效完成对标的公司的尽职调查、并购方案和交易结构设计、交易谈判、融资方案等核心工作，并指导协调中介机构完成相应的证监会报备审批流程。
新三板股权转让协议范本
新三板股权转让协议范本 转让方：（以下简称甲方） 委托代理人： 受让方：（以下简称乙方） 委托代理人： __________________公司（以下简称合营公司），于______年____月_____日成立，由甲方与_____________合资经营，注册资金为_____币_________万元，投资总额_______币_________万元，实际已投资_____币________万元。甲方愿将其占合营公司____%的股权转让给乙方；经公司董事会通过，并征得他方股东的同意，现甲乙双方协商，就转让股权一事，达成协议如下： 一、股权转让的价格、期限及方式 1、甲方占有公司____%的股权，根据原合营公司合同书规定，甲方应投资____币______万元。现甲方将其占公司____%的股权以____
币______万元转让给乙方。 2、乙方应于本协议生效之日起____天内按第一条第一款规定的货币和金额以银行转账方式分____次付清给甲方。 二、甲方保证对其拟转让给乙方的股权拥有完全、有效的处分权，保证该股权没有质押，并免遭第三人追索，否则应由甲方承担由此引起的一切经济和法律责任。 三、本协议生效后，乙方按股份比例分享合营公司的利润和分担风险及亏损（含转让前该股份应享有和分担公司的债权债务）。 四、违约责任 如乙方不能按期支付股权价款，每逾期一天，应支付逾期部分总价款千分之______的逾期违约金。如因违约给甲方造成经济损失，违约金不能补偿的部分，还应支付赔偿金。 五、纠纷的解决 凡因履行本协议所发生的争议，甲乙双方应友好协商解决如协商不成：向_______人民法院起诉。 六、有关费用负担 在转让过程中，发生的与转让有关的费用（如公证、审计、工商变更登记等），由合营公司承担。
股权投资框架协议(通用版)
合同编号：__________________ `` 股权投资框架协议(通用版) 诚信?合作?共赢 甲方：__________________ 乙方：__________________ 日期：__________________
说明：本合同书的作用是国家通过制定法律来维护社会经济秩序，规范合同当事人的行为，依法签订的合同具有法律效力，受到国家的保护。可以下载修改后或者直接打印使用（使用前请详细阅读内容是否合适） 甲方： 法定代表人： 住所： 乙方： 法定代表人： 住所： 鉴于： 1、甲方系依据中国法律成立的有限责任公司，注册资本为人民币万元，经营范围为： ; 2、乙方系依据中国法律成立的有限责任公司，注册资本为人民币万元，经营范围为： ; 3、乙方拟以[现金或其他]方式投资购买甲方部分股权，同时甲方愿意向乙方出让部分股份。 4、乙方对甲方的股权投资行为需分为不同的环节，双方具体实施环节之时间与细节另行确定。 据此，甲X双方就股权投资相关事宜，经友好协商，本着平等互利、友好合作的意愿达成如下初步意向： 一、交易概述 1.1 甲方同意将其 %股权转让给乙方，乙方同意受让。 1.2 乙方同意以甲方股票市盈率倍受让甲方上述股权，最终转让价
款将根据上述约定之市盈率条件协商确定。转让价款支付方式由双方在正式的交易协议中另行约定。 1.3 证券形式： 1.4 预计交割日为年月日(以下将实际完成时间简称为"交割日") 1.5 在完成上述乙方股权投资行为后，甲方同意乙方在甲方之总公司(佛山市-------有限公司，甲方系其全资控股子公司，以下简称为"总公司")在全国中小企业股份转让系统(以下简称"新三板")挂牌后，以股权置换方式进入其总公司，具体方式及细节双方另行约定。 1.6 为了实现股权投资的顺利进行与最终完成，双方一致同意依照以下时间表逐步推进各环节事项。 二、交易安排 2.1 尽职调查 在本协议签署后工作日内，乙方有权自行或聘请中介机构对甲方的财务状况、法律事务及业务潜力等事项进行尽职调查。甲方应配合乙方的尽职调查，并提供乙方要求为完成尽职调查所需的资料与文件，但乙方保证对于甲方提供的资料与文件予以保密。 在上述约定期限内，如果需要甲方同时享有对乙方进行尽职调查的权利，乙方同时应履行配合之义务。 2.2 交易细节磋商 在本协议签署后，各方应当立即就本协议项下的交易具体细节进行磋
股权投资新三板对赌协议案例分析
股权投资：新三板对赌协议案例分析 对赌协议，又叫价值调整协议(VAM:ValuationAdjustmentMechanism)，它实际上是一种带有附加条件的价值评估方式。是投资方与融资方在达成协议时，双方对于未来不确定情况的一种约定。如果触发约定的条件，投资方可以行使一种权利；如果约定的条件不出现，融资方则行使一种权利。所以，对赌协议实际上就是期权的一种形式。 正是由于期权属性，从上市审核角度出发，对赌协议对于上市主体影响体现在以下几个方面：1、影响股权的稳定性，由于对赌协议中包含投资方行权的可能，而行权的价格往往较低甚至免费，因此会损害原有股东的权利，从而影响股权的稳定性； 2、影响公司的控制权，触发对赌协议后投资方有可能要求获取更多的股权，也有可能要求增加董事的席位，无论如何，都有可能影响到公司原有股权架构下的控制权； 3、影响公司的现金流量，在股权回购的对赌条款下，出于回购资金的需求，往往会诱发原股东的违法违规行为，从而影响公司的现金流。 无论是出现上述那种情况，或者是因为为了避免触发对赌条款，从而追求企业的超常规发展，都有可能损害公司的健康发展，影响公司的持续经营能力。因此，证监会对于拟上市公司的对赌协议是绝对禁止的。 但随着新三板全国性的扩容，在公司挂牌备案或是已挂牌公司定向增发的过程中浮现了不少的对赌协议，比较显著的有以下一些案例： 案例一：与股东对赌回购 2014年3月27日，皇冠幕墙(430336)发布定向发行公告，公司定向发行200万股，融资1000万，新增一名股东天津市武清区国有资产经营投资公司(以下简称武清国投)，以现金方式全额认购本次定向发行的股份。 同时披露的还有武清国投与公司前两大股东欧洪荣、黄海龙的对赌条款，条款要求皇冠幕墙自2014年起，连续三年，每年经审计的营业收入保持15%增幅;如触发条款，武清国投有权要求欧洪荣、黄海龙以其实际出资额1000万+5%的年收益水平的价格受让其持有的部分或者全部股份。完成定向发行后，欧洪荣、黄海龙以及武清国投所占公司股份比例分别为：46.609%、28.742%以及4.334%。 项目律师就该回购条款的合法合规性发表意见：上述条款为皇冠幕墙的股东、实际控制人欧洪荣、黄海龙与武清国投附条件股份转让条款，双方本着意思自治的原则自愿订立，内容不影响皇冠幕墙及其他股东的利益，条款合法有效。假使条件成就，执行该条款，股份变更不会导致皇冠幕墙的控股股东、实际控制人发生变化，不影响挂牌公司的持续稳定经营。 案例分析： 1、对赌协议签署方为控股股东与投资方，不涉及上市主体; 2、即使触发对赌协议，对于公司的控制权不产生影响，进而说明不影响公司的持续经营。 案例二：挂牌成功后解除对赌 2014年1月22日，欧迅体育披露股份公开转让说明书，公开转让说明书显示，2013年5月23日公司进行第三次增资时，新增股东上海屹和投资管理合伙企业(有限合伙)、上海鼎
新三板股权转让协议范本新整理版(精选)
新三板股权转让协议范本新整 理版(精选) Effectively restrain the parties’ actions and ensure that the legitimate rights and interests of the state, collectives and individuals are not harmed ( 协议范本 ) 甲方：______________________ 乙方：______________________ 日期：_______年_____月_____日 编号：MZ-HT-065718
新三板股权转让协议范本新整理版(精选) 转让方：（以下简称甲方） 委托代理人： 受让方：（以下简称乙方） 委托代理人： __________________公司（以下简称合营公司），于______年____月_____日成立，由甲方与_____________合资经营，注册资金为_____币_________万元，投资总额_______币_________万元，实际已投资_____币________万元。甲方愿将其占合营公司____%的股权转让给乙方；经公司董事会通过，并征得他方股东的同意，现甲乙双方协商，就转让股权一事，达成协议如下： 一、股权转让的价格、期限及方式 1、甲方占有公司____%的股权，根据原合营公司合同书规定，
甲方应投资____币______万元。现甲方将其占公司____%的股权以 ____币______万元转让给乙方。 2、乙方应于本协议生效之日起____天内按第一条第一款规定的货币和金额以银行转账方式分____次付清给甲方。 二、甲方保证对其拟转让给乙方的股权拥有完全、有效的处分权，保证该股权没有质押，并免遭第三人追索，否则应由甲方承担由此引起的一切经济和法律责任。 三、本协议生效后，乙方按股份比例分享合营公司的利润和分担风险及亏损（含转让前该股份应享有和分担公司的债权债务）。 四、违约责任 如乙方不能按期支付股权价款，每逾期一天，应支付逾期部分总价款千分之______的逾期违约金。如因违约给甲方造成经济损失，违约金不能补偿的部分，还应支付赔偿金。 五、纠纷的解决 凡因履行本协议所发生的争议，甲乙双方应友好协商解决如协商不成：向_______人民法院起诉。
股权投资框架协议(最新版)
股权投资框架协议(最新版) 股权投资框架协议甲方：法定代表人：住所：乙方：法定代表人：住所：鉴于：1.甲方系依据中国法律成立的有限责任公司，注册资本为人民币万元，经营范围为：；2. 乙方系依据中国法律成立的有限责任公司，注册资本为人民币万元，经营范围为：；3. 乙方拟以［现金或其他］方式投资购买甲方部分股权，同时甲方愿意向乙方出让部分股份。 4. 乙方对甲方的股权投资行为需分为不同的环节，双方具体实施环节之时间与细节另行确定。 据此，甲乙双方就股权投资相关事宜，经友好协商，本着平等互利.友好合作的意愿达成如下初步意向： 一. 交易概述1.1 甲方同意将其 %股权转让给乙方，乙方同意受让。 1.2 乙方同意以甲方股票市盈率倍受让甲方上述股权，最终转让价款将根据上述约定之市盈率条件协商确定。转让价款支付方式由双方在正式的交易协议中另行约定。 1.3 证券形式：1.4 预计交割日为年月日（以下将实际完成时间简称为“交割日”）1.5 在完成上述乙方股权投资行为后，甲方同意乙方在甲方之总公司（佛山市-------有限公司，甲方系其全资控股子公司，以下简称为“总公司”）在全国中小企
业股份转让系统（以下简称“新三板”）挂牌后，以股权置换方式进入其总公司，具体方式及细节双方另行约定。 1.6 为了实现股权投资的顺利进行与最终完成，双方一致同意依照以下时间表逐步推进各环节事项。 序号工作环节时间① 签署股权投资框架协议本协议签署日② 尽职调查本协议签署后工作日内③ 具体事项协商谈判本协议签署后工作日内④ 签署正式股权投资协议排他期内⑤ 资金投入正式协议签署后工作日内⑥ 变更登记正式协议签署后工作日内 二. 交易安排2.1 尽职调查在本协议签署后工作日内，乙方有权自行或聘请中介机构对甲方的财务状况.法律事务及业务潜力等事项进行尽职调查。甲方应配合乙方的尽职调查，并提供乙方要求为完成尽职调查所需的资料与文件，但乙方保证对于甲方提供的资料与文件予以保密。 在上述约定期限内，如果需要甲方同时享有对乙方进行尽职调查的权利，乙方同时应履行配合之义务。 2.2 交易细节磋商在本协议签署后，各方应当立即就本协议项下的交易具体细节进行磋商，并争取在排他期（定义见下文）内达成正式的交易协议。交易细节包括但不限于： (1)乙方入股的具体时间； (2)对乙方投资安全的保障措施； (3)乙方入股后甲方的公司治理.利润分配等事宜；
股权投资协议
股权投资协议书 甲方： 乙方： 丙方： 丁方： 签约时间： 签约地点：
股权投资协议书 合同各方主体： 甲方： 法定代表人： 地址： 联系方式： 乙方： 法定代表人： 地址： 联系方式： 丙方： 身份证号码： 地址： 联系方式： 丁方： 身份证号码： 地址： 联系方式：
鉴于： 1、甲方为经依法注册并存续的公司，拟采取股权投资方式对乙方进行投资； 2、乙方为经依法注册并存续的公司，注册资金万元，股东为：，分别占有股权比例为，股东出资均为认缴；为增强企业实力、扩展公司资源、增加企业盈利，拟对外引入有实力的投资主体； 3、丙方为乙方公司的合法股东，占有乙方公司的 %股权，拟对外转让 50 %股权； 4、丁方为乙方公司的合法股东，占有乙方公司的 %股权，为实现公司更好发展，拟为本次股权投资做部分条款的保障和担保。 根据中华人民共和国相关法律法规的规定，经过友好协商，本着平等互利、友好合作的意愿,就甲方投资乙方相关事宜达成本协议，并郑重声明共同遵守： 正文： 一、投资方式：股权投资。 甲方购买乙方公司股东丙方的50 %的股权，股权对价为人民币1元；股权对价由甲方以现金方式支付丙方；甲方与丙方另行签订《股权转让协议》以作工商登记部门股权变更之用，双方股权转让相关权利与义务详见《股权转让协议》。
二、投资期限 1、自完成股权变更之日起一年。 2、如在投资期限满一年后，乙方公司实现盈利，甲方同意继续投资的，投资期限自动顺延一年；甲方不同意继续投资的，丁方保证无条件接受甲方的股权转让，股权对价为甲方按照股权比例应当取得的利润。 3、如在投资期限满一年后，乙方公司未实现盈利，甲方有权撤出，丁方保证无条件接受甲方的股权转让，股权对价为人民币1元。 4、上述股权转让的各项税费，由乙方公司承担。 三、变更登记手续 1、各方同意，由乙方代为办理本协议第一条中股权转让的工商变更登记手续。 2、各方同意，办理工商变更登记或备案手续所需费用由乙方承担。 四、各方同意，本次股权投资完成后，甲方享有以下权利： 1、投资完成后，甲方在持有乙方股权期间，享有乙方经营管理的知情权和监督权，甲方有权取得乙方公司财务、管理、经营、市场或其它方面的信息和资料 2、投资完成后，甲方在乙方董事会中有权提名1名甲方人员作