公司财务PDF
上海广电股份有限公司
财务管理制度
（修订稿）
第一章总则
第一条为了规范上海广电股份有限公司（以下简称公司）的财务行为，加强财务管理和经济核算，根据国家财政部颁发的《企业财务通则》和《工业企业财务制度》，结合公司实际经营情况，修订本制度。
第二条公司一切财务、会计活动均应符合《会计法》的要求，符合《企业财务通则》和《企业会计准则》的要求，具体会计核算制度遵照《股份有限公司会计制度》执行。
第三条本制度适用于公司本部及非独立核算的二级单位的财务管理工作，同时也是控股、参股子公司财务管理工作的参考依据。各子公司为独立核算的法人单位，应根据相关法规和制度，参照本制度自行制订具体的财务管理制度。对于本制度中已作出的对子公司的管理办法，各子公司应严格遵照执行。
第二章资金管理
第四条公司资金管理的原则是：合理使用，减少占压，降低风险，加速周转，提高效益。
第五条公司的财务实行预算管理。预算管理就是对有关财务计划的制订、审批、实施、检查和分析进行全面的管理，从而使财务管理工作有序、稳定地进行。
第六条为保证库存的现金安全合理，公司各部应按规定限额提取备用金。支取现金先填写借款单，并注明用途、金额、期限等，按规定批准方可支取。预支现金一般不超过2000元，超过支票结算起点的付款应通过转帐支票结算。任何人不得从营业收入中坐支现金。库存现金必须日清月结，不准白条抵现。
第七条支票的领取及管理
1、支票领取：
(1)凡领取支票，先填制支票申领单，写明用途、金额、使用人等项，经由有权审
批人批准方可领取。
(2)签发支票的金额超过10000元，在填写申领单时，须提交符合审批程序的用款
报告及附件（合同、采购单、计划书等）。
(3)领取人应办理登记手续，于使用后三日内报帐。
(4)未及时报帐者财务人员及时督促，并有权不予签发新支票。
(5)持票人应对支票妥善保管，如丢失将由个人承担经济责任。
2、支票管理：
(1)所签发支票应填写日期、金额（限额）、用途，不准签发空白支票。
(2)准确掌握帐户余额，不准发生空头、透支。
(3)出纳人员应每日编制库存现金与银行存款变动表。
(4)出纳人员应于月末填制“银行帐户余额表”，送交财务经理批准后呈报总会计师。
(5)按时于月末填制“银行余额调节表”交财务经理审核，对未达帐项要认真查对，
及时入帐。
(6) 支票和公司印鉴分人妥善保管。
第八条预付货款和定金，必须根据合同办理，经由审批权限的领导批准,方可执行。
第九条按照合同约定的条件支付购货款或工程进度款,经由审批权限的领导批准,方可执行。
第十条对外投资等资本性开支的审批、使用、实施顺序
1、对外投资的拨付，由规划部根据项目可行性报告实施步骤提出股本金使用申
请，分管副总经理和总会计师会签，由总经理批准后支付。
2、固定资产更新、添置、报废，由使用部门或者管理部门提出，规划部和财务
部审核，分管副总经理、总会计师会签，总经理批准后实施。
3、新筹建单位的前期开办费如在公司核算，由总经理授权给新设单位负责人
后，各项费用由被授权单位负责人审核签单，财务部门在核定的限额内支付，
并进行单独记帐、结算。
第十一条对外收、付款的规定
1、对外付款必须要填制对外付款审批单，由项目经办人具体办理。
2、有合同（或协议）的付款，在第一次付款时应附上所签订的合同（或
协议）。实行分次付款的，在未结帐前的付款，应由收款方开具收据。
3、收款方必须提供符合公司规定的发票或收据。
4、广告宣传由代理商垫支的，必须要由代理商提供付款凭证。
5、特殊情况先付款，收款方再提供发票或收据的，由经办人向财务办理暂支手续,并负责将发票或收据在规定时间内交回财务。
6、对外付款有合同的，必须要按照约定的帐号办理；付款、收款要求改变帐号的，必须要由收、付款方提供盖有公章的证明，没有合同或合同没有约定帐号的，由收款方提供后办理。
第十二条公司与非独立二级核算单位往来结算款项，按实际发生的债权，债务金额入帐，并以往来单位、部门、个人为对象分别设置的明细帐，及时登记帐薄，准确无误地反映其形成，回收及增减变化。
第三章应收款项的管理
第十三条应收帐款的管理规定如下：
1.应收款的发生：各子公司及非独立核算的二级单位（以下简称各单位）在决定
提供信用于客户之前，应对该客户的资信情况进行详细调查，并按相应的权限
批准信用额度，最终由分管副总经理决定是否对客户提供商业信用。
2.所有应收营业帐项均按帐龄基准记存。各单位财务经理必须经常核查所有应收
营业帐项（至少每月一次），确定每项帐款的可收性，并每半年编制帐龄帐目分
析，交公司财务部审核。此分析将作为设立坏帐准备及坏帐确认的基准。
3.各单位应根据经验确定其本年度每月坏帐应计项目。该应计项目将作为坏帐准
备，并每半年进行调整，以反映目前状况。该项准备由股份公司财务部每年审
核一次，以确定是否恰当。
4.各单位销售部门应经常与信用客户保持联系，按期进行帐款的催收，财务部门
予以监督。
5.所有被视为无法收回的应收帐款将根据实际金额计入坏帐损失。坏帐确认还应
考虑以下条件：
(1)债务人破产或死亡，以其破产或遗产清偿后，仍然不能收回的应收款项。
(2)债务人逾期末履行偿债义务超过三年仍不能收回，且具有明显特征表明不能
收回的应收款项。
涉及坏帐核销，各单位应将核销情况书面上报公司财务部，根据公司管理权限经审批后方可核销
第四章存货管理
第十四条存货是企业生产经营过程中为销售或者耗用而储备的物资，包括原材料、包装物、低值易耗品、库存商品、委托加工物资、委托代销商品、受托代销商品等。
第十五条存货入库时，应填制入库单，出库时应填制出库单，其存货数量及金额
要与财务核算相符。
第十六条低值易耗品
1.根据公司的情况，特规定2000以下、50元以上，使用年限较短，不作为固定
资产核算的各种用具、物品以及在经营中使用的包装物、周转容器等，为低值
易耗品。
2.低值易耗品在购买之前应按规定申购，经有关部门审核，领导批准，方能选购。
3.为了加强对在用低值易耗品的管理，各单位应按使用单位和部门设置低值易耗
品登记簿。
4.使用部门向仓库领用低值易耗品，应填制一式三份的领用凭证，一份留存仓库，
作为登记“库存低值易耗品卡片”的依据；一份交给使用部门作为实物管理的
依据；一份交给会计部门作为记帐的依据。除此以外，各单位应建立“低值易
耗品卡片”由有关部门保管、以控制各使用部门的在用低值易耗品。
5.要建立以旧换新的赔偿制度，及时按照制度的规定办理，并进行会计处理。要
按各使用单位、部门设置在用低值耗品明细帐（包括量和金额），定期与实物
核对，并与财会部门的帐面余额进行核对。在用低值易耗品以及使用部门退回
仓库的低值易耗品，应加强实物管理，并在备查簿进行登记。
6.公司的低值易耗品报废时，应由负责使用部门及时填制低值易耗品报废单，填
明报废低值易耗品的数量和原价和按照规定对入库残料的作价。由于员工丢失
损坏，照章应由员工赔偿。所有离开公司的人员，应办理低值易耗品的退库手
续，同时，管理人员应加强对低值易耗品的实物管理。
第十七条盘盈的存货，应当相应冲减有关成本、费用；盘亏或毁损的存货，在扣除过失人或者保险公司赔款和残料价值后，计入有关成本、费用帐户。，存货的盘盈盘亏应在办理有关审批手续后，按规定进行会计处理。
由于自然灾害造成的净损失，计入营业外支出。
第十八条存货应当定期盘点，每年至少盘点一次，盘点情况如与帐面记录不符，应查明原因，经报批手续后及时进行会计处理，一般在年终结帐前处理完毕。
第五章长期投资
第十九条长期投资指公司投出的期限在一年以上（不含一年）各种股权性质的投资，包括购入的股票和其他股权投资。
第二十条公司作为投资中心，行使投资功能，对所属子公司、控股子公司、以及由公司直接管理的参股子公司的投资活动进行指导、管理、监督和控制。公司的投资规划部负责公司长期投资的管理，并负责拟制发展规划及年度投资计划，经分管副总经理审核，提请总经理办公会讨论决定。重大项目投资需经董事会讨论决议或经股东大会通过。
第二十一条总投资300万元人民币以下的项目，符合国家产业政策、布局政策的，由公司审批，报广电集团公司投资发展部备案。
符合国家?指导外商投资方向暂行规定?，属于?外商投资产业指导目录?鼓励类、允许类项目，中方投资和建设、生产经营条件齐备、外汇需求自行平衡解决，投资总额（或
增资额）在100万美元以下的中外合资、合作项目，由公司自行审核，报广电集团公司投资发展部备案，并按规定程序上报审批机构审批。超过上述规定投资额的对外投资、中外合资项目，及所有境外投资项目由公司上报广电集团审核，按国家规定程序审批。
公司所属全资、控股子公司的对外长期投资属公司权限内的投资额，由公司审批，超限项目由公司上报广电集团公司审批。
公司参股子公司的对外长期投资由公司形成意见，通过董事会行使表决权。
第二十二条各全资子公司（工厂）及其受托管理企业和下属企业可自行决策的投资范围为：总投资在100万元以内（不含100万元）的技术改造、零星土建、对外投资、新办三产企业的项目。立项时，需报公司备案。总投资超过100万元（含100万元）以上的项目，由公司决策确定。项目计划上报公司，由公司组织项目可行性的论证评审，评审意见作为公司决策的依据。
对合资项目和外地投资的项目，其所占的股份发生变更前，均需由项目单位报公司审批后，方可办理变更的有关手续。
第六章固定资产
第二十三条使用期限超过一年的房屋、建筑物、机器、机械、运输工具以及其他与生产经营有关的主要设备器具工具等列作固定资产。不属于生产经营主要设备的物品单位价值在2000元以上，并且使用期限超过2年的，也应当列为固定资产。
第二十四条对固定资产实行预算管理，新增固定资产应有可行性分析。购置之前由固定资产使用部门提出申请报告，由办公室、规划部、财务部审核，经分管副总经理
和总会计师签字，总经理批准后方可购买。
第二十五条各部门的固定资产统一由公司财务部建帐核算，统一提取折旧，建立固定资产卡片。固定资产卡片，一式两份，一份留实物管理部门，一份交财务部门，实物管理应保持帐、卡、物三相符。
第二十六条公司的固定资产由规划部或设备主管部门统一管理，各部门暂时闲置和不需用的固定资产应报公司规划部统筹安排。固定资产实行分级归口管理制度，按照固定资产的类别和管理要求及固定资产的使用地点，由各级使用单位负责具体管理，并做好固定资产的日常维护、保养和修理，做到谁使用，谁维护，谁保养。
第二十七条定期对固定资产进行清查
1、固定资产清查是从盘点实物开始的。在盘点过程中，要认真核对帐面数量，
重新鉴定质量，查明存在的各种问题。
2、公司的固定资产每年实地盘点一次，如果发现盘盈、盘亏和毁损固定资产，
由负责保管或负责使用的部门查明原因，写出书面报告，固定资产盘亏、报
废发生的净损失超过10万元应书面上报公司财务部，根据公司管理权限经审
批后进行会计处理，数额较大的应报公司董事会审批。
3、公司出售固定资产的收入，减除清理费用和固定资产净值的差额，计入当年
损益。
4、对于经过清查核实的固定资产，属于需要进行清理的，应及时清
理，该入帐的要入帐，该报废的要报废。做到手续完备，帐目清
楚，一般应在年度决算前处理完毕。
第二十八条经公司决策批准执行的“在建工程”项目，由规划部和主管部门统一管理。在建工程包括工程施工前期准备、正在施工中和虽已完工但尚未交付使用的建筑工程和安装工程。在建工程项目的管理实行“谁主管、谁负责”的项目经理负责制。
在建工程项目每年清查、核查一次，发生报废或毁损，按照扣除残料价值和过失人或者保险公司等赔款后的净损失，经报批后，计入施工的工程成本。
单项工程报废以及由于非常原因造成的报废或者毁损，其净损失，经报批后，在筹建期内，计入开办费；在投入生产经营以后，计入营业外支出。
工程交付使用前因进行运转发生的支出，计入工程成本。在正式运转中形成产品且可以对外销售的，以实际销售收入或者预计售价扣除税金后，冲减在建工程成本。
虽已交付使用但尚未办理竣工验收、决算的工程，自交付使用之日起，按照工程预算，造价或者工程成本等资料，估价转入固定资产，并计提折旧。竣工决算办理完毕以后，按照决算数调整原估价和已计提折旧。
第七章信贷管理
第二十九条银行借贷
银行借贷业务由公司财务部统一负责。此项业务包括但不限于以下交易：
1、开立（注销）银行户口
2、长短期借款
3、应收票据贴现
4、公司债券
5、财产抵押
6、融资租赁
7、担保
重大融资项目的每个会议，均应有详细的会议记录，每个会议记录应提交公司财务部备查。
融资合同签字前，应有公司总经理及总会计师批准意见。合同签订后，合同由公司财务部存档。
对外担保必须符合公司章程及有关管理规定，由总经理及总会计师批准。
第八章资本及资本金管理
第三十条资本金
公司应设资本金帐户，该帐户由公司财务部统一管理，公司应给出资人出资证明。
第三十一条资本公积
企业在筹集资本金过程中，投资者缴付的出资额超出资本金的差额（包括股票溢价），法定资产重估增值,以及接受捐赠的财产等，计入资本公积。具体包括资本溢价、接受捐赠实物资产、住房周转金转入、资产评估增值、投资准备五个项目。
公司按规定可以将资本公积转增股本，但资本公积中的接受捐赠实物资产价值、资产评估增值以及投资准备等部分，不能转作股本。
第九章税务
第三十二条税务
公司应根据国家税法规定按时缴纳各种税金。各单位税务执行的变动情况应及时向公司财务部报告。
第十章费用管理
第三十三条公司对各项费用实行预算管理，各项费用开支均应编制计划，费用总额与营业收入挂钩，奖金总额与利润挂钩，在计划内，各部门可在相应的权限内开支，超过预算的，应履行特别审批和程序。
第三十四条公司各部门应于年度结束前编制下一年度的行政办公费用预算，报公司总经理或总会计师审批。每月的行政办公费用预算应于每月25日前报总会计师审批，经审批后，应严格执行。
费用开支预算变动10%以内的，由公司总会计师审批；预算变动达10%以上的，修订后再报公司总经理审批。（该审批权限适用于本章所有费用）
第三十五条费用开支的审批规定
1、公司办公经费各项费用都应列入公司全年预算计划，各部门根据全年
工作规划编制当年预算计划，经公司平衡批准后，按月限额使用。
1)公司各项董事会费用由公司董事会秘书处归口管理。
2)公司采购办公用品及其他物品，各学会、协会的会费，职工福利
费，职工医药费报销，电话费，小车各项维护保养费用等均由办公室根据规定归口管理。
3)职工工资及各项福利费用、教育培训费由人事干部部归口管理。
4)出国经费及出国人员费用由规划部归口管理。
5)离退休干部活动经费、退休人员补助费部分分别由组干部和退管
会归口管理。
6)财产保险、固定资产折旧、资产评估、会计报表审计等费用由财
务部归口管理。
7)业务活动经费由财务部归口管理，公司领导掌握使用，记卡限额
并用专项报销单报销。
8)各项广告费均由总经理掌握使用。
9)外埠差旅费、各项会议费均应事先向各归口部门的公司领导提出
申请，批准后再实施。市内出差费用由各部室领导审核，分管副总经理批准后报销。
2、审批、报销权限
上述各项各类费用发生额在1000元以下的由各归口部门经理审核，副
总经理或总会计师审批报销。超过1000元的均由总会计师核准，总经理批准后报销。
第三十六条各项管理费用的规定
1、差旅费用开支应纳入公司年度成本、费用计划，由财务部门统一管理，按章办事。公司财务部、各非独立核算的二级单位必须按计划在预算范围内开支，超预算开支按规定审批。差旅费应严格执行开支标准，严格控制出差人数、出差时间。一般员工出差，由部门经理批准；部门经理出差由总经理批准，各非独立核算的二级单位总经理出差，应事先请示公司相关主管领导。出差人员在出差前应填写“差旅费用预支单”，由公司部门经理、财务经理审核，总经理批准后，方可预支差旅借款。出差人员返回后必须在一周内将所借款项结清，差旅费的报销审批程序为：由出差人员据实填写差旅报销单，先由本部门经理签字，再由财务部门审核签字，最后由分管副总经理签字后到出纳处报销。超过规定标准的，应由公司总会计师加签方为有效。
2、交际应酬费
因开展业务的需要，交际费用应每月制订预算，报公司总会计师批准。，超过预算的经由总经理审批。
3、新品开发项目费用：
（1）根据新品开发项目编制用款明细表，经公司总经理批准，并由总经理授权指定专人审核签单报销。年终由公司财务部进行清算。
（2）其他非独立核算经费：根据经费发生部门，由部门编制收支预算计划，经公司总经理批准并授权部门领导审核签单报销。年终由公司财务部进行清算。
4、工资及福利待遇
公司各部门、各非独立核算的二级单位员工工资福利待遇标准，由公司统一制定，区分各部门、各单位的职能、规模、业绩、各岗位的专业技能要求和承担责任；奖金与各单位的利润挂钩。
5、职工福利费用
公司根据国家有关规定，每月按工资总额的一定百分比提取日常福利费、
退休养老金、医疗经费、教育经费、工会经费、住房基金等费用。国家规定变更时，将按变更后规定执行。
6、保险
公司的保险事务由公司财务部统一办理，包括投保险种，选择保险公司，索赔等。各非独立核算的二级单位应根据公司的统一安排办理财产保险等事务。公司按国家规定为全体员工办理职工医疗保险、养老保险、待业保险，因公死亡及负伤保险。
各非独立核算的二级单位应协助保险合同的执行，遇有保险事项发生时，应及时通知公司，以便及时办理索赔。
7、董事会费
1、每年的董事会费用总额由董事会决定。
2、预算内的董事会费用开支，由公司总会计师复核，公司总经理审批。
3、每年的董事会费用开支情况，由公司财务部负责监督，并于每年末向董事会汇报。
第十一章财务分析及控制
第三十七条财务分析工作是公司财务工作统一管理的重要手段，它与财务预算相结合，以达到公司各项财务工作的控制。财务分析日常工作包括但不限于下列内容：
1.预算执行情况分析；
2.差异分析及控制报告；
3.对销售收入、经营计划和财务指标进行分析；
4.成本分析、控制成本支出；
5.对各项费用定量分析，将费用支出控制在额定指标内；
6.利润分析报告；
7.现金流量分析；
8.公司及各子公司财务状况分析，随时监控公司财务状况。
9.新产品开发，投资决策分析；
10.资本运作分析。
财务分析工作的工作程序：
1.财务分析工作由公司财务部和管理部负责统一指导；
2.各子公司的财务部门在公司财务部指导下完成基本的财务分析；
3.凡各部门涉及财务分析需用的各种资料，应按时、按要求提供，以满足财务分
析的要求。各个子公司帐簿体系的设置及会计核算应符合为财务分析提供所需信息的要求。
4.各子公司的财务分析要随同月度、季度、年度的会计报表按规定时间上报公司。
公司在收到下属子公司财务分析后，结合下属子公司会计报表及其他信息，及时完成综合财务分析工作，报公司领导阅批。
第三十八条公司考核的财务指标为税前利润、销售收入、投资收益率、应收帐款周转率、存货周转率等。
第十二章对子公司的财务控制措施
第三十九条加强对子公司的会计内部监督，强化稽核制度
1、各子公司要建立总稽核制度，由专人负责会计核算的质量，复查会计核算中的
会计凭证、帐簿、报表等,必要时要设立总稽核员。
2、各子公司的财会部门要加强对业务收付款的监督，建立严格的收付款制度，付
款要有付款凭证，业务与财务负责人共同把关；收款要与原始凭证核对，避免
业务收入流失，加快款项收现。
3、定期与银行对帐，不容许再出现新的长期银行未达帐，对历史形成的长期未达
帐要跟踪管理并责成责任人或专人追查。及时核对银行存款日记帐和银行对帐单，对差额必须逐笔查明原因，并按月编制“银行存款余额调节表”，由于对帐不及时造成企业重大损失的直接责任人及其领导要追究责任。
4、各子公司财会部门对应收、应付款、预收、预付款等往来帐款要向有关业务人
员定期反馈，责成有关当事部门和业务员负责解决。各子公司领导应带头遵守财会制度，对子公司领导违反财会制度，经劝阻不听时，财会人员一定要越级上报，公司对敢于维护财会制度和公司利益、同各种违反财会制度行为做斗争的人和事给予支持和奖励。对于子公司领导协同作弊，损害公司利益的，要加重处罚。
第四十条加强对子公司筹资行为的管理
1、各子公司应根据业务发展需要合理筹集资金，建立资金预测及分析制度，应根
据筹资用途分析确定筹资方式，尽量把子公司沉淀的资金集中起来，统筹使用，发挥效益，避免盲目筹资使子公司背负沉重的利息及偿债负担。
2、公司对各子公司筹资实行总量控制，子公司年末编制下年度筹资、借款预算(内
容包括筹资渠道、用途、借款期限等)并上报公司，公司汇总后，根据发展需要以及各子公司资产负债率和或有负债比例等财务状况，确定各子公司的筹资规模和方式，并下达给各子公司。
第四十一条严格各子公司的资产报损管理
1、各子公司要加强资产的管理和核算，有效的控制资产损失。各子公司如需处理
资产损失，须递交拟报废资产清单报公司有关部门审核。根据公司管理权限经
审批后，方能进行会计处理。
2、确认应收帐款坏帐损失必须符合国家规定的条件，对已经作为坏帐损失处理的
应收帐款，仍要加强催收管理，尽量减少公司损失。
第四十二条规范子公司的投资行为，减少投资损失,加强对被投资企业的管理1、各子公司对投资问题要进行认真研究，建立严格的审查和决策程序，坚持领
导班子集体讨论，财会部门参与投资项目的可行性研究。
2、各子公司必须加强项目投资后的管理工作，要把所有投资项目纳入投资预
算，杜绝帐外投资，对本公司控股的投资项目，其财务主管人员原则上要由本公司派出，被控股公司召开董事会，本公司应要求派财会人员列席。各子公司应建立健全投资内部控制制度，加强对投资项目的跟踪管理、审计监督，制定有效的预算管理指标，定期进行考核。
第四十三条要求各子公司建立成本控制体系，加强成本费用控制
1、各子公司要对本公司的成本费用进行分类核算。在此基础上，编制
成本费用预算。
2、各子公司应成立预算委员会对成本控制进行管理，子公司领导在加强全面预算
管理时，应重视成本的控制管理。要以成本预算为成本控制的依据，在执行预算的过程中，定期对实际发生的成本和预算成本进行比较，发现差异及时查出原因，采取措施，加以改进，以保证成本预算的实现。预算期终了，要将日常发现的差异及原因汇总分析，找出成本变化的规律，并提出进一步改进措施。
3、各子公司要强化单笔业务的细化核算，加强对每一笔业务进行细化的成本核算
与控制。
4、各子公司要结合本公司实际情况，对一些重点费用开支项目制定具体的管理办
法。如：差旅费、业务招待费、邮电费、出国费、办公费等的管理办法。
第四十四条实行重大事项报审制度
1、各子公司大额贷款、对外担保、投资项目、重要固定资产或生产经营设施的添
置、产权变更(兼并、破产、股改制度)、资本金变更以及重大经济案件等实行向公司报审管理，各子公司财会人员要把好关，凡规定要向公司上报的要及时上报。
第四十五条控制担保风险
1、各子公司不能为其他单位或个人提供担保，如有特殊需要时，必须由领导班子
集体讨论决定，报公司审批，由法人代表对外签署协议。
2、在防范担保风险上，各子公司领导要有风险意识，必须经领导班子讨论决定，
在具体工作中，涉及担保工作程序的有关部门要严格按照各项管理制度办事，切实起到监督作用。如有个别领导违反规定经劝阻不听的，子公司财会人员应越级上报，如不上报，视为失职；如和子公司领导共同违反担保规定，将严肃处理。
第四十六条强化预算监督控制管理
1、各子公司要重视对预算执行的监督和控制,要按月检查预算完成情况，分析实际
2020年(财务知识)中级财务管理教材
（财务知识）中级财务管理课件
第三节证券市场理论 本节要点： 1、风险和收益的壹般关系（客观题） 2、资本资产定价模型（重点，主观题、客观题） 3、套利定价理论（了解） 壹、风险和收益的壹般关系 1.关系公式 必要收益率＝无风险收益率＋风险收益率＝R f＋b×V 无风险收益率（R f）通常用短期国债的收益率来近似地替代；风险收益率能够表述为风险价值系数（b）和标准离差率（V）的乘积。 【例题单项选择题】某种股票的期望收益率为10%，其标准离差为0.04，风险价值系数为30%，则该股票的风险收益率为（）。(2005年) A.40% B.12% C.6% D.3% 【答案】B 【解析】标准离差率＝标准离差/期望值＝0.04/10％＝0.4，风险收益率＝风险价值系数×标准离差率＝0.4×30％＝12％。 2.风险价值系数（b）的影响因素： 风险价值系数（b）取决于投资者对风险的偏好，对风险的态度越是回避，风险价值系数的值也就越大，反之则越小。 3.公式的缺点 现实中，对于公式中的风险价值系数b和标准离差率V的估计均是比较困难的，即便能
够取得亦不够可靠。因此，上述公式的理论价值远大于其实务价值。 二、资本资产定价模型 （壹）资本资产定价模型的基本表达式 必要收益率=无风险收益率+风险收益率 R＝R f＋β×(R m－R f) 其中：（R m－R f）市场风险溢酬，反映市场整体对风险的平均容忍程度（或厌恶程度）。 【例题】当前国债的利率为4％，整个股票市场的平均收益率为9％，甲股票的β系数为2，问：甲股票投资人要求的必要收益率是多少？ 解答：甲股票投资人要求的必要收益率＝4％＋2×（9％-4％）＝14％ 课件【例2－8】某年由MULTEX公布的美国通用汽车X公司的β系数是1.170，短期国库券利率为4%，S&P股票价格指数的收益率是10%，那么，通用汽车该年股票的必要收益率应为： R=R f+β(R m--R f)=4%+1.17×(10%-4%)=11.02% 通过公式R＝R f＋β×(R m－R f)，要注意俩点：壹是为主观题打基础；二是注意相应的结论，这是客观题的考核点。 从客观题方面见，第壹：通过公式要注意哪些因素影响投资人要求的必要收益率。主要有三个影响因素，壹个是无风险收益率（R f），无风险收益率越高，投资人要求的必要收益率越高；第二个是整个市场的平均收益率（R m），整个市场的平均收益率越高，投资人要求的必要收益率越高；第三个是β系数，β系数越大，投资人要求的必要收益率越高。 第二：注意有关的概念。如（R m－R f）指的是市场风险溢酬。 【例如判断题】按照资本资产定价模型，某项资产的风险收益率是等于该资产的系统风险系数和市场风险溢酬的乘积。
《自动控制原理》
《自动控制原理》 实验报告 姓名： 学号： 专业： 班级： 时段： 成绩： 工学院自动化系
实验一 典型环节的 MATLAB仿真 一、实验目的 1．熟悉MATLAB桌面和命令窗口，初步了解SIMULINK功能模块的使用方法。 2．通过观察典型环节在单位阶跃信号作用下的动态特性，加深对各典型环节响应曲线的理解。 3．定性了解各参数变化对典型环节动态特性的影响。 二、实验原理 1．比例环节的传递函数为 K R K R R R Z Z s G200 , 100 2 ) ( 2 1 1 2 1 2= = - = - = - = 其对应的模拟电路及SIMULINK图形如图1-3所示。 三、实验内容 按下列各典型环节的传递函数，建立相应的SIMULINK仿真模型，观察并记录其单位阶跃响应波形。 ①比例环节1 ) ( 1 = s G和2 ) ( 1 = s G； ②惯性环节 1 1 ) ( 1+ = s s G和 1 5.0 1 ) ( 2+ = s s G ③积分环节 s s G1 ) ( 1 = ④微分环节s s G= ) ( 1 ⑤比例+微分环节（PD）2 ) ( 1 + =s s G和1 ) ( 2 + =s s G ⑥比例+积分环节（PI） s s G1 1 ) ( 1 + =和s s G21 1 ) ( 2 + = 四、实验结果及分析 图1-3 比例环节的模拟电路及SIMULINK图形
① 仿真模型及波形图1)(1=s G 和2)(1=s G ② 仿真模型及波形图11)(1+= s s G 和1 5.01)(2+=s s G 11)(1+= s s G 1 5.01 )(2+=s s G ③ 积分环节s s G 1)(1= ④ 微分环节
财务管理教材 电子版
目录 第一章总论 第一节财务管理基本概念 第二节财务管理目标 第三节财务管理工作环节 第四节财务管理环境 第二章财务管理基础知识 第一节资金时间价值 第二节风险与报酬 第三节成本习性分析及本量利关系 第三章筹资决策 第一节筹资概述 第二节权益资金筹集 第三节负债资金筹集 第四章资本成本与资本结构 第一节资本成本及计算 第二节杠杆原理 第三节目标资本结构 第五章项目投资决策 第一节项目投资决策的相关概念 第二节项目投资决策评价指标与应用第三节所得税与折旧对项目投资的影响第四节投资风险分析 第六章证券投资决策 第一节证券投资概述 第二节证券投资风险与收益率 第三节证券投资决策分析 第七章营运资金管理 第一节营运资金概述
第二节货币资金管理 第三节应收帐款管理 第四节存货管理 第八章利润分配管理 第一节利润分配概述 第二节股利分配政策 第九章财务预算 第一节财务预算概述 第二节财务预算编制方法 第三节现金预算与预计财务报表编制 第十章财务控制 第一节财务控制概述 第二节责任中心 第三节内部转移价格 第十一章财务分析 第一节财务分析概述 第二节财务分析方法 第三节财务指标分析 第四节财务综合分析 附录资金时间价值系数表 第一章总论 学习目标：通过本章学习，要求掌握财务关系及财务管理的基本内容；理解财务管理基本概念及财务管理目标的科学表达；了解财务管理工作环节和财务管理环境。 第一节财务管理基本概念 任何企业的生产经营活动，都是运用人力、资金、物资与信息等各项生产经营要素来进行的，其中包含了生产经营的业务活动和财务活动两个方面，与之对
应的，在企业中必然存在两种基本管理活动，即生产经营管理和财务管理。企业财务是指企业生产经营过程中的资金运动及其所体现的财务关系。财务管理是组织企业财务活动，处理财务关系的一项经济管理工作。理解企业财务管理的基本概念，还必须了解资金运动、财务活动及财务关系等相关概念。 一、资金运动及形式 资金是企业生产经营过程中商品价值的货币表现，其实质是再生产过程中运动着的价值。资金运动是指企业实物商品运动和金融商品运动过程中的价值运动。具体表现为两种形式： （一）实物商品资金运动 企业再生产过程是实物商品的使用价值的生产和交换与价值的形成和实现过程的统一。实物商品经过采购、生产和销售三个基本环节，既表现为其使用价值的实现过程，又表现为实物商品的价值运动过程。这种价值运动过程可以图示为： A G——W ＜——P——W′——G′ P m 随着实物商品的采购、生产和销售的进行，货币资金（G）依次转化为商品资金（W —表现为一定数量的劳动力A和生产资料P m）、生产资金（P）、产成品资金（W′）和更多的货币资金（G′）。资金运动的结果实现了资金的增值性要求。 （二）金融商品资金运动 金融商品是指在金融市场反复买卖，并有市场价格的各种有价证券（如股票、债券等）。企业进行的各种金融商品投资或买卖活动可以图示为： G——G w——G′ 随着金融商品买卖的进行，货币资金（G）依次转化为金融商品资金（G w）和更多的货币资金（G′）。 如果企业利用发行股票或债券筹集资金以及之后的偿付资金（如回购股票、支付股利；还本付息），完整的实物商品资金运动可以图示为：
(财务知识)中级财务管理教材
第三节证券市场理论 本节要点： 1、风险与收益的一般关系（客观题） 2、资本资产定价模型（重点，主观题、客观题） 3、套利定价理论（了解） 一、风险与收益的一般关系 1.关系公式 必要收益率＝无风险收益率＋风险收益率＝R f＋b×V 无风险收益率（R f）通常用短期国债的收益率来近似地替代；风险收益率可以表述为风险价值系数（b）与标准离差率（V）的乘积。 【例题单项选择题】某种股票的期望收益率为10%，其标准离差为0.04，风险价值系数为30%，则该股票的风险收益率为（）。(2005年) A. 40% B. 12% C. 6% D. 3% 【答案】B 【解析】标准离差率＝标准离差/期望值＝0.04/10％＝0.4，风险收益率＝风险价值系数×标准离差率＝0.4×30％＝12％。 2.风险价值系数（b）的影响因素： 风险价值系数（b）取决于投资者对风险的偏好，对风险的态度越是回避，风险价值系数的值也就越大，反之则越小。 3.公式的缺点 现实中，对于公式中的风险价值系数b和标准离差率V的估计都是比较困难的，即便能够取得亦不够可靠。因此，上述公式的理论价值远大于其实务价值。 二、资本资产定价模型 （一）资本资产定价模型的基本表达式 必要收益率=无风险收益率+风险收益率 R＝R f＋β×(R m－R f) 其中：（R m－R f）市场风险溢酬，反映市场整体对风险的平均容忍程度（或厌恶程度）。 【例题】当前国债的利率为4％，整个股票市场的平均收益率为9％，甲股票的β系数为2，问：甲股票投资人要求的必要收益率是多少？ 解答：甲股票投资人要求的必要收益率＝4％＋2×（9％-4％）＝14％ 教材【例2－8】某年由MULTEX公布的美国通用汽车公司的β系数是1.170，短期国库券利率为4%，S&P股票价格指数的收益率是10%，那么，通用汽车该年股票的必要收益率应为： R=R f+β(R m--R f)=4%+1.17×(10%-4%)=11.02% 通过公式R＝R f＋β×(R m－R f)，要注意两点：一是为主观题打基础；二是注意相应的结论，这是客观题的考核点。 从客观题方面看，第一：通过公式要注意哪些因素影响投资人要求的必要收益率。主要有三个影响因素，一个是无风险收益率（R f），无风险收益率越高，投资人要求的必要收益率越高；第二个是整个市场的平均收益率（R m），整个市场的平均收益率越高，投资人要求的必要收益率越高；第三个是β系数，β系数越大，投资人要求的必要收益率越高。 第二：注意有关的概念。如（R m－R f）指的是市场风险溢酬。
财务管理学教材练习参考答案全部
中国人民大学会计系列教材·第四版 《财务管理学》 章后练习参考答案 第一章总论 二、案例题 答：（1）（一）以总产值最大化为目标 缺点：1. 只讲产值，不讲效益； 2. 只求数量，不求质量； 3. 只抓生产，不抓销售； 4. 只重投入，不重挖潜。 （二）以利润最大化为目标 优点：企业追求利润最大化，就必须讲求经济核算，加强管理，改进技术，提高劳动生产率，降低产品成本。这些措施都有利于资源的合理配置，有利于经济效益的提高。 缺点：1. 它没有考虑利润实现的时间，没有考虑资金时间价值； 2. 它没能有效地考虑风险问题，这可能会使财务人员不顾风险的大小 去追求最多的利润； 3. 它往往会使企业财务决策带有短期行为的倾向，即只顾实现目前的 最大利润，而不顾企业的长远发展。 （三）以股东财富最大化为目标 优点：1. 它考虑了风险因素，因为风险的高低，会对股票价格产生重要影响； 2. 它在一定程度上能够克服企业在追求利润上的短期行为，因为不仅 目前的利润会影响股票价格，预期未来的利润也会对企业股票价格产生重要影响； 3. 它比较容易量化，便于考核和奖惩。 缺点：1. 它只适用于上市公司，对非上市公司则很难适用； 2. 它只强调股东的利益，而对企业其他关系人的利益重视不够； 3. 股票价格受多种因素影响，并非都是公司所能控制的，把不可控因 素引入理财目标是不合理的。 （四）以企业价值最大化为目标 优点：1. 它考虑了取得报酬的时间，并用时间价值的原理进行了计量；
2. 它科学地考虑了风险与报酬的关系； 3. 它能克服企业在追求利润上的短期行为，因为不仅目前的利润会影 响企业的价值，预期未来的利润对企业价值的影响所起的作用更大。 缺点：很难计量。 进行企业财务管理，就是要正确权衡报酬增加与风险增加的得与失，努力实现 二者之间的最佳平衡，使企业价值达到最大化。因此，企业价值最大化的观点，体现了对经济效益的深层次认识，它是现代企业财务管理目标的最优目标。 （2）青鸟天桥的财务管理目标是追求控股股东利益最大化。 （3）青鸟天桥最初减少对商场投资并导致裁员的决策是不合理的。随后的让步也是 为了控股股东利益最大化，同时也适当地考虑了员工的一些利益，有一定的合理性。 作为青鸟天桥的高管人员，会建议公司适当向商场业务倾斜，增加对商场业务的投资，以提高商场业务的效益，而不是裁员。 （4）控制权转移对财务管理目标的影响： 1. 控制权转移会引发财务管理目标发生转变。传统国有企业（或国有控股公司）相关者利益最大化目标转向控股股东利益最大化。在案例中，原来天桥商场的财务管理目标是相关者利益最大化，在北大青鸟掌控天桥商场后，逐渐减少对商场业务的投资，而是将业务重点转向母公司的业务——高科技行业，因此天桥商场在控制权发生转移后的财务管理目标是追求控股股东利益最大化。 2. 控制权转移中各利益集团的目标复杂多样。原控股方、新控股方、上市公司、三方董事会和高管人员、政府、员工利益各不相同。因此，在控制权转移过程中，应对多方利益进行平衡。 第二章 财务管理的价值观念 二、练习题 1. 答：用先付年金现值计算公式计算8年租金的现值得： V 0 = A ·PVIFA i ，n ·（1 + i ） = 1500×PVIFA 8%，8×（1 + 8%） = 1500××（1 + 8%） = （元） 因为设备租金的现值大于设备的买价，所以企业应该购买该设备。 2. 答：（1）查PVIFA 表得：PVIFA 16%，8 = 。由PVA n = A ·PVIFA i ，n 得： A = n i,n PVIFA PVA
自动控制原理
第一章第二章 一、单项选择题 1、适合应用传递函数描述的系统是 ( ) 。 （分数：1分） A. 单输入，单输出的线性定常系统 B. 单输入，单输出的线性时变系统 C. 单输入，单输出的定常系统 D. 非线性系统 正确答案：A 2、 采用负反馈形式连接后，则 ( )。 （分数：1分） A. 一定能使闭环系统稳定 B. 系统动态性能一定会提高 C. 一定能使干扰引起的误差逐渐减小，最后完全消除 D. 需要调整系统的结构参数，才能改善系统性能 正确答案：D 3、若某负反馈控制系统的开环传递函数为 ，则该系统的闭环特征方程为 ( ) 。 （分数：1分） A. s(s+1)=0 B. s(s+1)+5=0 C. s(s+1)+1=0 D. 与是否为单位反馈系统有关 正确答案：B 4、关于传递函数，错误的说法是 ( ) 。 （分数：1分） A. 传递函数只适用于线性定常系统； B. 传递函数不仅取决于系统的结构参数，给定输入和扰动对传递函数也有影响； C. 传递函数一般是为复变量s的真分式； D. 闭环传递函数的极点决定了系统的稳定性 正确答案：B 5、
非单位负反馈系统，其前向通道传递函数为G(S)，反馈通道传递函数为H(S)，当输入信号为R(S)，则从输入端定义的误差E(S)为 ( )。 （分数：1分） A. E(S)=R(S)*G(S) B. E(S)=R(S)*G(S)*H(S) C. E(S)=R(S)*G(S)-H(S) D. E(S)=R(S)-G(S)H(S) 正确答案：D 6、梅逊公式主要用来（） 。 （分数：1分） A. 判断稳定性 B. 计算输入误差 C. 求系统的传递函数 D. 求系统的根轨迹 正确答案：C 7、信号流图中，在支路上标明的是（） 。 （分数：1分） A. 输入 B. 引出点 C. 比较点 D. 传递函数 正确答案：D 8、 已知 ，其原函数的终值 （）。 （分数：1分） A. 0 B. ∞
财务管理人大第八版pdf财务管理单选题
财务管理人大第八版pdf财务管理单选题 一、财务管理单选题 1、下列各项财务活动属于筹资活动的是（）。 A．吸收直接投资 B．购买国库券 C．分配利润 D．购买固定资产 2、企业经营而引起的财务活动是（）。 A投资活动 B 筹资活动 C资金营运活动 D分配活动 3、作为企业财务目标，企业价值最大化较之利润最大化的优点表述错误的是（）。 A．强调了风险与报酬的均衡，将风险限制在企业可以承担的范围内 B．考虑了取得报酬的时间，运用时间价值 C．是西方微观经济学的理论基础 D．克服了企业经营的短期行为趋势
4、我国财务管理的最优目标是（）。 A.总产值最大化 B.利润最大化 C.股东财富最大化 D.企业价值 最大化 5、企业财务目标，每股利润最大化较之利润最大化的优点在于（）。 A考虑了资金时间价值因素 B 反映了创造利润与投入资本的关系 C 考虑了风险因素 D 能够避免企业的短期行为 6、“在企业财务管理中，要对经济活动中的所费与所得进行分析比较，对经济行为的得失进行衡量”所表述的财务管理原则是（） A.资金合理配置原则 B.收支积极平衡原则 C.成本效益原则 D. 收益风险均衡原则 7、财务管理的核心内容是（）。 A财务预测 B财务决策 C财务预算 D财务控制
8、财务分析中，将某项财务指标与性质相同的指标标准进行对比，揭示企业财务状况和经营成果的一种分析方法是（） A.比较分析法 B.比率分析法 C.趋势分析法 D.综合分析法 9、资金时间价值通常被认为是没有风险和没有通货膨胀条件下的（）。 A．平均资金利润率 B。利息率 C．利润率 D。额外收益 10、以下关于资金时间价值的说法正确的是( ) A.资金时间价值包括风险价值和通货膨胀因素 B.资金时间价值不包括风险价值和通货膨胀因素 C.资金时间价值包括风险价值但不包括通货膨胀因素 D.资金时间价值包括通货膨胀因素但不包括风险价值 11、每年年底存款100元，求第5年末的价值，可用（）来计算。
自动控制原理第1章习题解答
第1章 习 题 1-1 日常生活中存在许多控制系统，其中洗衣机的控制是属于开环控制还是闭环控制？卫生间抽水马桶水箱蓄水量的控制是开环控制还是闭环控制？ 解：洗衣机的洗衣过程属于开环控制，抽水马桶的蓄水控制属于闭环控制。 1-2 用方块图表示驾驶员沿给定路线行驶时观察道路正确驾驶的反馈过程。 解：驾驶过程方块图如图 所示。 图 驾驶过程方块图 1-3自动热水器系统的工作原理如图T1.1所示。水箱中的水位有冷水入口调节阀保证，温度由加热器维持。试分析水位和温度控制系统的工作原理，并以热水出口流量的变化为扰动，画出温度控制系统的原理方块图。 图T1.1 习题1-3图 解：水位控制：输入量为预定的希望水位,设为H r, 被控量为水箱实际水位,设为H。当H=H r时，浮子保持一定位置，冷水调节阀保持一定开度，进水量=出水量，水位保持在希望水位上。当出水量增加时，实际水位下降，浮子下沉，冷水入口调节阀开大，进水量增加，水位上升直到H=H r。同理，当出水量减少时，实际水位上升，浮子上升，冷水入口调节阀关小，进水量减少，水位下降直到H=H r。 温度控制：在热水电加热器系统中，输入量为预定的希望温度（给定值），设为T r，被控量（输出量）为水箱实际水温，设为，控制对象为水箱。扰动信号主要是由于放出热水并注入冷水而产生的降温作用。当T=T r时，温控开关断开，电加热器不工作，此时水箱中水温保持在希望水温上。当使用热水时，由于扰动作用使实际水温下降，测温元件感受T 1.在零初始条件下，线性定常系统输出量的拉普拉斯变换与输入量的拉普拉斯 变换值比，定义为线性定常系统的传递函数。传递函数表达了系统内在特性，只与系统的结构、参数有关，而与输入量或输入函数的形式无关。 2.一个一般控制系统由若干个典型环节构成，常用的典型环节有比例环节、惯 性环节、积分环节、微分环节、振荡环节和延迟环节等。 3.构成方框图的基本符号有四种，即信号线、比较点、方框和引出点。 4.环节串联后总的传递函数等于各个环节传递函数的乘积。环节并联后总的传 递函数是所有并联环节传递函数的代数和。 5.在使用梅森增益公式时，注意增益公式只能用在输入节点和输出节点之间。 6.上升时间tr、峰值时间tp和调整时间ts反应系统的快速性；而最大超调量 Mp和振荡次数则反应系统的平稳性。 7.稳定性是控制系统的重要性能，使系统正常工作的首要条件。控制理论用于 判别一个线性定常系统是否稳定提供了多种稳定判据有：代数判据（Routh 与Hurwitz判据）和Nyquist稳定判据。 8.系统稳定的充分必要条件是系统特征根的实部均小于零，或系统的特征根均 在跟平面的左半平面。 9.稳态误差与系统输入信号r(t)的形式有关，与系统的结构及参数有关。 10.系统只有在稳定的条件下计算稳态误差才有意义，所以应先判别系统的稳定 性。 11.Kp的大小反映了系统在阶跃输入下消除误差的能力，Kp越大，稳态误差越 小; Kv的大小反映了系统跟踪斜坡输入信号的能力，Kv越大，系统稳态误差越小； Ka的大小反映了系统跟踪加速度输入信号的能力，Ka越大，系统跟踪精度越高 12.扰动信号作用下产生的稳态误差essn除了与扰动信号的形式有关外，还与扰 动作用点之前（扰动点与误差点之间）的传递函数的结构及参数有关，但与扰动作用点之后的传递函数无关。 13.超调量仅与阻尼比ξ有关，ξ越大，Mp则越小，相应的平稳性越好。反之， 财务管理基本公式大全本文整理的是财务管理中常用公式大全，小伙伴们可以收藏打印一份哦！ （一） 1、单期资产的收益率＝利息（股息）收益率+资本利得收益率 2、方差＝∑（随机结果－期望值）2×概率（P26） 3、标准方差＝方差的开平方（期望值相同，越大风险大） 4、标准离差率＝标准离差/期望值（期望值不同，越大风险大） 5、协方差＝相关系数×两个方案投资收益率的标准差 6、β＝某项资产收益率与市场组合收益率的相关系数×该项资产收益率标准差÷市场组合收益率标准差 （P34） 7、必要收益率＝无风险收益率+风险收益率 8、风险收益率＝风险价值系数（b）×标准离差率（V） 9、必要收益率＝无风险收益率+b×V ＝无风险收益率+β×（组合收益率-无风险收益率） 其中：（组合收益率-无风险收益率）＝市场风险溢酬，即斜率 （二） P－现值、F－终值、A－年金 10、单利现值P＝F/（1+n×ｉ ）‖二者互为倒数 ）‖单利终值F＝P×（1+n×ｉ 11、复利现值P＝F/（1+i）n＝F（P/F，i，n）――求什么就把什么写在前面 12、复利终值F=P（1+i）n＝P（F/P，i，n） 13、年金终值F＝A（F/A，i，n）――偿债基金的倒数 偿债基金A=F（A/F，i，n） 14、年金现值P＝A（P/A，i，n）――资本回收额的倒数 资本回收额A=P（A/P，i，n） 15、即付年金终值F＝A〔（F/A，i，n+1）-1〕――年金终值期数+1系数-1 16、即付年金现值P＝A〔（P/A，i，n-1）+1〕――年金现值期数-1系数+ 17、递延年金终值F＝A（F/A，i，n）――ｎ表示A的个数 18、递延年金现值P＝A（P/A，i，n）×（P/F，i，m）先后面的年金现再前面的复利现 19、永续年金P＝A/i 20、内插法瑁老师口诀：反向变动的情况比较多 同向变动：i＝最小比+（中－小）/（大-小）（最大比-最小比） 反向变动：i＝最小比+（大－中）/（大-小）（最大比-最小比） 21、实际利率＝（1+名义/次数）次数-1 股票计算： 22、本期收益率＝年现金股利/本期股票价格 23、不超过一年持有期收益率＝（买卖价差+持有期分得现金股利）/买入价 持有期年均收益率＝持有期收益率/持有年限 24、超过一年＝各年复利现值相加（运用内插法） 25、固定模型股票价值＝股息/报酬率――永续年金 26、股利固定增长价值＝第一年股利/（报酬率－增长率） 债券计算： 27、债券估价＝每年利息的年金现值+面值的复利现值 28、到期一次还本＝面值单利本利和的复利现值 第二部分古典控制理论基础习题详解 一 概述 2-1-1 试比较开环控制系统和闭环控制系统的优缺点。 【解】： 控制系统优点缺点 开环控制简单、造价低、调节速度快调节精度差、无抗多因素干扰能力闭环控制抗多因素干扰能力强、调节精度高结构较复杂、造价较高 2-1-2试列举几个日常生活中的开环和闭环控制系统的例子，并说明其工作原理。 【解】： 开环控制——半自动、全自动洗衣机的洗衣过程。 工作原理：被控制量为衣服的干净度。洗衣人先观察衣服的脏污程度，根据自己的经验，设定洗涤、漂洗时间，洗衣机按照设定程序完成洗涤漂洗任务。系统输出量（即衣服的干净度）的信息没有通过任何装置反馈到输入端，对系统的控制不起作用，因此为开环控制。 闭环控制——卫生间蓄水箱的蓄水量控制系统和空调、冰箱的温度控制系统。 工作原理：以卫生间蓄水箱蓄水量控制为例，系统的被控制量（输出量）为蓄水箱水位（反应蓄水量）。水位由浮子测量，并通过杠杆作用于供水阀门（即反馈至输入端），控制供水量，形成闭环控制。当水位达到蓄水量上限高度时，阀门全关（按要求事先设计好杠杆比例），系统处于平衡状态。一旦用水，水位降低，浮子随之下沉，通过杠杆打开供水阀门，下沉越深，阀门开度越大，供水量越大，直到水位升至蓄水量上限高度，阀门全关，系统再次处于平衡状态。 2-1-3 试判断下列微分方程所描述的系统属何种类型（线性、非线性；定常、时变）。 【解】： （1）线性定常系统；（2）线性时变系统；（3）非线性定常系统；（4）线性定常系统。 1 2 2-1-4 根据题2-1-1图所示的电动机速度控制系统工作原理图： （1）将a ，b 与c ，d 用线连接成负反馈系统； （2）画出系统方框图。 【解】： （1）a -d 连接，b -c 连接。 （2）系统方框图 题2-1-4解图 抽头移动，电动机获得一个正电压，通过齿轮减速器传递，使阀门打开，从而增加入水流量使水位上升，当水位回到给定值时，电动机的输入电压又会回到零，系统重新达到平衡状态。反之易然。 题2-1-5解图 梧州学院试题卷 第一卷 一、判断题：（每题2分，共10分。正确√，错误×） 1、当市场利率小于债券票面利率时，债券折价发行。 2、在利率和计息期相同的条件下，复利现值系数与复利终值系数互为倒数。 3、尽管流动比率可以反映企业的短期偿债能力，但有的企业流动比率较高，却 没有能力支付到期的应付账款。 4、标准离差率反映风险的大小，可以用来比较各种不同的投资方案的风险程度。 5、只要固定成本存在，企业的经营杠杆系数必定大于1。 二、单项选择题：（每题3分，共21分） 1、有一项年金，前3年无流人，后5年每年年初流入500万元，假设年利率为10%，其现值为（） A、1994,59 B 1565.68 C 1813.48 D 1523.21 2、考虑了资金时间价值的财务管理目标是 A、利润最大化 B、资本利润率最大化 C、企业价值最大化 D、企业风险最大化 3、投资者在购买债券时，可以接受的最高价格是 A、市场的平均价格 B、债券的风险收益 C、债券的内在价值 D、债券票面价格 4、企业财务管理的对象是 A、资金的筹集和使用 B、收益取得与分配 C、资金的循环和周转 D、投资活动 5、假定某公司普通股预计支付股利为每股108元，每年股利增长率为10%，权益资本成本为15%，则普通股市价为（）元。 A、10.9 B、25 C、19.4 D、7 6、某企业预计2007年第四季度的销售收入分别为60、70、80万元，其中当月收回70%的货款，次月收回20%，剩余部分由第三个月全部收回，预计企业年 末应收账款余额为（）万元。 A、28 B、24 C、39 D、31 7、下列选项中，不属于流动负债的是 A、交易性金融负债 B、应付款项 C、短期借款 D、长期债券 三、多项选择题：（每题3分，共9分） 1、关于衡量投资方案风险的下列说法中，正确的是 A、预期报酬率的概率分布越窄，投资风险越小 B、预期报酬率的概率分布越窄，投资风险越大 C、预期报酬率的标准差越大，投资风险越大 自动控制原理专业词汇中英文对照 中文 英文 自动控制 automatic control；cybernation 自动控制系统 automatic control system 自动控制理论 automatic control theory 经典控制理论 classical control theory 现代控制理论 modern control theory 智能控制理论 intelligent control theory 开环控制 open-loop control 闭环控制 closed-loop control 输入量 input 输出量 output 给定环节 given unit/element 比较环节 comparing unit/element 放大环节 amplifying unit/element 执行环节 actuating unit/element 控制环节 controlling unit/element 被控对象 (controlled) plant 反馈环节 feedback unit/element 控制器 controller 扰动/干扰 perturbance/disturbance 前向通道 forward channel 反馈通道 feedback channel 恒值控制系统 constant control system 随动控制系统 servo/drive control system 程序控制系统 programmed control system 连续控制系统 continuous control system 离散控制系统 discrete control system 线性控制系统 linear control system 非线性控制系统 nonlinear control system 定常/时不变控制系统 time-invariant control system 时变控制系统 time-variant control system 稳定性 stability 快速性 rapidity 准确性 accuracy 数学模型 mathematical model 微分方程 differential equation 财务管理教材 目录 第一章财务管理基础知识 (5) 第一节企业管理应以财务管理为中心 (5) 一、财务和财务管理的本质 (5) 二、财务管理是企业管理的中心 (6) 第二节财务管理的目标 (7) 一、企业的目标及其对财务管理的要求 (7) 二、企业的财务目标 (9) 三、股东、经营者和债权人利益的冲突与协调 (11) 第三节财务管理的内容 (14) 一、筹资活动的管理 (14) 二、投资活动的管理 (15) 三、经营活动的管理 (15) 四、分配活动的管理 (15) 第四节财务管理的职能 (15) 一、财务决策 (15) 二、财务计划 (15) 三、财务分析 (16) 四、财务控制 (16) 第五节财务管理与企业管理的关系 (16) 一、生存是第一目标 (17) 二、发展是第二目标 (17) 三、获利只是第三目标 (17) 第六节树立全员理财观 (18) 第二章财务与会计的关系 (19) 第一节财务与会计的内涵 (19) 一、会计 (19) 二、财务 (20) 第二节财务与会计的关系 (20) 一、理论上财务和会计的关系 (20) 二、实务上财务和会计的关系 (20) 三、还财务本来面目 (21) 第三节评价现行财务制度 (21) 第四节会计基础知识 (22) 一、会计对象 (22) 二、会计要素 (22) 三、会计科目 (25) 第三章财务“三张表”的解读 (25) 第一节资产负债表 (25) 第二节利润表 (27) 第三节现金流量表 (29) 二、现金流量表的理论基础——收付实现制 (29) 第四节全面解读企业财务信息 (32) 第四章财务分析 (35) 第一节流动性分析 (35) 一、流动比率 (35) 二、速动比率 (35) 三、现金债务总额比 (36) 第二节资产管理比率分析 (37) 一、存货周转率 (37) 二、应收账款周转率 (37) 三、流动资产周转率 (38) 四、总资产周转率 (39) 第三节长期偿债能力分析 (39) 一、资产负债率 (39) 二、与资产负债率相关的其他比率 (40) 第四节盈利能力的分析 (41) 一、销售净利率（或营业净利率） (41) 二、资产净利率 (41) 三、净资产收益率 (41) 第五节上市公司财务分析 (41) 一、每股收益 (42) 二、市盈率 (42) 三、每股净资产 (42) 四、净资产收益率(股东权益报酬率) (43) 第六节安通服业绩指标解释 (44) 一、业务收入 (44) 二、净利润 (44) 三、自由现金流 (44) 四、毛利率 (45) 五、SG&A占收比 (45) 六、资本性支出即CAPEX（Capital Expenditure） (45) 七、EBIT和EBITDA (45) 八、ROIC (45) 九、WACC (46) 十、ROA和ROE (46) 第五章财务预测和财务预算 (47) 第一节经营预测 (47) 第二节资金预测 (48) 一、资金预测的基本步骤 (48) 二、资金预测的方法 (48) 三、资金的来源 (48) 第三节成本预测 (50) 1. A block diagram of a positive feedback system is shown below: Sketch the root loci when K* varies from 0 to +∞. 2. The open-loop transfer function of a servo control system is 1()()(51) G s H s s s =+, To improve the system’s performance, proportional controller K , PD controller K (0.8s+1) and feedback controller are used and are shown in the following block diagrams (a), (b) and (c), respectively. Sketch, for the three cases, the corresponding root loci when K varies from 0 to +∞. （a ） (b) (c) 3. The open-loop transfer function of a unity-feedback system is *2(3)()(2)(1050K s G s s s s s +=+++) , Sketch root loci when K* varies from 0 to +∞. 4. The open-loop transfer function of a unity feedback is *2(1)()(0.5)(1050) K s G s s s s s +=+++ Sketch the root loci when K* varies from 0 to +∞. 5. The open-loop transfer function of a unity feedback is *2 (10)()(1)(4)K s G s s s s +=++ Sketch the root loci when K* varies from 0 to +∞. 6. The open-loop transfer function of a control system is *2(1)()(2)(4K s G s s s s +=++) Sketch, for negative feedback and positive feedback cases, the root loci when K* varies from 0 to +∞ . 7. A block diagram of control system is shown below: 上海广电股份有限公司 财务管理制度 （修订稿） 第一章总则 第一条为了规范上海广电股份有限公司（以下简称公司）的财务行为，加强财务管理和经济核算，根据国家财政部颁发的《企业财务通则》和《工业企业财务制度》，结合公司实际经营情况，修订本制度。 第二条公司一切财务、会计活动均应符合《会计法》的要求，符合《企业财务通则》和《企业会计准则》的要求，具体会计核算制度遵照《股份有限公司会计制度》执行。 第三条本制度适用于公司本部及非独立核算的二级单位的财务管理工作，同时也是控股、参股子公司财务管理工作的参考依据。各子公司为独立核算的法人单位，应根据相关法规和制度，参照本制度自行制订具体的财务管理制度。对于本制度中已作出的对子公司的管理办法，各子公司应严格遵照执行。 第二章资金管理 第四条公司资金管理的原则是：合理使用，减少占压，降低风险，加速周转，提高效益。 第五条公司的财务实行预算管理。预算管理就是对有关财务计划的制订、审批、实施、检查和分析进行全面的管理，从而使财务管理工作有序、稳定地进行。 第六条为保证库存的现金安全合理，公司各部应按规定限额提取备用金。支取现金先填写借款单，并注明用途、金额、期限等，按规定批准方可支取。预支现金一般不超过2000元，超过支票结算起点的付款应通过转帐支票结算。任何人不得从营业收入中坐支现金。库存现金必须日清月结，不准白条抵现。 第七条支票的领取及管理 1、支票领取： (1)凡领取支票，先填制支票申领单，写明用途、金额、使用人等项，经由有权审 批人批准方可领取。 (2)签发支票的金额超过10000元，在填写申领单时，须提交符合审批程序的用款 报告及附件（合同、采购单、计划书等）。 (3)领取人应办理登记手续，于使用后三日内报帐。 (4)未及时报帐者财务人员及时督促，并有权不予签发新支票。 (5)持票人应对支票妥善保管，如丢失将由个人承担经济责任。 2、支票管理： (1)所签发支票应填写日期、金额（限额）、用途，不准签发空白支票。 (2)准确掌握帐户余额，不准发生空头、透支。 (3)出纳人员应每日编制库存现金与银行存款变动表。 第一章总论 1.财务管理：财务管理是企业管理工作的一部分，它是依据财经法规制度，组织财务活动，处理各种财务关系，以实现企业经营目标的一种经济管理工作。 2.财务管理内容：公司财务活动是以现金收支为主的资金收支活动的总称。这些财务活动构成了财务管理的内容。－企业筹资引起的财务活动－企业投资引起的财务活动－企业经营引起的财务活动－企业分配引起的财务活动 3.财务管理的目标：公司理财活动所希望实现的结果，是评价公司理财活动是否合理的基本标准。以利润最大化为目标以股东财富最大化为目标 4.财务管理的环境：又称理财环境，是指对企业财务活动和财务管理产生影响作用的企业外部条件的总和。1经济环境是影响企业财务管理的各种经济因素。2法律环境指影响企业财务活动的各种法律、法规和规章。3金融市场环境4社会文化环境 第二章财务管理的价值观念 1.复利现值：是指未来年份收到或支付的现金在当前的价值。 2.复利终值：是指当前的一笔资金在若干期后所具有的价值。 3.年金是指一定时期内每期相等金额的收付款项。 4.后付年金的终值：一定时期内每期期末等额收付款项的复利终值之和。 5.后付年金的现值:一定期间内每期期末等额的系列收付款项的现值之和。 6.先付年金——每期期初有等额收付款项的年金。 7.债券的特征及估价：债券是由公司、金融机构或政府发行的，表明发行人对其承担还本付息义务的一种债务性证券，是公司对外进行债务融资的主要方式之一。作为一种有价证券，其发行者和购买者之间的权利和义务通过债券契约固定下来。 8.债券的主要特征：（1）票面价值：又称面值，是债券发行人借入并且承诺到期偿付的金额（2）票面利率：债券持有人定期获取的利息与债券面值的比率（3）到期日：债券一般都有固定的偿还期限，到期日即指期限终止之 9.债券投资的优点：本金安全性高。收入比较稳定。许多债券都具有较好的流动性。10.债券投资的缺点：购买力风险比较大。没有经营管理权。需要承受利率风险。1.复利终值F=P ·(1+i)?=P ·FVIF i ，n =P ·(F/P ，i ，n) 2.复利现值P=F ·(PVIF i ，n )=F ·(P/F ，i ，n) 3.后付年金终值FVA=A ·(F/A,i ，n)（每期末收付）4.后付年金现值PVA=A ·(P/A ，i ，n)（每期末收付）5.先付年金终值XFVA=A ·(F/A ，i ，n)·（1﹢i ）（每期初收付）6.先付年金现值XPVA=A ·(P/A ，i ，n)·（1﹢i ）（每期初收付） 7.延期年金现值 V 0=A ·(P/A,i ，n)·(P/Fi ，m)(n 代表第一期，m 代表第二期) 8.永续年金现值V 0=A ·1/i 9. 当计算出的现值系数不能正好等于系数表中的某个数值，怎么办？ 使用插值法.找到和所算系数相邻的利率，公式：所得利率系数-小于它的系数/大于它的系数-所得利率系数.n(或i)=小于它的年数值（小于它的利率值）+公式所得值10.期望报酬率各类需求发生的概率P ×各类需求下的报酬率R （如果期望报酬率相等可直接比较标准 差；如果不等要比较差异系数，越小越好） R -=P1R1+PP2R2﹢…﹢PnRn=∑n =P i R i 标准差=σ=（∑n （R i -R - ）2P i ）?离散系数=CV=σ/R 11.市场风险报酬率=市场证券组合报酬率-国库券利息率(无风险报酬率) （1）超过时间价值的那部分额外收益：Rp=βp(R M -R F )Rp(市场证券组合报酬率)βp(证券组合的β系数)R M （所有股票的平均报酬率）R F （无风险报酬率） （2）市场的预期收益是无风险资产的收益率加上因市场组合的内在风险所需的补偿，用公式表示为： P F M R R R 12.资本资产定价模型 R i =R F +βi (R M -R F ) R F （无风险报酬率）R i (第i 种证券组合必要报酬率 )R M （所有股票或证券的平均报酬率） βi (第i 种股票或证券组合的β系数) 13.债券价值计算P=I(P/A,Rd ,n )=M(P/F,Rd ,n )(完整word版)自动控制原理概念最全整理
财务管理基本公式大全.pdf
自动控制原理答案(第二版)+中国电力出版社
财务管理试卷8677378512-新版.pdf
自动控制原理专业词汇中英文对照.pdf
《财务管理教材》word版
自动控制原理 Assignment 17
公司财务PDF
财务管理学知识点汇总.pdf